Come funziona la leva nel mercato Forex
La leva finanziaria è l’uso di denaro preso in prestito (chiamato capitale ) per investire in una valuta, un’azione o un titolo. Il concetto di leva finanziaria è molto comune nel trading sul forex. Prendendo in prestito denaro da un broker, gli investitori possono scambiare posizioni più grandi in una valuta. Di conseguenza, la leva finanziaria amplifica i rendimenti derivanti da movimenti favorevoli del tasso di cambio di una valuta. Tuttavia, la leva finanziaria è un’arma a doppio taglio, il che significa che può anche amplificare le perdite. È importante che i commercianti di forex imparino a gestire la leva finanziaria e ad utilizzare strategie di gestione del rischio per mitigare le perdite nel forex.
Punti chiave
- La leva finanziaria, che è l’uso di denaro preso in prestito per investire, è molto comune nel trading sul forex.
- Prendendo in prestito denaro da un broker, gli investitori possono scambiare posizioni più grandi in una valuta.
- Tuttavia, la leva finanziaria è un’arma a doppio taglio, il che significa che può anche amplificare le perdite.
- Molti broker richiedono che una percentuale di un’operazione sia detenuta in contanti come garanzia e tale requisito può essere più elevato per determinate valute.
Comprensione della leva finanziaria nel mercato Forex
Il mercato forex è il più grande al mondo con più di $ 5 trilioni di scambi di valuta che si verificano ogni giorno. offerta e chiedere i prezzi con il broker. Se un investitore vuole andare long o acquistare una valuta, gli verrà quotato il prezzo di domanda e, quando vuole vendere la valuta, verrà quotato il prezzo di offerta.
Ad esempio, un investitore potrebbe acquistare l’ euro contro il dollaro USA ( EUR / USD ), con la speranza che il tasso di cambio aumenti. Il trader comprerebbe la coppia EUR / USD al prezzo richiesto di $ 1,10. Supponendo che il tasso si sia mosso favorevolmente, il trader chiuderebbe la posizione poche ore dopo vendendo lo stesso importo di EUR / USD al broker utilizzando il prezzo di offerta. La differenza tra i tassi di cambio acquisto e vendita rappresenterebbe il guadagno (o la perdita) sull’operazione.
Gli investitori utilizzano la leva finanziaria per aumentare i profitti dal trading sul forex. Il mercato forex offre una delle più alte quantità di leva finanziaria disponibili per gli investitori. La leva finanziaria è essenzialmente un prestito fornito a un investitore dal broker. Il conto forex del trader è stato creato per consentire il trading a margine o con fondi presi in prestito. Alcuni broker possono limitare la quantità di leva utilizzata inizialmente con i nuovi trader. Nella maggior parte dei casi, i trader possono personalizzare l’importo o la dimensione del trade in base alla leva che desiderano. Tuttavia, il broker richiederà che una percentuale dell’importo nozionale della transazione sia trattenuta sul conto come contanti, che viene chiamato margine iniziale.
Tipi di rapporti di leva
Il margine iniziale richiesto da ciascun broker può variare, a seconda delle dimensioni della transazione. Se un investitore acquista $ 100.000 di EUR / USD, potrebbe essere richiesto di tenere $ 1.000 sul conto come margine. In altre parole, il requisito di margine sarebbe dell’1% o ($ 1.000 / $ 100.000).
Il rapporto di leva mostra quanto è ingrandita la dimensione del trade come risultato del margine detenuto dal broker. Utilizzando l’esempio di margine iniziale sopra, il rapporto di leva per l’operazione sarebbe pari a 100: 1 ($ 100.000 / $ 1.000). In altre parole, per un deposito di $ 1.000, un investitore può scambiare $ 100.000 in una particolare coppia di valute.
Di seguito sono riportati esempi di requisiti di margine e i corrispondenti rapporti di leva.
Come possiamo vedere dalla tabella sopra, minore è il requisito di margine, maggiore è la quantità di leva che può essere utilizzata su ogni operazione. Tuttavia, un broker potrebbe richiedere requisiti di margine più elevati, a seconda della particolare valuta negoziata. Ad esempio, il tasso di cambio per la sterlina britannica rispetto allo yen giapponese può essere piuttosto volatile, il che significa che può fluttuare selvaggiamente portando a grandi oscillazioni del tasso. Un broker può volere più denaro detenuto come garanzia (es. 5%) per valute più volatili e durante periodi di negoziazione volatili.
Leva Forex e dimensione degli scambi
Un broker può richiedere requisiti di margine diversi per operazioni più grandi rispetto a operazioni più piccole. Come indicato nella tabella sopra, un rapporto 100: 1 significa che il trader deve avere almeno 1/100 = 1% del valore totale dell’operazione come garanzia nel conto di trading.
Il trading standard viene effettuato su 100.000 unità di valuta, quindi per uno scambio di queste dimensioni, la leva fornita potrebbe essere 50: 1 o 100: 1. Un rapporto di leva più alto, come 200: 1, viene solitamente utilizzato per posizioni di $ 50.000 o inferiori. Molti broker consentono agli investitori di eseguire operazioni più piccole, come $ 10.000 a $ 50.000 in cui il margine potrebbe essere inferiore. Tuttavia, un nuovo account probabilmente non si qualificherà per una leva di 200: 1.
È abbastanza comune per un broker consentire una leva di 50: 1 per uno scambio di $ 50.000. Un rapporto di leva di 50: 1 significa che il requisito di margine minimo per il trader è 1/50 = 2%. Quindi, uno scambio di $ 50.000 richiederebbe $ 1.000 come garanzia. Tieni presente che il requisito di margine fluttuerà, a seconda della leva utilizzata per quella valuta e di ciò che richiede il broker. Alcuni broker richiedono un requisito di margine del 10-15% per le valute dei mercati emergenti come il peso messicano. Tuttavia, la leva consentita potrebbe essere solo 20: 1, nonostante l’aumento della quantità di garanzie.
I broker Forex devono gestire il proprio rischio e, così facendo, possono aumentare il requisito di margine di un trader o ridurre il rapporto di leva e, in definitiva, la dimensione della posizione.
La leva finanziaria nei mercati forex tende ad essere significativamente maggiore della leva 2: 1 comunemente fornita sulle azioni e della leva 15: 1 fornita nel mercato dei futures. Sebbene la leva di 100: 1 possa sembrare estremamente rischiosa, il rischio è significativamente inferiore se si considera che i prezzi delle valute di solito cambiano di meno dell’1% durante il trading intraday (trading entro un giorno). Se le valute fluttuassero tanto quanto le azioni, i broker non sarebbero in grado di fornire la stessa leva.
I rischi della leva finanziaria
Sebbene la capacità di ottenere profitti significativi utilizzando la leva finanziaria sia sostanziale, la leva finanziaria può anche funzionare contro gli investitori. Ad esempio, se la valuta sottostante a una delle tue operazioni si muove nella direzione opposta a ciò che credevi sarebbe accaduto, la leva amplifica notevolmente le potenziali perdite. Per evitare una catastrofe, i commercianti di forex di solito implementano uno stile di trading rigoroso che include l’uso di ordini di stop loss per controllare le potenziali perdite. Uno stop-loss è un ordine commerciale con il broker per uscire da una posizione a un certo livello di prezzo. In questo modo, un trader può limitare le perdite su un’operazione.