Consulente IPO
Cos’è un IPO Advisor?
Un consulente IPO (offerta pubblica iniziale) è un’azienda assunta per aiutare un’azienda a navigare per la prima volta nel processo di quotazione in una borsa pubblica. L’advisor è solitamente una società di investment banking che ha una conoscenza specialistica dell’azienda e del settore in cui opera.
Punti chiave
- Un consulente IPO (offerta pubblica iniziale) è un’azienda assunta per aiutare un’azienda a navigare per la prima volta nel processo di quotazione in una borsa pubblica.
- L’advisor è solitamente una società di investment banking che ha una conoscenza specialistica dell’azienda e del settore in cui opera.
- Un’offerta pubblica iniziale (IPO) è un processo di offerta al pubblico di azioni di una società privata in una nuova emissione di azioni; tipicamente, un’azienda aspetterà fino a quando non avrà raggiunto un certo stadio di crescita prima di pubblicizzare la sua intenzione di diventare pubblica.
Capire un IPO Advisor
Le società private che desiderano diventare pubbliche e negoziare su una borsa valori come la Borsa di New York (NYSE) o il NASDAQ sono sottoposte a un processo chiamato offerta pubblica iniziale (IPO). Un’IPO è un processo di offerta di azioni di una società privata al pubblico in una nuova emissione di azioni. In genere, un’azienda aspetterà fino a quando non avrà raggiunto un certo stadio di crescita prima di pubblicizzare la sua intenzione di diventare pubblica; questa fase di crescita di solito si verifica quando una società ha raggiunto una valutazione privata di circa $ 1 miliardo, noto anche come status di unicorno.
L’offerta di azioni al pubblico consente a una società di raccogliere capitali da investitori pubblici, monetizzare gli investimenti dei fondatori di società o investitori di private equity e consentire un facile scambio di partecipazioni esistenti o una futura raccolta di capitali diventando quotata in borsa. Attraverso questo processo, comunemente noto come quotazione in borsa, una società privata si trasforma in una società per azioni.
Prima di intraprendere questo processo per la prima volta, una società di solito assume uno o più consulenti IPO per aiutarli a navigare nei passaggi coinvolti nel processo IPO. Il consulente dovrebbe avere una conoscenza approfondita dei mercati finanziari. Il loro ruolo è quello di consigliare l’azienda su una serie di questioni che aiuteranno a determinare il successo di un’IPO. Possono consigliare alla società se l’ambiente attuale è l’ideale per un’IPO, quale potrebbe essere l’appetito per le azioni della società, quante azioni dovrebbero essere offerte e a quale fascia di prezzo dovrebbero essere valutate le azioni.
Dopo un’IPO, un consulente IPO può analizzare diversi parametri chiave per determinarne il successo. Alcune di queste metriche includono quante volte il problema viene sottoscritto in eccesso dagli investitori, quanto le azioni aumentano di prezzo il primo giorno di negoziazione e quante azioni vengono scambiate il primo giorno in borsa. Una società di nuova quotazione i cui consulenti IPO hanno svolto bene il loro lavoro vedrà una forte domanda per le proprie azioni che porterà alla quotazione, un moderato scambio delle proprie azioni una volta che saranno quotate e un piacevole aumento del prezzo di chiusura delle azioni rispetto al livello al quale è stato valutato.
Dopo l’IPO, le azioni della società vengono scambiate liberamente sul mercato aperto. Sebbene le IPO siano propagandate perché offrono molti vantaggi alle aziende, i requisiti per questo processo possono essere costosi. Questi costi includono i costi legali, contabili e di marketing. Le società pubbliche sono inoltre tenute a divulgare informazioni finanziarie, contabili, fiscali e altre informazioni commerciali.