3 segni chiave di un mercato al top

Quando l’euforia attanaglia i mercati, può essere difficile fare un passo indietro e vedere che potrebbero essere diretti a un’inversione di tendenza. Inevitabilmente, un mercato in rialzo si correggerà e spesso ci sono segnali di allarme precoci prima che si verifichi il calo. Un investitore che è a conoscenza di questi segnali può realizzare profitti mentre il mercato è ancora in rialzo e poi mettersi in disparte prima della correzione.

Possiamo prevedere un mercato al top?

Le possibilità di scegliere un esatto massimo (o minimo) nel mercato sono improbabili all’estremo. Inoltre, non è necessario realizzare un profitto.

Catturare la tendenza fornirà ricompense sostanziali. Non è necessario cercare di spremere ogni centesimo e i trader che ci provano di solito resistono troppo a lungo.

Punti chiave

• Il primo segno di un mercato al massimo è un calo del numero di massimi di 52 settimane.
• Il secondo segno è un calo del tasso di avanzamento del NYSE. Ciò mostra una debolezza generale.
• Il terzo segno è un nuovo minimo in una giornata negativa. Il trend rialzista è fallito.

Invece di aspettare il massimo esatto del mercato, osserva i segnali che indicano che è in arrivo una correzione. Di seguito sono riportati tre di quelli più grandi. Se li vedi, prendi in considerazione la possibilità di prendere profitti e di salvarli. Se la correzione non arriva subito, non preoccuparti. Lo farà.

Ma prima, considera l’aspetto di un top.

Che aspetto ha un “Top”

I mercati si muovono sempre a ondate. Affinché un top si formi, deve prima verificarsi un rally di almeno nove mesi. Si possono vedere onde lungo il percorso, ma il trend generale deve mostrare una crescita per almeno nove mesi.

Le tendenze possono durare a lungo e nove mesi sono un breve rally rispetto agli standard storici. Tra il 1942 e il 2007, il mercato rialzista medio era di 56 mesi. Il mercato rialzista degli anni ’90 è durato 113 mesi. Il mercato rialzista iniziato nel marzo 2009 lo ha superato.

La regola dei nove mesi funziona ancora. Non è il momento di agire. Ma è il momento di iniziare a guardare i segnali di pericolo.

3 segni di un mercato in cima

Questi indicatori di mercato aiuteranno a fornire informazioni sulla forza o debolezza sottostante del mercato. I primi due segnali sono spesso presenti prima che venga effettuato un massimo, mentre il terzo segnale funge da indicatore di temporizzazione per mostrare che i prezzi stanno per scendere.

1. Il numero di massimi di 52 settimane inizia a diminuire, nonostante la crescita degli indici. Se il numero di massimi di 52 settimane diminuisce, indica che un minor numero di azioni sta lavorando per spingere il mercato più in alto.
2. Il NYSE anticipo ha raggiunto il picco ed è ora in declino, anche se l’indice S & P e Dow continuare superiore o sono in fase di stallo. Ciò indica che mentre gli indici di mercato selettivi si stanno muovendo verso l’alto, il mercato più ampio è in difficoltà.
3. I principali indici si muovono al di sotto di un precedente minimo oscillante. Questa è l’ultima conferma dei guai. In un trend rialzista, i prezzi fanno alti e bassi più alti. Pertanto, quando i prezzi non riescono a raggiungere massimi più alti o a creare un minimo inferiore al minimo precedente nel trend rialzista, il trend rialzista ha fallito. Il grafico giornaliero o settimanale è comunemente usato, ma l’intervallo di tempo può essere regolato per riflettere l’orizzonte temporale di un singolo investitore.

Infine, il terzo segnale fornisce l’indicatore di temporizzazione.

È possibile che le prime due condizioni appaiano mentre i principali indici continuano a muoversi verso l’alto, sebbene il numero di azioni che partecipano al movimento diminuirà. Quando tutti i segnali si allineano, indica che il mercato avrà una grande correzione.

Le figure da 1 a 3 di seguito mostrano come si è svolto questo scenario nel declino del 2008-2009. Il grafico alto / basso del NYSE lo mostra chiaramente, in calo ben prima che la vendita si rifletta nell’indice Dow. L’indicatore temporale ha anche confermato che il prezzo stava mostrando segni di debolezza (ha rotto un minimo precedente) nella prima settimana del 2008, insieme alla linea di progresso / calo del NYSE.

La figura 2 mostra il calo delle scorte in avanzamento prima del 2008.

La figura 3 è uno dei segnali più eloquenti, poiché i nuovi massimi di 52 settimane iniziano a diminuire drasticamente verso la fine del 2007.

Mentre una mossa al di sotto di uno swing low viene utilizzata per l’indicatore di prezzo, la tattica può essere utilizzata anche per l’andamento della linea di anticipo / declino del NYSE e il numero di massimi di 52 settimane. Quando tracciati nel tempo, anche una tendenza sarà visibile con questi indicatori.

Come il prezzo, una tendenza al rialzo è indicata da massimi e minimi più alti. Pertanto, quando la linea si corregge al di sotto di un precedente swing low, la tendenza dell’indicatore è in calo.

Quando i prezzi raggiungono nuovi massimi e gli indicatori non riescono a fare nuovi massimi, si parla di divergenza negativa ed è un segno precoce di debolezza. Questa debolezza può durare per un po ‘di tempo, ed è per questo che solo un prezzo effettivo di rodaggio può confermare i segnali.