Comprendere le strategie di trading degli indicatori di vortice
I tecnici del mercato svizzero Etienne Botes e Douglas Siepman hanno introdotto l’ indicatore di vortice (VI) nel numero di gennaio 2010 della rivista Technical Analysis of Stocks and Commodities. Da allora, questo strumento tecnico si è affermato come un indicatore affidabile che segue la tendenza in grado di produrre segnali di acquisto e vendita sorprendentemente accurati.
Tuttavia, potrebbero essere necessari ancora alcuni anni di test di mercato ed esperienza per valutare appieno il potenziale dell’indicatore di vortice. Qui diamo uno sguardo più da vicino alle strategie di trading del vortice.
Punti chiave
- L’indicatore a vortice viene utilizzato per individuare le inversioni di tendenza e confermare le tendenze attuali utilizzando una coppia di linee oscillanti.
- Il vortice è stato proposto per la prima volta nel 2010 e si basa sul lavoro precedente del famoso tecnico di mercato J. Welles Wilder.
- L’indicatore di vortice è utilizzato al meglio insieme ad altri indicatori per individuare tendenze e modelli e per aiutare a supportare i segnali di inversione,
Cos’è l’indicatore di vortice?
L’indicatore a vortice traccia due linee oscillanti: una per identificare il movimento di tendenza positivo e l’altra per identificare il movimento di prezzo negativo. Gli incroci tra le linee attivano segnali di acquisto e vendita progettati per catturare l’azione di tendenza più dinamica, superiore o inferiore. Non esiste un’impostazione neutra per l’indicatore, che genererà sempre un orientamento rialzista o ribassista. Puoi trovare i calcoli completi dell’indicatore di vortice qui.
La costruzione dell’indicatore ruota attorno ai massimi e ai minimi degli ultimi due giorni o periodi. La distanza dal massimo corrente al minimo precedente indica un movimento di tendenza positivo, mentre la distanza tra l’attuale minimo e il massimo precedente indica un movimento di tendenza negativo. I movimenti di tendenza fortemente positivi o negativi mostreranno una lunghezza maggiore tra i due numeri, mentre i movimenti di tendenza positivi o negativi più deboli mostreranno una lunghezza più breve.
Le letture vengono solitamente acquisite in 14 periodi consecutivi (sebbene il tecnico possa scegliere qualsiasi lunghezza) e quindi regolate utilizzando la portata reale di J. Welles Wilder. I risultati vengono pubblicati come linee continue sotto le barre dei prezzi, mentre i crossover vengono confrontati con altri indicatori che seguono la tendenza per produrre segnali di trading validi. I trader possono utilizzare l’indicatore del vortice come generatore di segnali autonomo, ma tieni presente che è vulnerabile a significativi colpi di frusta e falsi segnali in mercati congestionati o misti.
Sinergia con altri indicatori
La regolazione dell’indicatore di vortice su periodi più lunghi ridurrà la frequenza dei seghetti a spirale ma genererà crossover positivi o negativi ritardati. D’altra parte, accorciare la lunghezza produrrà molti crossover che non riescono a generare un movimento di tendenza significativo. Come regola generale, i titoli a beta elevato risponderanno meglio alle impostazioni a breve termine, mentre i titoli a rotazione lenta rispondono meglio alle impostazioni a lungo termine.
È possibile migliorare l’affidabilità dell’indicatore confrontando i segnali degli indicatori di vortice con altri strumenti che seguono le tendenze. La matematica sottostante mostra molte somiglianze con l’indice direzionale medio (ADX) di Wilder, l’ indicatore direzionale negativo (-DI) e l’ indicatore direzionale positivo (+ DI).
Questi calcoli si traducono in tre linee che attivano crossover complessi. A differenza dell’indicatore di vortice, il sistema di Wilder può emettere letture neutre che dicono ai trader di stare in piedi o evitare l’esposizione.
L’ analisi MACD (Moving Average Convergence Divergence) offre un adattamento perfetto con l’indicatore di vortice. La sua costruzione con tre medie mobili riduce le false letture attivate da più indicatori che catturano gli stessi dati errati. Quando tracciato con istogrammi, l’indicatore genera sorprendentemente pochi falsi segnali, rendendolo un partner perfetto per l’indicatore di vortice più rumoroso e incline alla sega.
Le strategie di trading sinergiche utilizzano un processo semplice che cerca segnali di acquisto o vendita simpatici negli indicatori di vortice e in altri indicatori prima di impegnare il capitale. La sfida si presenta in due forme: in primo luogo, devono esserci differenze significative nelle fonti di dati per evitare di replicare informazioni imperfette, e in secondo luogo, i periodi degli indicatori necessitano di sperimentazione e messa a punto per concentrarsi sul periodo di detenzione previsto, sia a breve, intermedio o lungo termine.
Quest’ultimo passaggio dell’affinamento dei periodi degli indicatori è vitale perché le tendenze mostrano l’ indipendenza dall’arco temporale, consentendo a più trend rialzisti e ribassisti di evolversi in diversi segmenti temporali sullo stesso titolo. Questo comportamento frattale produrrà false letture se l’indicatore del vortice sta guardando un segmento di attività di tendenza mentre un secondo indicatore guarda un secondo segmento. I trader possono superare questo difetto attraverso tentativi ed errori, osservando come le coppie di indicatori interagiscono su vari strumenti e in vari intervalli di tempo. Con MACD in particolare, spesso è meglio lasciare le impostazioni da sole e modificare invece i periodi degli indicatori di vortice.
Una strategia di trading con indicatori di vortice
Nell’articolo del 2010 che ha introdotto l’indicatore di vortice, gli autori Botes e Siepman hanno descritto una strategia di trading di indicatori di vortice progettata per filtrare e limitare i falsi segnali. L’estremo massimo o minimo del giorno del crossover rialzista o ribassista diventa il prezzo di entrata previsto, lungo o corto. Tali livelli potrebbero non essere raggiunti il giorno del segnale, provocando un ordine di acquisto o vendita valido fino all’annullamento che rimane in vigore per più sessioni, se necessario.
Se posizionato al momento del crossover, l’estremo alto o basso diventa il livello di azione di arresto e inversione. In questa strategia, una vendita allo scoperto sarà coperta e invertita sul lato lungo quando il prezzo tornerà all’estremo alto a seguito di un crossover positivo, mentre una posizione lunga sarà venduta e invertita in una vendita allo scoperto dopo che il prezzo tornerà al minimo estremo successivo un crossover negativo.
Raccomandano inoltre di combinare questi filtri di ingresso con altre tecniche di gestione del rischio, inclusi trailing e profit protection stop . Queste misure protettive riducono l’incidenza dei falsi segnali massimizzando al contempo i profitti sulla tendenza sottostante, anche quando non riesce a raccogliere uno slancio significativo. Tuttavia, questo approccio non riesce a gestire la durata del periodo, che innescherà ondate di falsi segnali fino a quando non verrà adattato al periodo di mantenimento predeterminato e quindi completamente testato a ritroso.
Esempio 1: Microsoft
Usiamo i dati storici di Microsoft Corporation ( intervallo ristretto nel marzo 2014. Ciò ha incoraggiato i trader a guardare per un breakout redditizio.
Dopo l’indicatore del vortice, c’è stato un segnale di acquisto il 14 marzo, ma il prezzo ha chiuso ben al di sotto del massimo intraday estremo a $ 38,13 per azione. Un trader imposterebbe un ordine di acquisto buono fino all’annullamento (GTC) che verrà eseguito quando il titolo tornerà a quel prezzo di attivazione.
Il 17 marzo, il prezzo è tornato con un tempismo perfetto, superando il breakout e salendo ai $ 40 inferiori. L’indicatore è passato dal lato delle vendite il 10 aprile, consentendo un’uscita redditizia che ha mancato una grossa fetta di rialzo.
Il MACD e un trailing stop assistono la gestione del commercio e hanno suggerito di eseguire una posizione lunga un giorno dopo il segnale di acquisto dell’indicatore di vortice. Hanno anche emesso un segnale di vendita quattro giorni prima, sostenendo un’uscita più redditizia. Nel frattempo, un trailing stop posizionato sulla linea di rottura del 31 marzo vicino a $ 41 per azione si sarebbe attivato quando il titolo è stato venduto il 4 aprile, catturando una quota ancora maggiore del trend rialzista di quattro punti.
Indicatore di vortice e modelli di prezzo
L’indicatore di vortice funziona bene anche se abbinato alla classica analisi del modello di prezzo nel riconoscere le tendenze legittime mentre filtra i seghetti a spirale e altre meccaniche di fascia. Teoricamente, questa combinazione dovrebbe generare i segnali di acquisto e vendita più affidabili in due punti di svolta:
- Quando un range di trading ben sviluppato è impostato per scoppiare o abbattere.
- Quando un mercato in trend perde slancio o raggiunge una barriera significativa che favorisce la transizione verso un nuovo range di trading.
Il catalogo di modelli ben noti di limiti di intervallo, tra cui bandiere, rettangoli e triangoli, avvantaggia questo approccio perché i livelli naturali di rottura e rottura sono stati completamente decostruiti, consentendo al trader di concentrarsi sull’indicatore di vortice allo stesso tempo supportato dai test di prezzo o resistenza. La forza e la durata del trend possono essere ulteriormente misurate per la convergenza del ciclo utilizzando gli stocastici impostati su 5,3,3 o un altro indicatore di forza relativa.
Esempio 2: American Airlines
American Airlines Group Inc. ( modello double top tra dicembre 2014 e maggio 2015, per poi crollare in un significativo trend ribassista. L’indicatore di vortice emette un segnale di vendita breve otto sessioni prima del guasto tecnico, incoraggiando vendite allo scoperto anticipate all’interno del range di negoziazione. Il crossover funziona bene anche come indicatore secondario per i pattern trader che cercano di impilare le probabilità a loro favore.
Un breve segnale di copertura dell’indicatore di vortice è arrivato sei settimane dopo, creando un’uscita redditizia vicino a $ 40 per azione.
La linea di fondo
L’indicatore di vortice si basa in gran parte sul lavoro precedente di J. Welles Wilder, il creatore di diversi importanti indicatori tecnici. L’indicatore di vortice si basa su un meccanismo di segnalazione di tendenze al rialzo e al ribasso nuove e in accelerazione. Come con gli indicatori di Wilder, l’indicatore a vortice funziona meglio se combinato con altri sistemi che seguono la tendenza e l’analisi classica del modello di prezzo.