Come posso calcolare il rendimento atteso del mio portafoglio in Excel?

Se il rendimento atteso sui singoli investimenti nel portafoglio è noto o può essere anticipato, è possibile calcolare il tasso di rendimento complessivo del portafoglio utilizzando Microsoft Excel.

Se non utilizzi Excel, puoi utilizzare una formula di base per calcolare il rendimento atteso del portafoglio.

Calcolo del rendimento totale previsto in Excel

Innanzitutto, inserisci le seguenti etichette di dati nelle celle da A1 a F1: valore del portafoglio, nome dell’investimento, valore dell’investimento, tasso di rendimento dell’investimento, peso dell’investimento e rendimento totale previsto.

Punti chiave

• Immettere il valore corrente e il tasso di rendimento atteso per ogni investimento.
• Indicare il peso di ogni investimento.
• Calcola il tasso di rendimento complessivo del portafoglio.

Nella cella A2, inserisci il valore del tuo portafoglio. Nella colonna B, elenca i nomi di ogni investimento nel tuo portafoglio. Nella colonna C, inserisci il valore corrente totale di ciascuno dei tuoi rispettivi investimenti. Nella colonna D, inserisci i tassi di rendimento attesi di ogni investimento.

Nella cella E2, inserisci la formula = (C2 / A2) per rendere il peso del primo investimento. Immettere questa stessa formula nelle celle successive per calcolare il peso del portafoglio di ciascun investimento, dividendo sempre per il valore nella cella A2. Nella cella F2, inserisci la formula = ([D2 * E2] + [D3 * E3] +…) per visualizzare il rendimento totale previsto.

Esempio

Nell’esempio sopra, si supponga che i tre investimenti ammontino a $ 100.000 e siano obbligazioni emesse dal governo con tassi di cedola annuali del 3,5%, 4,6% e 7%.

Dopo aver etichettato tutti i tuoi dati nella prima riga, inserisci il valore di portafoglio totale di $ 100.000 nella cella A2. Quindi, inserisci i nomi dei tre investimenti nelle celle da B2 a B4. Nelle celle da C2 a C4, immettere rispettivamente i valori $ 45.000, $ 30.000 e $ 25.000. Nelle celle da D2 a D4, immettere i rispettivi tassi di cedola a cui si fa riferimento sopra.

Successivamente, nelle celle da E2 a E4, inserisci le formule = (C2 / A2), = (C3 / A2) e = (C4 / A2) per eseguire il rendering dei pesi dell’investimento di 0,45, 0,3 e 0,25, rispettivamente.

Infine, nella cella F2, inserisci la formula = ([D2 * E2] + [D3 * E3] + [D4 * E4]) per trovare il rendimento annuo atteso del tuo portafoglio. In questo esempio, il rendimento atteso è:

= ([0,45 * 0,035] + [0,3 * 0,046] + [0,25 * 0,07]) = 0,01575 + 0,0138 + 0,0175 = 0,04705 o 4,7%

Perché calcolare il rendimento atteso?

Nell’esempio sopra, il rendimento atteso è una cifra prevedibile. La maggior parte delle obbligazioni, per definizione, ha un tasso di rendimento prevedibile. Questa è la loro forza.

Per molti altri investimenti, il tasso di rendimento atteso è una media ponderata a lungo termine dei dati storici sui prezzi. Questa è la loro debolezza. Come dice l’informativa standard, i risultati passati non sono garanzia di risultati futuri.

È un punto di riferimento imperfetto, ma è l’unico che ottieni per le azioni.

Calcolare il tasso di rendimento atteso sui tuoi investimenti e sul tuo portafoglio nel suo complesso, almeno ti fornisce numeri da utilizzare per confrontare varie opzioni di investimento e considerare le decisioni di acquisto e vendita.