Come calcolare i rendimenti degli investimenti del tuo portafoglio

Il punto principale dell’investimento è fare soldi. Sebbene non sia possibile prevedere come andrà il tuo portafoglio di investimenti, esistono diverse metriche che possono aiutarti a determinare fino a che punto possono arrivare i tuoi soldi. Uno di questi è chiamato ritorno sull’investimento (ROI), che può misurare il successo di un investimento. Questa è una metrica importante per qualsiasi investitore perché misura direttamente il ritorno sull’investimento rispetto al suo costo.

Per calcolare il ROI, dividi il costo dell’investimento per il suo rendimento. Sebbene non sia una scienza perfetta, questo è un indicatore approssimativo dell’efficacia di un investimento rispetto a un intero portafoglio. Ma cosa succede se vuoi sapere quanto bene andrà il tuo portafoglio? Continua a leggere per scoprire come calcolare i suoi rendimenti.

Punti chiave

• Per calcolare i rendimenti degli investimenti, raccogliere il costo totale dei propri investimenti e il rendimento storico medio e definire il periodo di tempo per il quale si desidera calcolare i rendimenti.
• È possibile utilizzare il rendimento del periodo di detenzione per confrontare i rendimenti degli investimenti detenuti per diversi periodi di tempo.
• Dovrai adeguarti ai flussi di cassa se il denaro è stato depositato o ritirato dal tuo portafoglio.
• L’annualizzazione dei rendimenti può rendere i rendimenti su più periodi più comparabili tra altri portafogli o potenziali investimenti.

Calcolo dei rendimenti per un intero portafoglio

Come accennato in precedenza, ci sono incertezze che derivano dagli investimenti, quindi non sarai necessariamente in grado di prevedere quanti soldi guadagnerai o se ne guadagnerai affatto. Dopotutto, sono in gioco forze di mercato che possono influire sulla performance di qualsiasi asset, inclusi fattori economici, forze politiche, sentiment del mercato e persino azioni aziendali. Ma questo non significa che non dovresti elaborare le cifre.

Calcolare i rendimenti sui singoli investimenti può essere un’impresa molto esauriente, soprattutto se hai il tuo denaro distribuito su diversi veicoli di investimento gestiti da una varietà di diverse aziende e istituzioni.

Ma prima di calcolare il rendimento del tuo investimento, identifica e raccogli i dati necessari. Avrai bisogno di sapere quanto segue:

• Il costo totale dei tuoi investimenti comprese eventuali commissioni e commissioni
• Il rendimento medio di tutti i tuoi investimenti

Una volta preparati i dati, ti consigliamo di prendere in considerazione alcune cose. La prima cosa è definire il periodo di tempo in cui si desidera calcolare i rendimenti: giornaliero, settimanale, mensile, trimestrale o annuale. È necessario stabilire un valore patrimoniale netto (NAV) di ciascuna posizione in ciascun portafoglio per i periodi di tempo e annotare eventuali flussi di cassa, se applicabile.

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Ricordati di definire il periodo di tempo per il quale vuoi calcolare i tuoi resi.

Rendimento del periodo di detenzione

Una volta definiti i periodi di tempo e sommato il NAV del portafoglio, puoi iniziare a fare i calcoli. Il modo più semplice per calcolare un rendimento di base è chiamato rendimento del periodo di detenzione.

Ecco la formula per calcolare il rendimento del periodo di detenzione:

• HPR = Reddito + (Valore di fine periodo – Valore iniziale) ÷ Valore iniziale

Questo rendimento / rendimento è uno strumento utile per confrontare i rendimenti degli investimenti detenuti per diversi periodi di tempo. Calcola semplicemente la differenza percentuale da periodo a periodo del NAV totale del portafoglio e include reddito da dividendi o interessi. In sostanza, è il rendimento totale derivante dalla detenzione di un portafoglio di asset, o di un singolo asset, in un determinato periodo di tempo.

Aggiustamento per flussi di cassa

Sarà necessario regolare i tempi e l’ammontare dei flussi di cassa se il denaro è stato depositato o ritirato dal proprio portafoglio. Quindi, se hai depositato $ 100 nel tuo account a metà mese, il NAV di fine mese del portafoglio ha $ 100 aggiuntivi che non erano dovuti ai rendimenti dell’investimento quando calcoli un rendimento mensile. Questo può essere regolato utilizzando vari calcoli, a seconda delle circostanze.

Il metodo Dietz modificato è una formula popolare per adeguarsi ai flussi di cassa. L’uso di un calcolo del tasso di rendimento interno (IRR) con un calcolatore finanziario è anche un modo efficace per regolare i rendimenti per i flussi di cassa. IRR è un tasso di sconto che azzera il valore attuale netto. Viene utilizzato per misurare la potenziale redditività di un investimento.

Rendimenti annualizzati

Una pratica comune è quella di annualizzare i rendimenti per i rendimenti multi-periodo. Questo viene fatto per rendere i rendimenti più comparabili tra altri portafogli o potenziali investimenti. Consente un denominatore comune quando si confrontano i rendimenti.

Un rendimento annualizzato è una media geometrica della quantità di denaro che un investimento guadagna ogni anno. Mostra cosa si sarebbe potuto guadagnare in un periodo di tempo se i rendimenti fossero stati aggravati. Il rendimento annualizzato non fornisce un’indicazione della volatilità sperimentata durante il periodo di tempo corrispondente. Tale volatilità può essere misurata meglio utilizzando la deviazione standard, che misura il modo in cui i dati vengono dispersi rispetto alla loro media.

Un esempio di calcolo dei rendimenti di portafoglio

La somma totale delle posizioni in un conto di intermediazione è di $ 1.000 all’inizio dell’anno e di $ 1.350 alla fine dell’anno. Il 30 giugno è stato pagato un dividendo. Il proprietario del conto ha depositato $ 100 il 31 marzo. Il rendimento per l’anno è del 16,3% dopo aver corretto il flusso di cassa di $ 100 nel portafoglio per un quarto dell’anno.