Stock di chip viola
Cos’è un titolo Purple Chip?
Purple Chip Stock è un termine coniato dal gestore di portafoglio John Schwinghamer nel suo libro del 2012 “Purple Chips: Winning in the Stock Market with the Very Best of the Blue Chip Stocks ” per descrivere un titolo che è “la royalty delle azioni blue chip”, o la qualità più alta e il rischio più basso di questi titoli di prim’ordine.
Schwinghamer descrive le azioni Purple Chip come una società blue chip che è cresciuta lentamente e costantemente piuttosto che improvvisamente e in modo imprevedibile. Invita gli investitori a cercare sette anni di crescita consecutiva dell’utile per azione (EPS) come indicatore del fatto che la società sta creando valore a lungo termine e può continuare a ottenere buoni risultati anche durante le recessioni economiche. Una società di chip viola ha anche una capitalizzazione di mercato di oltre 1 miliardo di dollari.
Punti chiave
- Le chips viola sono la qualità più alta delle azioni blue chip.
- I chip viola hanno sette anni di crescita di EPS e capitalizzazioni di mercato superiori a $ 1 miliardo.
- Vengono presi in considerazione anche altri fattori come il rendimento del capitale proprio, il rendimento delle attività, il margine di profitto netto e la crescita del prezzo rispetto agli utili.
Capire lo stock di Purple Chip
Nel suo libro e su PurpleChips.com, Schwinghamer descrive la sua tecnica di stock picking, che cerca la “royalty” delle blue chip. Afferma che gli investitori hanno maggiori probabilità di avere successo se subiscono frequenti, piccoli guadagni e perdite occasionali piuttosto che frequenti, piccole perdite e occasionali grandi guadagni.
Schwinghamer afferma che gli investitori dovrebbero cercare aziende frequentate dai consumatori e aziende che creano prodotti e servizi che i consumatori richiedono, anche quando l’economia è sottoperformante. Consiglia di acquistare azioni con chip viola quando il sentimento irrazionale degli investitori ha temporaneamente ridotto i loro valori.
Altre caratteristiche distintive di uno stock di chip viola sono un rendimento del capitale proprio quinquennale, un rendimento delle attività superiore al 10% e un margine di profitto netto medio quinquennale che supera quello di società simili.
Rappresenta graficamente l’EPS di un titolo relativo al suo prezzo come una componente della determinazione del valore di un’azione. Considera anche l’andamento della valutazione del titolo e il suo rapporto PEG. Raccomanda agli investitori di collocare non più del 15% del loro denaro nello stesso settore e non più del 5% in un titolo (3% se il titolo non paga dividendi, ma le fiches viola in genere pagano dividendi).
Il metodo di Schwinghamer non richiede un’analisi approfondita o una laurea in finanza, ma richiede una comprensione di alcuni concetti di base dell’investimento in azioni.
Sul suo sito web, Schwinghamer, che ha sede in Canada, afferma che a marzo 2021, su 224 operazioni completate utilizzando il suo metodo, 180 erano vincitori con un rendimento medio del 12,97%, dividendi esclusi.
Esempio di scambio di azioni Purple Chip
Su PurpleChips.com, Schwinghamer delinea le azioni che considera come chips viola. L’elenco dei primi 20 include le società di chip viola (disponibili solo per i membri) insieme al loro prezzo corrente. Accanto a questo ci sono due colonne che forniscono un prezzo sottovalutato e un prezzo sopravvalutato.
Il concetto di base è comprare queste azioni di chips viola quando si muovono al di sotto del prezzo sottovalutato, e poi venderle quando si avvicinano o superano il prezzo sopravvalutato. Il metodo è applicato sia alle azioni statunitensi che canadesi.
In base ai criteri presentati dal particolare stock di chip viola, la dimensione della posizione in ogni stock varierà dal peso di un quarto al peso pieno. Le posizioni sono anche divise in “core” e “satellite”.