Quota di quota finanziaria

Che cos’è una quota di quota finanziaria?

Una quota di quota finanziaria è un  trattato di riassicurazione in cui la società cedente è responsabile di una parte della perdita associata a un sinistro.

Punti chiave

• Una quota di quota finanziaria è un trattato di riassicurazione in cui la società cedente è responsabile di una parte della perdita associata a un sinistro.
• La riassicurazione della quota di quota è considerata proporzionale, con la società cedente e il riassicuratore che coprono lo stesso importo del sinistro indipendentemente dalla sua gravità.

Le quote di quote finanziarie non richiedono alla società cedente di pagare una franchigia prima dell’inizio della copertura, poiché la società sarà sempre responsabile di una parte della perdita. Le società, compresi gli assicuratori, spesso trattano la riassicurazione come una forma di capitale. Questo perché un trattato di riassicurazione consente a una società cedente di trasferire una parte del proprio rischio dal proprio bilancio a quello del riassicuratore, riducendo così l’ammontare di capitale che potrebbe dover impiegare in caso di sinistro.

Comprensione della quota di quote finanziarie

Esistono due tipi di riassicurazione: eccesso di perdita e quota di quota. L’eccesso di riassicurazione delle perdite è considerato non proporzionale, in quanto l’ammontare del sinistro pagato dal riassicuratore e dalla società cedente dipende dalla gravità del sinistro. La riassicurazione della quota di quota è considerata proporzionale, con la società cedente e il riassicuratore che coprono lo stesso importo del sinistro indipendentemente dalla sua gravità. Una società che sceglie tra questi due tipi di copertura dovrebbe valutare la probabilità di un sinistro di gravità elevata, poiché è più probabile che le richieste di risarcimento di gravità elevata rendano più economica la copertura in eccesso della perdita.

Una quota di quota finanziaria consente lo sgravio delle eccedenze perché la contabilità legale richiede agli assicuratori e ai riassicuratori di addebitare immediatamente tutti i costi di acquisizione al periodo contabile in cui l’attività è scritta, anche quando il premio non è stato guadagnato alla fine del periodo.È indicato come costi di acquisizione anticipati nella riserva premi non acquisiti o patrimonio netto nella riserva premi non acquisiti.

Esempio di quota di quota finanziaria

Ad esempio, una compagnia di assicurazioni sta esaminando se stipulare un trattato di riassicurazione che sia quota di quota o eccesso di perdita. Il tasso di quota è fissato al 75% e l’eccesso di perdita ha una copertura del 100% dopo una franchigia di $ 75.000. Una richiesta di risarcimento di $ 100.000 costerebbe alla società cedente $ 75.000 con un accordo di riassicurazione per eccesso di perdita, ma $ 25.000 con una quota di partecipazione. Un reclamo di $ 1.000.000 costerebbe alla società cedente $ 75.000 in base a un accordo di eccesso di perdita, ma $ 250.000 in una quota di partecipazione.

La società cedente preferirebbe un accordo sull’eccesso di perdita per la richiesta di $ 1.000.000 perché pagherebbe il 7,5% della richiesta piuttosto che il 25% che pagherebbe in una quota di quota. Per la richiesta di $ 100.000 preferirebbe una quota di quota poiché ciò consentirebbe di pagare il 25% della richiesta totale piuttosto che il 75% sotto l’opzione di eccesso di perdita.