Media mobile esponenziale tripla (TEMA)

Qual è la media mobile tripla esponenziale – TEMA?

La media mobile tripla esponenziale è stata progettata per attenuare le fluttuazioni dei prezzi, rendendo così più facile identificare le tendenze senza il ritardo associato alle medie mobili tradizionali (MA). Lo fa prendendo più medie mobili esponenziali (EMA) dell’EMA originale e sottraendo parte del ritardo.

Il TEMA viene utilizzato come altri MA. Può aiutare a identificare la direzione del trend, segnalare potenziali cambiamenti di trend a breve termine o pullback e fornire supporto o resistenza. Il TEMA può essere confrontato con la doppia media mobile esponenziale (DEMA).

Punti chiave

• La media mobile esponenziale tripla (TEMA) è quella che risponde più rapidamente alle variazioni di prezzo a breve termine rispetto a una normale media mobile esponenziale (EMA).
• Quando il prezzo è sopra TEMA aiuta a confermare un trend rialzista; quando il prezzo è inferiore a TEMA aiuta a confermare una tendenza al ribasso.
• Quando il prezzo attraversa al ribasso attraverso TEMA, ciò potrebbe indicare che il prezzo si sta ritirando o invertendo al ribasso. Quando il prezzo si sposta sopra TEMA, potrebbe iniziare un rialzo dei prezzi.

Formula e calcolo per TEMA

1. Scegli un periodo di ricerca. Questo è il numero di periodi che verranno presi in considerazione nella prima EMA. Con un numero inferiore di periodi, come 10, l’EMA seguirà da vicino il prezzo ed evidenzierà le tendenze a breve termine. Con un periodo di ricerca più ampio, come 100, l’EMA non seguirà il prezzo così da vicino e metterà in evidenza la tendenza a lungo termine.
2. Calcola l’EMA per il periodo di ricerca. Questo è EMA1.
3. Calcola l’EMA di EMA1, utilizzando lo stesso periodo di ricerca. Ad esempio, se utilizzi 15 periodi per EMA1, utilizza anche 15 in questo passaggio. Questo è EMA2.
4. Calcola l’EMA di EMA2, utilizzando lo stesso periodo di ricerca di prima.
5. Inserisci EMA1, EMA2 e EMA3 nella formula TEMA per calcolare la media mobile tripla esponenziale.

Cosa ti dice il TEMA?

Il TEMA reagisce alle variazioni di prezzo più rapidamente di quanto farà un MA tradizionale o EMA. Questo perché una parte del ritardo è stata sottratta nel calcolo.

Un TEMA può essere utilizzato allo stesso modo di altri tipi di medie mobili. Principalmente, la direzione angolata di TEMA indica la direzione del prezzo a breve termine (media). Quando la linea è in salita, significa che il prezzo si sta muovendo verso l’alto. Quando è inclinato verso il basso, il prezzo si sta muovendo verso il basso. C’è ancora una piccola quantità di ritardo nell’indicatore, quindi quando i prezzi cambiano rapidamente l’indicatore potrebbe non cambiare immediatamente il suo angolo. Inoltre, maggiore è il periodo di ricerca, più lento sarà il TEMA nel cambiare il suo angolo quando il prezzo cambia direzione.

TEMA e Trend Direction

La posizione di TEMA rispetto al prezzo fornisce anche indizi sulla direzione del trend. In genere, quando il prezzo è superiore al TEMA, aiuta a confermare che il prezzo sta aumentando per quel periodo di ricerca. Quando il prezzo è inferiore al TEMA, aiuta a confermare che il prezzo sta diminuendo per quel periodo di ricerca. Detto questo, dovrebbe essere scelto un periodo per guardare indietro, quindi questo in realtà è vero per la maggior parte del tempo. Pertanto, spetta al trader scegliere il periodo di ricerca appropriato per l’asset che sta negoziando se intende utilizzare il TEMA per aiutare a identificare le tendenze.

Se il TEMA può aiutare a identificare la direzione del trend, può anche aiutare a identificare i cambiamenti di trend quando il prezzo si muove attraverso la media mobile tripla esponenziale. Se il prezzo è al di sopra della media e poi scende al di sotto, ciò potrebbe segnalare che il trend rialzista si sta invertendo, o almeno che il prezzo sta entrando in una fase di pullback. Se il prezzo è inferiore alla media e poi si sposta al di sopra, ciò segnala che il prezzo sta aumentando. Tali segnali di crossover possono essere utilizzati per aiutare a decidere se entrare o uscire dalle posizioni.

TEMA per supporto e resistenza

Il TEMA può anche fornire supporto o resistenza per il prezzo. Ad esempio, quando il prezzo aumenta complessivamente, in caso di pullback potrebbe scendere al TEMA, quindi il prezzo potrebbe sembrare rimbalzare su di esso e continuare a salire. Questo movimento fa affidamento sul periodo di ripensamento appropriato per l’asset. Se si utilizza il TEMA per questo scopo, dovrebbe aver già fornito supporto e resistenza in passato. Se l’indicatore non ha fornito supporto o resistenza in passato, probabilmente non lo farà in futuro.

Infine, alcuni trader utilizzano TEMA, in genere con un breve periodo di osservazione, come alternativa al prezzo stesso. La riga singola filtra gran parte del rumore sui grafici a candele o a barre tradizionali. Un grafico a linee funzionerebbe anche a questo proposito.

TEMA vs. doppia media mobile esponenziale

Entrambi questi indicatori sono progettati per ridurre il ritardo insito negli indicatori basati sulla media. Il TEMA riduce il ritardo più della doppia media mobile esponenziale (DEMA). La formula per il DEMA è diversa, il che significa che fornirà al trader informazioni e segnali leggermente diversi. Viene calcolato moltiplicando l’EMA del prezzo per due e quindi sottraendo un’EMA dall’EMA originale.

Limitazioni dell’utilizzo di TEMA

Sebbene TEMA riduca il ritardo, eredita comunque alcuni dei problemi tradizionali di altre medie mobili. Principalmente, le MA sono utili principalmente nei mercati di tendenza, quando il prezzo si muove in modo sostenuto in una direzione o nell’altra. Durante i periodi instabili, quando il prezzo oscilla avanti e indietro, la MA o la TEMA possono fornire poche informazioni e genereranno  falsi segnali poiché i crossover potrebbero non risultare in una variazione sostenuta fintanto che il prezzo rimane limitato.

Ridurre il ritardo può avvantaggiare alcuni trader, ma non altri. Alcuni trader preferiscono che i loro indicatori siano in ritardo perché non vogliono che il loro indicatore reagisca a ogni variazione di prezzo. Poiché TEMA reagisce più rapidamente alle variazioni di prezzo, seguirà il prezzo più da vicino di una semplice media mobile (SMA), ad esempio. Ma ciò significa anche che il prezzo può attraversare il TEMA con una variazione di prezzo inferiore a quella richiesta per attraversare la SMA. Gli investitori in genere non vogliono negoziare attivamente, quindi non vogliono essere scossi dalle posizioni a meno che non vi sia un significativo cambiamento di tendenza.

Un tipo di MA non è migliore di un altro. Quale usare dipende dalle preferenze personali e ciò che funziona meglio per la strategia che qualcuno sta utilizzando.

Il TEMA viene utilizzato al meglio in combinazione con altre forme di analisi, come  l’  analisi dell’azione dei prezzi, altri indicatori tecnici e l’ analisi fondamentale.

Esempio del mondo reale di TEMA

Ecco un esempio di una media mobile esponenziale tripla applicata al grafico SPDR S&P 500 ETF ( SPY ).

La media mobile tripla esponenziale attenua l’azione dei prezzi. L’angolo del TEMA aiuta a identificare la direzione generale del trend anche durante il rumore quotidiano di fluttuazioni di prezzo minori.