Come funzionano i piani di compensazione differita non qualificati

Un piano di compensazione differita non qualificato (NQDC) consente a un fornitore di servizi (ad esempio, un dipendente) di guadagnare stipendi, bonus o altri compensi in un anno, ma di ricevere i guadagni – e differire l’ imposta sul reddito su di essi – in un anno successivo. Ciò fornisce reddito in futuro (spesso dopo che hanno lasciato la forza lavoro) e può ridurre l’imposta dovuta sul reddito se la persona si trova in una fascia fiscale inferiore quando viene ricevuta la compensazione differita.

Punti chiave

Il compenso differito non qualificato (NQDC) è un compenso guadagnato da un dipendente, ma non ancora ricevuto dal datore di lavoro.
La legge fiscale richiede che il piano sia in forma scritta; il / i documento / i del piano per specificare l’importo da pagare, il programma di pagamento e l’evento scatenante che comporterà il pagamento; e che il dipendente decida irrevocabilmente di differire la retribuzione prima dell’anno in cui la retribuzione viene guadagnata.
I benefici fiscali previsti dei piani NQDC vengono realizzati solo se il piano è conforme ai requisiti della legge fiscale e altre restrizioni possono diventare onerose.

Condizioni dei piani NQDC

I piani di retribuzione differita possono essere qualificanti o non qualificanti. Il tipo non qualificato viene creato da un datore di lavoro per consentire ai dipendenti di differire il compenso che hanno il diritto legalmente vincolante di ricevere. Esistono diverse varietà di piani NQDC (chiamati anche piani 409A dopo la sezione del codice fiscale che li disciplina, introdotta nel 2004);quello discusso qui è il piano di base non finanziato per differire parte della compensazione annuale (il tipo più comune).

La normativa fiscale richiede che il piano soddisfi tutte le seguenti condizioni:

Il piano è per iscritto.
Il documento del piano specifica, nel momento in cui un importo viene differito, l’importo da pagare, la pianificazione dei pagamenti e l’ evento di attivazione che si tradurrà in pagamento. Ci sono sei eventi scatenanti consentiti: una data fissa, separazione dal servizio (ad esempio, pensionamento ), un cambio di proprietà o di controllo dell’azienda, invalidità, morte o un’emergenza imprevista. Altri eventi, come la necessità di pagare le tasse scolastiche per un figlio, un cambiamento nelle condizioni finanziarie dell’azienda o un carico fiscale pesante, non sono eventi scatenanti consentiti.
Il dipendente decide in modo irrevocabile di differire la retribuzione prima dell’anno in cui la retribuzione viene guadagnata. Tuttavia, una speciale regola elettorale differita si applica aipagamenti delle commissioni.

Il piano NQDC può anche imporre condizioni, come astenersi dal competere con l’azienda o fornire servizi di consulenza dopo il pensionamento.

L’importo differito guadagna un ragionevole tasso di rendimento determinato dal datore di lavoro al momento in cui viene effettuato il differimento. Questo può essere il tasso di rendimento di un asset o indicatore effettivo, ad esempio il rendimento dell’indice Standard & Poor’s 500. Pertanto, quando vengono effettuate le distribuzioni, includono sia il compenso che ciò che equivale a guadagni su quel compenso (sebbene non ci siano guadagni effettivi; è semplicemente una voce contabile).

La violazione delle condizioni rigorose della legge innesca risultati duri. Tutta la compensazione differita diventa immediatamente tassabile. Inoltre, su questo importo viene addebitata una penale del 20%, più gli interessi.

Esempi di piani NQDC

I piani NQDC si riferiscono a piani pensionistici esecutivi supplementari (SERP), piani di differimento volontario, piani 401 (k) avvolgenti, piani di eccedenza e accordi di partecipazione, piani di bonus e piani di trattamento di fine rapporto.

Gli stipendi degli insegnanti sono piani di compensazione non qualificati che soddisfano i requisiti della sezione IRC 409A. Se un insegnante guadagna $ 54.000 all’anno e lavora dal 1 ° agosto 2019 al 31 maggio 2020, guadagna $ 5.400 al mese. Se l’insegnante viene pagata solo per i mesi in cui ha lavorato, viene pagata $ 5.400 al mese per 10 mesi. Se, tuttavia, viene pagata in 12 mesi, guadagna $ 4.500 al mese.

Nelle date di esempio sopra, con uno stipendio di 10 mesi, l’insegnante guadagna $ 27.000 nel 2019 e $ 27.000 nel 2020. Con uno stipendio di 12 mesi, guadagna $ 22.500 nel 2019 e $ 31.500 nel 2020. In base alle ore lavorate, se lo è pagato uno stipendio di 12 mesi, $ 4.500 di lavoro svolto nel 2019 vengono pagati nel 2019. Ai sensi della Sezione IRC 409A, i $ 4.500 del 2019 sono considerati compensi differiti non qualificanti che soddisfano i requisiti del codice.

Vantaggi per i datori di lavoro

Poiché i piani NQDC non sono qualificati, il che significa che non sono coperti dall’Employee Retirement Income Security Act (ERISA), offrono una maggiore flessibilità per datori di lavoro e dipendenti. A differenza dei piani ERISA, i datori di lavoro possono scegliere di offrire piani NQDC solo ai dirigenti e ai dipendenti chiave che hanno maggiori probabilità di utilizzarli e trarne vantaggio. Non ci sono regole di non discriminazione, quindi non è necessario offrire il differimento alla base. Ciò conferisce all’azienda una notevole flessibilità nell’adattare il proprio piano. I piani sono anche usati come ” manette d’oro ” per mantenere a bordo personale di valore, poiché lasciare l’azienda prima del pensionamento può comportare la perdita dei benefici differiti.

Un piano NQDC può essere un vantaggio per il flusso di cassa, poiché la compensazione attualmente guadagnata non è pagabile fino al futuro. Tuttavia, il risarcimento non è deducibile dalle tasse per l’azienda fino a quando non viene effettivamente pagato.

I costi di creazione e amministrazione di un piano NQDC sono minimi. Una volta pagate le spese legali e contabili iniziali, non ci sono costi annuali speciali e non sono richieste registrazioni presso l’ Internal Revenue Service (IRS) o altre agenzie governative.

Vantaggi per i dipendenti

Risparmio illimitato e vantaggi fiscali

L’IRS impone piano pensionistico qualificato, come un 401 (k). I piani di retribuzione differita non hanno tali limiti imposti a livello federale, sebbene i datori di lavoro possano specificare un limite di contribuzione in base al compenso. Se sei un dipendente altamente retribuito, puoi massimizzare i contributi al tuo 401 (k) e quindi continuare a costruire i tuoi risparmi per la pensione attraverso un piano NQDC senza restrizioni.

La possibilità di differire qualsiasi importo del risarcimento riduce anche il reddito imponibile annuale. Questo può, a sua volta, metterti in una fascia fiscale più bassa, riducendo ulteriormente la tua responsabilità fiscale ogni anno. Tuttavia, la compensazione differita è ancora soggetta alleimposte FICA e FUTA nell’anno in cui viene guadagnata.

Opzioni di investimento

Molti piani NQDC offrono opzioni di investimento simili ai piani 401 (k), come fondi comuni di investimento e stock option. I piani NQDC non sono solo conti di deposito fantasiosi per gli high roller. Invece, ti permettono di far crescere la tua ricchezza nel tempo. Tuttavia, puoi investire su una scala più ampia perché i tuoi contributi sono illimitati, aumentando il potenziale per guadagni più significativi.

Svantaggi per i dipendenti

Programma di distribuzione rigoroso

A differenza di un 401 (k), è necessario pianificare in anticipo le distribuzioni da un piano NQDC. Piuttosto che poter prelevare fondi a piacimento dopo il pensionamento, è necessario scegliere una data di distribuzione in un momento futuro. Devi prendere le distribuzioni alla data designata, indipendentemente dal fatto che tu abbia bisogno dei fondi o di come sta andando il mercato. Ciò significa che il tuo reddito imponibile per l’anno è aumentato e il momento della distribuzione può significare che le attività nel tuo portafoglio di investimenti vengono liquidate in perdita.

Il piano NQDC può consentire un successivo differimento o un cambio di elezione (ad esempio, per ricevere una compensazione differita all’età di 70 anni anziché all’età di 65) solo a determinate condizioni. Ciò richiede che la successiva elezione sia effettuata almeno 12 mesi prima della data in cui il pagamento era originariamente previsto per l’inizio, che la successiva modifica elettorale ritardi la data di pagamento di almeno cinque anni e che l’elezione non sia effettiva fino ad almeno 12 mesi dopo che è stato fatto.

Nessuna disposizione di recesso anticipato

Sebbene sia scoraggiato, i dipendenti che contribuiscono a 401 (k) so altri piani qualificati sono legalmente autorizzati a prelevare fondi in qualsiasi momento. Sebbene le distribuzioni effettuate prima di una certa età possano incorrere in sanzioni fiscali, nulla ti impedisce di accedere ai fondi in caso di emergenza. Inoltre, la maggior parte dei piani prevede diversi prelievi anticipati senza penalità se puoi dimostrare difficoltà finanziarie.

I piani NQDC, al contrario, non prevedono tali disposizioni. È necessario prelevare fondi in base al programma di distribuzione e non prima. I fondi versati a un piano NQDC non sono accessibili prima della data di distribuzione designata, anche se hai un bisogno finanziario di emergenza che non puoi soddisfare con altri mezzi.

Nessuna protezione ERISA

Poiché i piani NQDC non sono coperti dall’ERISA, non hanno le stesse protezioni dai creditori degli altri piani pensionistici. Infatti, come partecipante al piano, non possiedi un conto di alcun tipo, perché il tuo datore di lavoro riduce il tuo compenso dell’importo differito anziché depositare fondi su un conto detenuto presso un istituto finanziario. L’importo del differimento del dipendente rappresenta una passività nel bilancio del datore di lavoro, essenzialmente rendendo il piano NQDC un prestito non garantito tra il dipendente prestatore e il datore di lavoro mutuatario.

Se il piano non è finanziato, devi fare affidamento sulla promessa del datore di lavoro di pagare in futuro secondo il programma di distribuzione. Se il datore di lavoro cade in tempi difficili e deve ripagare i debiti, i fondi che potrebbero essere stati utilizzati per pagare le distribuzioni dei dipendenti possono essere rivendicati dai creditori. I piani NQDC finanziati offrono una maggiore protezione per i contributi dei dipendenti, ma i differimenti sono generalmente tassabili nell’anno in cui sono stati guadagnati, annullando il vantaggio fiscale fornito dai piani non finanziati.

C’è un altro rischio finanziario: il tasso di rendimento pagato sulla compensazione differita. Un dipendente può essere in grado di guadagnare un tasso di rendimento maggiore sull’importo al netto delle imposte senza differimento rispetto a quello pagato in base al piano di compensazione differita.

La linea di fondo

Un piano NQDC può integrare o sostituire un fiscalmente vantaggiosa. Può essere utilizzato anche per appaltatori indipendenti, direttori aziendali e altri non dipendenti. Tuttavia, i benefici fiscali previsti vengono realizzati solo se il piano è conforme ai requisiti della normativa fiscale e altre restrizioni possono diventare onerose.

Come funzionano i piani di compensazione differita non qualificati