Benefici in caso di morte in una rendita variabile

La maggior parte dei contratti di rendita variabile (VA) include una componente assicurativa che fornisce una prestazione in caso di morte. L’indennità in caso di morte è solitamente attivata dal decesso del creditore, sebbene ci siano contratti in cui la morte del titolare del contratto fa scattare la prestazione. Questo perché le rendite consentono al proprietario e al creditore di essere persone diverse.

Punti chiave

• Le prestazioni in caso di decesso in una rendita variabile (VA) possono essere innescate dalla morte del creditore o del titolare del contratto.
• Le commissioni per una prestazione in caso di decesso VA fanno parte della commissione di mortalità e spese (M&E), inclusa nel prospetto VA e possono raggiungere il 2% del valore del contratto.
• L’indennità standard in caso di decesso è inizialmente fissata all’importo investito e quindi azzerata in base al contratto. Una volta impostato, diminuisce solo se il titolare del contratto prende una distribuzione.
• I cavalieri con indennità in caso di morte migliorati, che garantiscono un aumento annuale del valore in contanti del VA, possono essere utilizzati per aumentare il valore di un vantaggio in caso di morte per il destinatario.
• Prima di investire in una rendita variabile con commissioni M&E, considera i costi aggiuntivi e se i benefici sono importanti nella tua situazione.

Il costo di una prestazione in caso di morte

La commissione per la prestazione standard in caso di decesso in un VA fa parte dell’addebito per mortalità e spese (M&E), che varia in base al contratto e alla classe di azioni, nonché all’assicuratore. Le classi di azioni VA, che includono B, C e L, sono generalmente collegate alla durata del programma di riscatto del contratto. Le commissioni di M&E per ciascuna classe di azioni sono disponibili nel prospetto VA.

Molti VA di solo investimento non includono una prestazione standard in caso di decesso e non hanno commissioni di M&E. Ma per un VA che ha un addebito M&E, il costo può arrivare fino al 2% del valore del contratto. La commissione viene addebitata ogni anno e gli assicuratori utilizzano vari metodi per calcolare quando la commissione viene automaticamente spazzata dal valore in contanti VA. Se hai un VA del valore di $ 250.000 e un addebito M&E dell’1,25%, ad esempio, stai essenzialmente pagando $ 3.125 all’anno per l’assicurazione. Per molte persone, questo può essere un modo molto costoso per acquistare una quantità limitata di indennità in caso di morte (con un costo che continua ad aumentare se il saldo VA cresce).

Come funzionano i benefici in caso di morte

La prestazione standard in caso di morte in un VA è inizialmente fissata a qualunque importo venga investito. A seconda del VA, l’indennità in caso di morte viene reimpostata, o alla data di anniversario del contratto se il valore del contratto è aumentato o ogni volta che il valore in contanti del contratto raggiunge un nuovo massimo. Ulteriori investimenti nella rendita possono anche aiutare ad aumentare il beneficio in caso di morte. Una volta impostato, l’indennità in caso di morte non diminuisce se il valore del contratto diminuisce, ma diminuisce se il titolare del contratto prende una distribuzione. L’aggiustamento può essere un dollaro per dollaro o una diminuzione percentuale.

Molti contratti offrono anche un vantaggio in caso di morte migliorato che può essere acquistato a un costo aggiuntivo compreso tra lo 0,5% e l’1,0% circa del valore del contratto. Il costo aggiuntivo viene addebitato ogni anno. I benefici in caso di decesso aumentati variano, ma molti contratti offrono un aumento annuale garantito. Il contratto può, ad esempio, garantire che la prestazione in caso di morte aumenti del 5% annuo maggiore o venga ripristinata al valore contrattuale più elevato. Nel tempo, non è insolito che un VA finisca per avere una prestazione in caso di decesso superiore al valore effettivo di riscatto del contratto.

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I beneficiari di rendite possono pagare l’imposta sul reddito o sulle plusvalenze sui benefici in caso di morte che ricevono, ma questi benefici non devono passare per successione.

Strategie di massimizzazione

Se possiedi già o stai pensando di acquistare un VA con commissioni M&E, ecco un paio di strategie da considerare.

Per un investitore conservatore o qualcuno con un’aspettativa di vita ridotta che vuole lasciare i soldi nel VA al proprio coniuge (oa qualcun altro) ma è preoccupato di fare un investimento che potrebbe perdere valore, il vantaggio in caso di morte avanzata offre una soluzione. Poiché il valore del vantaggio in caso di decesso aumenta ogni anno, il beneficiario ha la garanzia di ricevere il maggiore tra il vantaggio in caso di decesso o il valore di mercato VA. Non c’è possibilità di perdita. Questa strategia consente inoltre all’investitore di allocare i fondi in modo più aggressivo, sapendo che esiste una garanzia se dovessero scomparire durante un calo del mercato.

In un VA esistente, in cui il beneficio in caso di morte è superiore al valore in denaro, il contratto può essere parzialmente rescisso. In una rinuncia parziale, lasci una parte del valore in contanti nel contratto, che aiuta a preservare una parte del beneficio in caso di morte. Per far funzionare questa strategia, assicurati di lasciare un valore in contanti sufficiente nel VA per coprire eventuali commissioni future di M&E e contrattuali.

Inoltre, assicurati di controllare eventuali commissioni di restituzione rimanenti prima di effettuare una distribuzione e, se il VA è un’IRA, assicurati di effettuare un trasferimento da trustee a trustee.

considerazioni speciali

Nel 2019, il Congresso degli Stati Uniti ha approvato ilSECURE Act, che ha apportato modifiche ai piani pensionistici contenenti rendite. La nuova sentenza rende le rendite più portabili. In altre parole, se lasci il lavoro, la tua rendita 401 (k) può essere trasferita in un altro piano nel tuo nuovo lavoro. Inoltre, la nuova legge sul pensionamento rimuove alcuni dei rischi legali per i fornitori di rendite limitando se un titolare di conto può citarli in giudizio se il fornitore fallisce e non può onorare i pagamenti della rendita.

Per coloro che hanno nominato i beneficiari all’interno dei loro conti pensionistici, la nuova sentenza ha abolito la “clausola di allungamento”. Prima della sentenza, un beneficiario di un’IRA potevaallungare nel tempo le distribuzioni minime richieste dall’IRA, estendendo anche le tasse dovute sui fondi ereditati.

A partire dal 2020, i beneficiari non coniugali devono distribuire tutti i fondi nel conto pensione ereditato entro 10 anni dalla morte del proprietario. Tuttavia, ci sono eccezioni alla nuova legge. Di conseguenza, è importante che gli investitori consultino un professionista fiscale e finanziario per esaminare le nuove modifiche ai conti pensionistici e ai beneficiari designati.

La linea di fondo

Le rendite variabili con commissioni M&E possono essere un modo costoso di investire se non hai bisogno dei vantaggi aggiuntivi. Prima di prendere qualsiasi decisione di investimento, è importante comprendere appieno ciò per cui stai pagando e valutare se il costo aggiuntivo ha senso nella tua situazione particolare.