Trend Trading

Cos’è il Trend Trading?

Il trend trading è uno stile di trading che tenta di catturare i guadagni attraverso l’analisi dello slancio di un asset in una particolare direzione. Quando il prezzo si muove in una direzione generale, ad esempio su o giù, si parla di trend. I trader di tendenza entrano in una posizione lunga quando un titolo tende al rialzo. Un trend rialzista è caratterizzato da minimi oscillanti più elevati e massimi oscillanti più elevati.

I trader di tendenza possono scegliere di entrare in una posizione corta  quando un asset è in calo. Una tendenza al ribasso è caratterizzata da minimi oscillanti più bassi e massimi oscillanti più bassi.

Punti chiave

• Il trading di tendenza è progettato per trarre vantaggio dai trend rialzisti in cui il prezzo tende a fare nuovi massimi o trend ribassisti dove il prezzo tende a fare nuovi minimi.
• Un trend rialzista è una serie di alti swing più alti e minimi swing più alti. Una tendenza al ribasso è una serie di massimi oscillanti inferiori e minimi oscillanti inferiori.
• Oltre a guardare alti e bassi oscillanti, i trader di tendenza utilizzano altri strumenti come linee di tendenza, medie mobili e indicatori tecnici per identificare la direzione del trend e potenzialmente fornire segnali di scambio.

Capire il Trend Trading

Le strategie di trading di tendenza presumono che un titolo continuerà a muoversi nella stessa direzione in cui è attualmente in trend. Tali strategie spesso contengono una disposizione take-profit o stop-loss per bloccare un profitto o evitare grosse perdite se si verifica un’inversione di tendenza. Il trend trading è utilizzato dai trader a breve, medio e lungo termine.

I trader utilizzano sia l’azione dei prezzi che altri strumenti tecnici per determinare la direzione del trend e quando potrebbe cambiare.

I trader dell’azione dei prezzi guardano i movimenti dei prezzi su un grafico. Per un trend rialzista, vogliono vedere il prezzo muoversi al di sopra dei massimi recenti e quando il prezzo scende dovrebbe rimanere al di sopra dei minimi oscillanti precedenti. Ciò mostra che anche se il prezzo oscilla su e giù, la traiettoria complessiva è al rialzo.

Lo stesso concetto viene applicato ai trend al ribasso, con i trader che guardano per vedere se il prezzo fa minimi e massimi inferiori complessivi. Quando ciò non accade più, il trend al ribasso è in questione o è finito, e quindi il trader di trend non sarà più interessato a mantenere una posizione corta.

Strategie di trading di tendenza

Esistono molte strategie di trading di tendenza, ciascuna che utilizza una varietà di indicatori e metodi di azione dei prezzi. Per tutte le strategie, dovrebbe essere utilizzato uno stop loss per gestire il rischio. Per un trend rialzista, uno stop loss viene posizionato al di sotto di uno swing minimo che si è verificato prima dell’entrata, o al di sotto di un altro livello di supporto. Per una tendenza al ribasso e una posizione corta, uno stop loss è spesso posizionato appena sopra un precedente swing alto o sopra un altro livello di resistenza.

Spesso, i trader utilizzano una combinazione di queste strategie quando cercano opportunità di trading di tendenza. Un trader potrebbe cercare un breakout attraverso un livello di resistenza per indicare che una mossa più alta potrebbe iniziare, ma entrare in uno scambio solo se il prezzo viene scambiato al di sopra di una specifica media mobile.

Medie mobili

Queste strategie prevedono l’inserimento di una posizione lunga quando una media mobile a breve termine incrocia al di sopra di una media mobile a lungo termine o l’ingresso in una posizione corta quando una media mobile a breve termine incrocia al di sotto di una media mobile a lungo termine. In alternativa, alcuni trader possono osservare quando il prezzo supera una media mobile per segnalare una posizione lunga o quando il prezzo supera la media per segnalare una posizione corta.

Tipicamente le strategie di media mobile sono combinate con qualche altra forma di analisi tecnica per filtrare i segnali. Ciò può includere l’osservazione dell’azione dei prezzi per determinare la tendenza poiché le medie mobili forniscono segnali molto scarsi quando non è presente alcuna tendenza; il prezzo si limita a oscillare avanti e indietro nella media mobile.

Le medie mobili vengono utilizzate anche per l’analisi. Quando il prezzo è al di sopra di una media mobile, aiuta a indicare che potrebbe essere presente un trend rialzista. Quando il prezzo è al di sotto della media mobile, aiuta a indicare che potrebbe presentarsi una tendenza al ribasso.

Indicatori di momentum

Ci sono molti indicatori e strategie di momentum. Per quanto riguarda il trading di tendenza, un esempio potrebbe includere la ricerca di un trend rialzista e quindi l’utilizzo dell’indice di forza relativa (RSI) per segnalare entrate e uscite. Ad esempio, un trader può aspettare che l’RSI scenda al di sotto di 30 e poi salga al di sopra di esso. Ciò potrebbe segnalare una posizione lunga, supponendo che il trend rialzista complessivo rimanga intatto. L’indicatore mostra che il prezzo si è ritirato ma ora sta ricominciando a salire in linea con il trend rialzista generale.

Il trader potrebbe potenzialmente uscire quando l’RSI sale sopra 70 o 80 e poi scende al di sotto del livello selezionato.

Linee di tendenza e schemi grafici

Una linea di tendenza è una linea tracciata lungo i minimi oscillanti in un trend rialzista o lungo i massimi oscillanti in un trend ribassista. Mostra una possibile area in cui il prezzo potrebbe ritirarsi in futuro. Alcuni trader scelgono anche di acquistare durante un trend rialzista quando il prezzo si ritira e poi rimbalza più in alto su una linea di tendenza in aumento, una strategia di acquisto del calo. Allo stesso modo, alcuni trader scelgono di vendere allo scoperto durante una tendenza al ribasso quando il prezzo sale e poi scende da una linea di tendenza al ribasso.

I trader di tendenza osserveranno anche i modelli di grafici, come bandiere o triangoli, che indicano la potenziale continuazione di una tendenza. Ad esempio, se il prezzo sta aumentando in modo aggressivo e poi forma una bandiera o un triangolo, un trader di tendenza osserverà il prezzo per uscire dallo schema per segnalare una continuazione del trend rialzista.

Esempio di grafico di trading di tendenza

Il seguente grafico di Alibaba Group ( BABA ) mostra diversi esempi di come le tendenze possono essere analizzate, così come alcuni esempi di potenziali scambi utilizzando schemi grafici e la tendenza.

Il prezzo inizia in una tendenza al ribasso. Il prezzo sale quindi attraverso la linea di tendenza discendente e sopra la media mobile. Ciò non significa che la tendenza sia in aumento, però. I trader di tendenza in genere aspettano che il prezzo faccia anche uno swing alto più alto e uno swing basso più alto prima di considerare il trend al rialzo.

Il prezzo continua a salire, confermando il nuovo trend rialzista. Il prezzo si ritira e poi ricomincia a salire, formando il primo pattern grafico. Il prezzo supera il pattern del grafico, segnalando una potenziale posizione lunga.

Il trend rialzista continua in modo aggressivo, formando due ulteriori pattern grafici lungo il percorso. Entrambi offrivano l’opportunità di entrare in una posizione lunga o di aggiungerla a una già esistente (chiamata piramide ).

Il prezzo continua a salire, ma poi inizia a dare segnali di allarme. Il prezzo scende al di sotto della media mobile per la prima volta da molto tempo, crea anche uno swing low più basso e rompe una linea di tendenza in aumento a breve termine. Il prezzo raggiunge un nuovo massimo dopo, ma poi scende di nuovo al di sotto della media mobile. Questo non è un forte comportamento di tendenza al rialzo e i trader di tendenza in genere eviterebbero di andare long in condizioni come questa. Stanno anche cercando di uscire da eventuali long rimanenti che potrebbero avere. Il grafico mostra che il prezzo continua ad oscillare intorno alla media mobile, senza una chiara direzione del trend. Infine, il prezzo scivola in una tendenza al ribasso. I trader di tendenza sarebbero fuori dai long ed eviterebbero di nuovi, e forse alla ricerca di spot per entrare in posizioni short.