Modulo SEC N-PX

Cos’è il modulo SEC N-PX?

Il modulo SEC N-PX deve essere completato dai fondi comuni di investimento e da altre società di investimento gestionale registrate per rendere pubbliche le procedure per i voti per delega. Questo descrive in dettaglio per gli investitori come i fondi votano le deleghe relative ai diversi titoli che detengono. Il modulo viene depositato ogni anno presso la Securities and Exchange Commission (SEC) per il periodo finale di 12 mesi che termina il 30 giugno.

I fondi sono richiesti dalla SEC per presentare il modulo N-PX entro e non oltre il 31 agosto di ogni anno. Poiché queste informazioni sono disponibili al pubblico, gli investitori possono trovare informazioni sul voto per delega per un fondo comune di investimento nel database EDGAR proprietario della SEC . Qui puoi anche trovare la relazione semestrale e annuale di un fondo comune agli azionisti, la dichiarazione di registrazione e altri documenti SEC.

Punti chiave

• Il modulo SEC N-PX viene utilizzato dalle società di fondi per divulgare i voti e le procedure per delega.
• I voti per delega consentono ai detentori di fondi di assegnare i propri voti alle assemblee degli azionisti a un rappresentante designato di quel fondo che apparirà all’assemblea.
• Il modulo N-PX consente ai detentori di fondi esistenti e potenziali di conoscere pubblicamente le regole e le designazioni del voto per delega dei fondi.

Spiegazione del modulo SEC N-PX

I requisiti di deposito del modulo SEC N-PX sono coperti dalla Sezione 30 dell’Investment Company Act del 1940 e dalle Sezioni 13 e 15 (d) del Securities Exchange Act del 1934, che richiedono alle società di investimento e ai trust di presentare relazioni semestrali e annuali con la SEC e gli azionisti.

Gli individui dovrebbero sempre avere accesso al record di voto per delega di una società di investimento registrata, accedendo o richiedendo le informazioni direttamente dalla società o tramite il sito web della SEC. Molte aziende rendono le informazioni disponibili online nella sezione “Investor Relations” o fornendo un numero verde alle persone che desiderano richiederne una copia per posta.

Secondo la legge federale, le società sono tenute a fornire gratuitamente i propri registri di voto per delega entro tre giorni dal ricevimento della richiesta. Gli investitori possono scoprire come un fondo comune di investimento fornisce il proprio record di voto per delega tramite la relazione annuale o semestrale all’azionista e una dichiarazione di informazioni aggiuntive.

Informazioni divulgate nel modulo SEC N-PX

Un fondo comune di investimento deve fornire informazioni specifiche sul modulo SEC N-PX per questioni relative ai titoli detenuti nel fondo. Ciò si verifica solo durante le assemblee degli azionisti e quando il fondo ha diritto al voto. Alcune delle informazioni che si trovano nel modulo N-PX includono il nome dell’emittente del titolo in portafoglio, il simbolo del ticker di borsa, il numero del Comitato per le procedure di identificazione della sicurezza uniforme (CUSIP), la data dell’assemblea degli azionisti e una breve panoramica delle questioni per un voto, tra le altre informazioni materiali. Ancora più importante, i fondi che investono in titoli di voto sono tenuti a divulgare il risultato del voto. Il fondo può votare contro la proposta, astenersi, rifiutare l’elezione degli amministratori, nonché scegliere a favore o contro la direzione.