Fidelity vs. Vanguard: confronto di 401 (k) provider
Fidelity e Vanguard sono tra le più grandi società di fondi al mondo ed entrambe offrono piani 401 (k) come parte dei loro servizi. Poiché i piani 401 (k) operano in base alle stesse leggi e normative fiscali, ci sono tre aree di confronto principali: le società stesse, i fondi offerti e le caratteristiche del fornitore.
Struttura aziendale
Vanguard è di proprietà dei clienti che investono nei suoi fondi; è simile a un’unione di credito di proprietà del cliente in questo senso. Poiché non ci sono proprietari esterni che sperano di realizzare profitti, le commissioni sono fissate abbastanza alte da sostenere le spese operative effettive e mantenere l’azienda in buona salute, ma non di più.
La struttura proprietaria di Fidelity è più tradizionale con proprietari esterni, in particolare una serie di trust familiari. Questa differenza fondamentale spiega perché le commissioni di Vanguard hanno costantemente inferiore alla media del mercato di un ampio margine. Tuttavia, Fidelity non è affatto un’azienda ad alto costo. Molti dei suoi fondi sono notevolmente più economici rispetto alla media del mercato, battendo persino Vanguard in alcuni casi notevoli.
Fidelity ha ricevuto critiche in passato per la sua pratica di subappaltare fondi, consentendo essenzialmente a terzi di etichettare i propri fondi “Fidelity” e di prendere una riduzione dei guadagni dichiarando un minore ritorno sull’investimento all’investitore. Poiché i fondi non devono fornire le stesse rivelazioni di un vero fondo Fidelity, gli investitori sono stati tenuti all’oscuro del fatto di essere stati fregati, secondo Ken Himmler, pianificatore finanziario, autore e fondatore di Los Angeles. e presidente di H&H Retirement Design and Management.
Nel 2012 è entrata in vigore una nuova serie di norme sull’informativa che dovrebbe rendere lecommissioni 401 (k) notevolmente più trasparenti. Ogni fornitore 401 (k) è ora tenuto a rivelare ogni centesimo addebitato nel prospetto annuale che invia ai propri clienti.
Confronto dei fondi
A febbraio 2016, Vanguard offre oltre 124 fondi nella sua gamma, mentre Fidelity ne ha circa 575. Fidelity gestisce anche una rete di fondi con accesso a oltre 10.000 fondi da centinaia di fornitori diversi.
Il principale punto di forza di Vanguard sono le sue commissioni ridotte, in particolare per i suoi fondi indicizzati, che aiutano gli investitori. Una differenza tariffaria dello 0,5% può sembrare insignificante a prima vista, ma molti anni o forse anche decenni di compounding rendono la differenza di dimensioni del gruzzolo piuttosto significativa alla fine.
Nel frattempo, Fidelity ha la capacità di attrarre gestori di fondi di talento e ha diversi fondi gestiti attivamente di eccezionale successo. Le tasse possono essere più alte, ma possono valerne la pena per settori di nicchia e competenze regionali.
Chi ha l’offerta migliore si riduce a che tipo di investitore sei. Un trader attivo a cui piace fiutare occasioni e settori sottovalutati apprezzerà la vasta selezione di Fidelity. Al contrario, un investitore passivo che si limita a dare un’occhiata al rendiconto annuale una volta all’anno potrebbe essere meglio servito dalla selezione più snella ma più economica di fondamentali offerti da Vanguard.
Caratteristiche
Entrambe le società offrono molto materiale didattico sui risparmi previdenziali, sull’allocazione degli asset, sui rendimenti composti e sulle nozioni di base sui fondi sui loro siti web. Vanguard ha risorse più personalizzate per situazioni specifiche, mentre Fidelity ha un’interfaccia più pulita, rendendo la navigazione un gioco da ragazzi.
Ognuno offre consulenze telefoniche individuali e assistenza per l’avvio di nuovi account e ognuno offre un’opzione di rollover semplice per il capitale 401 (k) dormiente dei datori di lavoro precedenti. Fidelity gestisce una serie di centri di investimento nella maggior parte delle aree metropolitane e organizza seminari di investimento gratuiti su tutto, dalle basi finanziarie alle strategie avanzate di diversificazione del reddito in pensione. Vanguard offre consulenti personali che gestiscono i profili dei clienti e possono essere raggiunti per telefono o e-mail per consulenze sugli investimenti.
In verità, entrambe le società forniscono livelli molto elevati di facilità d’uso sui loro siti web e nei loro servizi. La chiave come cliente è capire quali caratteristiche sono più importanti per te, che tipo di fondi stai cercando e quali sono i costi.