Debito dei consumatori

Cos’è il debito dei consumatori?

Il debito dei consumatori consiste in debiti personali dovuti a seguito dell’acquisto di beni utilizzati per il consumo individuale o familiare. Debiti della carta di credito, prestiti agli studenti, prestiti auto, mutui e prestiti con anticipo sullo stipendio sono tutti esempi di debito dei consumatori. Questi sono in contrasto con altri debiti utilizzati per investimenti nella gestione di un’impresa o debiti contratti tramite operazioni governative.

Punti chiave

• Il debito dei consumatori è costituito da quei prestiti utilizzati per il consumo personale in contrapposizione ai debiti contratti dalle imprese o attraverso attività governative.
• Il debito dei consumatori può essere segmentato in debito rotativo, che viene pagato mensilmente e può avere un tasso variabile; e debito non rotativo, pagato a tasso fisso.
• Il debito dei consumatori è considerato dagli economisti una forma di finanziamento non ottimale poiché spesso viene fornito con tassi di interesse elevati che possono diventare difficili da estinguere.
• Il Consumer Leverage Ratio (CLR) è un indicatore economico che tiene traccia del livello aggregato del debito dei consumatori in un paese.

Comprensione del debito dei consumatori

I prestiti al consumo possono essere concessi da una banca, dal governo federale e da unioni di credito e sono suddivisi in due categorie: debito rotativo e debito non rotativo. Il debito rotativo viene pagato su base mensile, come le carte di credito, mentre il debito non rotante è il prestito di una somma forfettaria in anticipo con pagamenti fissi su un termine definito. Il credito non rotativo di solito include prestiti per auto e prestiti scolastici.

Vantaggi e svantaggi del debito dei consumatori

Il debito dei consumatori è considerato un mezzo di finanziamento finanziariamente non ottimale perché i tassi di interesse addebitati sul debito, come i saldi delle carte di credito, sono estremamente elevati rispetto ai tassi di interesse sui mutui. Inoltre, gli articoli acquistati in genere non forniscono un’utilità necessaria e non si apprezzano in valore, il che potrebbe giustificare l’assunzione di tale debito.

Un’opinione opposta è che il debito dei consumatori si traduca in un aumento della spesa e della produzione dei consumatori, facendo crescere l’economia e ottenendo un livellamento dei consumi. Ad esempio, le persone prendono in prestito nelle fasi iniziali della loro vita per l’istruzione e l’alloggio, e poi pagano quel debito più tardi nella vita quando guadagnano redditi più alti.

Quando il debito viene utilizzato per l’istruzione, può essere visto come un mezzo per raggiungere un fine. L’istruzione consente in futuro posti di lavoro meglio retribuiti, il che crea una traiettoria ascendente sia per l’individuo che per l’economia.

Indipendentemente dai pro e dai contro, il debito dei consumatori negli Stati Uniti è in aumento a causa della facilità di ottenere finanziamenti abbinati all’elevato livello dei tassi di interesse. A settembre 2020, il debito dei consumatori era di $ 4,16 trilioni, con $ 3,17 trilioni di debito non rotante e $ 988,6 miliardi di debito rotante. Se non gestito correttamente, il debito dei consumatori può essere finanziariamente schiacciante e avere un impatto negativo sul punteggio di credito di un individuo, ostacolando la sua capacità di contrarre prestiti in futuro.

Il rapporto di leva finanziaria dei consumatori

Il Consumer Leverage Ratio (CLR) misura l’ammontare del debito detenuto dal consumatore americano medio, rispetto al reddito disponibile. La formula è la seguente:

L’indebitamento totale delle famiglie deriva dal rapporto dellaFederal Reserve, mentre il reddito personale disponibile è riportato dal Bureau of Economic Analysis degli Stati Uniti. Il CLR è stato utilizzato come cartina di tornasole per la salute dell’economia statunitense, insieme ad altri indicatori, come il mercato azionario, i livelli delle scorte e il tasso di disoccupazione.

A livello individuale, si consiglia che l’indice di leva finanziaria del consumatore sia compreso tra il 10% e il 20% della paga da portare a casa di un individuo. Oltre il 20% è un indicatore di problemi di debito urgenti.

Debito al consumo e prestiti predatori

Il debito al consumo è spesso associato a prestiti predatori, ampiamente definiti dalla FDIC come “imporre condizioni di prestito ingiuste e abusive ai mutuatari”. I prestiti predatori spesso si rivolgono a gruppi con meno accesso e comprensione di forme di finanziamento più tradizionali. I prestatori predatori possono addebitare i costi tassi di interesse irragionevolmente elevati e richiedono garanzie collaterali significative nel probabile caso di insolvenza del debitore.