Articolo Nonpar

Che cos’è un articolo non di pari?

Un elemento NONPAR è uno strumento negoziabile, come ad esempio un assegno o un bonifico bancario, che è incassato a sconto rispetto al suo valore nominale, quando depositati presso una banca diversa da quella da cui è stato scritto lo strumento.

Prima della creazione del moderno sistema di riscossione degli assegni nel 1916, gli oggetti non par erano all’ordine del giorno. Oggi, tuttavia, le transazioni che coinvolgono articoli non par sono rare.

Punti chiave

• Prima delle riforme avviate all’inizio del XX secolo, gli elementi non equivalenti erano strumenti negoziabili che sarebbero stati depositati a prezzi scontati rispetto al loro valore equo.
• Queste spese verrebbero applicate quando la banca che riceve lo strumento è diversa dalla banca da cui lo strumento è stato prelevato.
• Tali commissioni erano giustificate come misura di gestione del rischio di credito, sebbene siano state rese ampiamente obsolete dalle riforme successive.

Capire gli articoli non di qualità

Prima che la Federal Reserve creasse un sistema di raccolta di assegni a livello nazionale nel 1916, le banche addebitavano commissioni significative quando accettano strumenti negoziabili da altri istituti bancari.

Dal punto di vista della banca, ciò è stato fatto nel tentativo di ridurre i rischi di credito. Dopo tutto, il rischio che un dato assegno rimbalzi sarebbe maggiore se provenisse da un’altra istituzione, poiché la banca ricevente non sarebbe in grado di verificare se l’autore dell’assegno ha effettivamente i fondi per mantenere quella promessa.

A causa di questa preoccupazione, le singole banche creerebbero tra loro i cosiddetti rapporti bancari “alla pari”, in cui i titolari dei conti sarebbero in grado di trasferire fondi tra banche alla pari senza alcuna penalità. Le banche non paritarie, tuttavia, continuerebbero ad addebitare commissioni sostanziali.

Con le riforme introdotte dalla Federal Reserve, questo sistema di rapporti par e non par è diventato obsoleto, poiché le nuove riforme hanno effettivamente reso l’intero sistema bancario nazionale funzionante alla pari. Ciò ha comportato inizialmente una significativa perdita di entrate derivanti dai vari canoni che erano stati riscossi. D’altro canto, ha anche accelerato i tempi di elaborazione degli strumenti negoziabili e ha indubbiamente aumentato l’efficienza del sistema bancario nel suo complesso.

Esempio del mondo reale di un articolo non di pari

Per illustrare, supponiamo che Carl sia un cliente della ABC Bank e desideri scrivere un assegno a suo fratello Arnold. Suo fratello, tuttavia, è un cliente di XYZ Financial, che non ha rapporti bancari con ABC.

Per questo motivo, una parte dei fondi inviati da Carl verrà detratta dal valore nominale prima di essere depositata sul conto di Arnold. Ad esempio, se Carl scrive un assegno di $ 200, Arnold potrebbe ricevere solo $ 190; la differenza di $ 10 sarebbe stata detratta da XYZ Financial come compensazione per aver sopportato il rischio che l’assegno di Carl potesse essere rimbalzato.

Questo esempio è diventato sempre più raro dall’approvazione delle riforme di compensazione degli assegni della Federal Reserve nel 1916. Oggi, queste deduzioni si verificherebbero raramente, se non mai. La velocità delle transazioni, nel frattempo, è notevolmente migliorata in media.