Rapporto profitti / perdite
Qual è il rapporto profitti / perdite?
Il rapporto profitto / perdita agisce come una scorecard per un trader attivo il cui motivo principale è massimizzare i guadagni di trading. Il rapporto profitto / perdita è il profitto medio sulle negoziazioni vincenti diviso per la perdita media sulle negoziazioni perdenti in un periodo di tempo specificato.
Spiegazione del rapporto profitti / perdite
Il rapporto profitto / perdita misura il rendimento di una strategia o di un sistema di trading. Ovviamente, maggiore è il rapporto, meglio è. Molti libri di trading richiedono almeno un rapporto 2: 1. Ad esempio, se un sistema avesse una media vincente di $ 750 per operazione e una perdita media nello stesso tempo di $ 250 per operazione, il rapporto profitto / perdita sarebbe 3: 1. Un rapporto profitti / perdite costantemente solido può incoraggiare un trader a sfruttare le scommesse sulla stessa strategia nel tentativo di generare maggiori profitti assoluti. Al contrario, un rapporto profitti / perdite inaccettabile porterebbe a un esame della strategia o del sistema utilizzato per trovare gli anelli deboli. Forse il trader deciderà di abbandonare del tutto una strategia o un sistema se il rapporto non produce guadagni sufficienti o addirittura causa perdite di capitale.
Pensare oltre il rapporto
Il rapporto profitto / perdita può essere un modo eccessivamente semplicistico di guardare alla performance perché non tiene conto delle probabilità di guadagni o perdite per le operazioni. Un concetto chiamato redditività media per scambio (APPT) può essere più intuitivo. APPT è l’importo medio che un trader può aspettarsi di vincere o perdere per operazione. APPT è la differenza tra a) il prodotto della probabilità di vincita e della vincita media; e b) il prodotto della probabilità di perdita e della perdita media. Ad esempio, prendi 10 scambi, tre dei quali redditizi e sette perdenti. La probabilità di vincita, quindi, è del 30% e la probabilità di perdita è del 70%. Inoltre, si supponga che l’operazione di vincita media sia stata di $ 600 e quella di perdita media di $ 300. APPT è (30% x $ 600) inferiore (70% x 300) o – $ 30. Pertanto, anche se il rapporto profitto / perdita era 2: 1 ($ 600: $ 300), la strategia di trading è effettivamente perdente in termini di probabilità.