Contratto di rendita di longevità qualificato (QLAC)

Che cos’è un contratto di rendita longevità qualificata (QLAC)?

Un contratto di rendita di longevità qualificata (QLAC) è un tipo di rendita differita finanziata con un investimento da un piano pensionistico qualificato o da un conto pensione individuale (IRA).

Una rendita QLAC fornisce pagamenti mensili garantiti fino alla morte ed è protetta dalle flessioni del mercato azionario. Finché l’annualità è conforme ai requisiti dell’Internal Revenue Service (IRS), è esente dalle regole di distribuzione minima richiesta (RMD) fino a quando i pagamenti iniziano dopo la data di inizio dell’annualità specificata.

Punti chiave

• Un QLAC è una strategia di pensionamento in cui una parte delle distribuzioni minime richieste (RMD) viene differita fino a una certa età (il limite massimo è 85). L’assicuratore si assume il rischio di mercato e di tasso di interesse.
• Secondo le regole attuali, un individuo può spendere il 25% o $ 135.000 (a seconda di quale sia inferiore) del proprio conto di previdenza o IRA per acquistare un QLAC.
• Il vantaggio principale di un QLAC è il differimento delle tasse che accompagna gli RMD.

Comprensione di un contratto di rendita vitalizia qualificata (QLAC)

Una delle più grandi paure che molte persone hanno quando invecchiano è quella di sopravvivere ai propri soldi. Un QLAC è un veicolo di investimento che consente di convertire i fondi in un piano pensionistico qualificato, come un 401 (k), un 403 (b) o un IRA in un’annualità.

Una rendita è un contratto acquistato da una compagnia di assicurazioni in cui l’acquirente paga alla compagnia di assicurazioni una somma forfettaria o una serie di premi. Ad un certo punto in futuro, la compagnia di assicurazioni rimborsa il proprietario della rendita, chiamato annuitant. Da quanti anni il proprietario riceve i pagamenti dipende dal tipo di rendita acquistata.

Un contratto di rendita vitalizia qualificata fornisce un reddito a vita una volta raggiunta la data di inizio dell’annualità preimpostata. Più a lungo un individuo vive, più a lungo un QLAC paga. Uno dei vantaggi dell’utilizzo dei fondi IRA per acquistare un QLAC è che aiuta a evitare di violare le regole IRS RMD per coloro che compiono 72 anni. Una distribuzione minima richiesta (RMD) è l’importo minimo che deve essere ritirato, secondo l’IRS, da il conto pensione di una persona si salda ogni anno a partire dal compimento dei 72 anni.

Un QLAC consente un trasferimento di fondi IRA da utilizzare per acquistare l’annualità. Poiché un QLAC è una rendita differita, il prodotto consente di posticipare le distribuzioni fino a una data futura ma non oltre l’85 ° compleanno della persona. In altre parole, l’importo che è stato trasferito per acquistare il QLAC non ha distribuzioni minime richieste fino alla data di pagamento predeterminata per l’annualità.

Un altro vantaggio di un QLAC è che consente a un coniuge oa qualcun altro di essere un annuitant congiunto, il che significa che entrambi gli individui nominati sono coperti indipendentemente da quanto tempo vivono (con alcune condizioni).2

In effetti, i QLAC fungono da assicurazione sulla longevità. In quanto tali, sono uno strumento prezioso nella pianificazione del reddito pensionistico. L’IRS stabilisce un importo massimo annuale che può essere utilizzato per acquistare un QLAC utilizzando i fondi IRA. Nel 2020 e nel 2021, un individuo può spendere il 25% o $ 135.000 (a seconda di quale sia il valore inferiore) del proprio conto di previdenza per acquistare un QLAC tramite un premio unico.

85

L’età massima alla quale possono essere differiti i fondi QLAC

Contratti di rendita vitalizia qualificata e tasse

I QLAC hanno l’ulteriore vantaggio di ridurre gli RMD di una persona, a cui sono ancora soggetti gli IRA ei piani pensionistici qualificati, anche se non hanno bisogno di denaro. Questo può aiutare a mantenere un pensionato in una fascia fiscale più bassa, che ha l’ulteriore vantaggio di aiutarli a evitare un premio Medicare più alto.

Una volta che il reddito QLAC di un pensionato inizia a fluire, potrebbe aumentare la sua responsabilità fiscale. Tuttavia, se gestita correttamente, qualsiasi responsabilità fiscale aggiuntiva può essere ridotta al minimo se si spendono prima altre fonti di reddito imponibile per il risparmio pensionistico.

Il vantaggio promesso dei QLAC può essere raggiunto solo se vengono seguite le regole stabilite dall’IRS. La distribuzione annuale si basa sul valore del conto alla fine dell’anno precedente.

Considerazioni sul contratto di rendita di longevità qualificata

Una delle possibilità per ottenere il massimo da QLACs è di laddering loro, che comporterebbe l’acquisto di uno QLAC ogni anno per diversi anni (nella gamma di $ 25.000, per esempio). Tale strategia è simile alla media del costo in dollari, il che ha senso considerando che i costi delle rendite possono fluttuare insieme ai tassi di interesse. In altre parole, ogni anno potrebbe essere acquistato un QLAC, che ha il potenziale di abbassare il costo medio dei contratti.

Tutti i contratti di rendita a scala potrebbero essere strutturati per iniziare a pagare nello stesso anno. Ogni contratto potrebbe anche avere i suoi pagamenti scaglionati per iniziare a pagare in anni diversi in base all’età del proprietario e quando è necessario il reddito. Ad esempio, il primo QLAC acquistato potrebbe iniziare a pagare all’età di 78 anni, e il successivo potrebbe iniziare all’età di 79 anni e così via. Tuttavia, gli RMD dovrebbero essere presi all’età di 85 anni.

Gli acquirenti di QLAC hanno spesso la possibilità di aggiungere un adeguamento del costo della vita al loro contratto, che indicizza la rendita contro l’inflazione. La decisione in merito dipende dall’aspettativa di vita, poiché l’adeguamento al costo della vita ridurrà il pagamento iniziale del QLAC.

Il rischio maggiore di acquistare un QLAC è la forza finanziaria della società emittente. Se fallisce, il QLAC potrebbe non essere esecutivo. Gli acquirenti di QLAC dovrebbero prendere in considerazione l’acquisto di più di uno da emittenti diversi per limitare il rischio.

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Il rischio più grande nell’acquisto di un QLAC è la forza finanziaria della società emittente, in quanto potrebbero non essere applicabili se la società fallisce.

Esempio di un QLAC

Prendiamo Shahana, che ha 67 anni e dovrebbe andare in pensione tra tre anni. Vorrebbe risparmiare sulle passività fiscali dai suoi RMD. Sulla base dei suoi attuali saldi dei conti pensionistici, è probabile che l’RMD del primo anno di Shahana sarà di circa $ 84.000 una volta che compirà 72 anni.

Ma Shahana ha altri piani. Ha effettuato investimenti in altri beni, come azioni, obbligazioni e immobili, che dovrebbero fornirle un flusso di reddito durante il pensionamento. Oltre a questo, ha in programma di consultarsi part-time per rimanere aggiornata nel suo campo e guadagnare denaro extra. Tutto sommato, si aspetta di condurre uno stile di vita da pensionato che sia comodo piuttosto che sontuoso.

Per prepararsi adeguatamente alla sua vecchiaia, investe $ 100.000 in un conto QLAC a premio unico dai suoi risparmi IRA che intende ritirare quando compirà 85 anni. Ciò ritarderà la sua data di ritiro RMD di 13 anni (dall’età di 72 anni) per $ 100.000 che è stato utilizzato per acquistare il QLAC.

Quando Shahana compirà 85 anni, avrà un reddito garantito dal QLAC per il resto della sua vita. Questo flusso di reddito potrebbe essere un potenziale salvavita se i suoi altri conti IRA fossero esauriti in quel momento.

Inoltre, il denaro accantonato nel QLAC è escluso dai suoi beni IRA quando determina i suoi RMD annuali (fino a quando non compie 85 anni). L’effetto ridurrebbe gli RMD di Shahana dall’età di 72 anni all’età di 84 anni, con conseguente riduzione delle imposte sul reddito in quegli anni. Tuttavia, alla fine dovrà pagare le imposte sul reddito sugli importi di distribuzione dal QLAC, ma probabilmente si troverà in una fascia di imposta inferiore all’età di 85 anni rispetto ai suoi anni precedenti.