Che cos’è il double dipping finanziario?

Nel settore finanziario, il double tuffo si verifica quando un professionista finanziario, come un broker, colloca i prodotti commissionati in un conto a pagamento e quindi guadagna sia dalla commissione che dalla commissione.

Conti con denaro gestito

Per capire come viene eseguito il double dipping, è necessario comprendere i conti a capo. I due termini si riferiscono allo stesso tipo di account.

In questo tipo di conto, una società finanziaria gestisce professionalmente il portafoglio di un investitore per una commissione trimestrale o annuale fissa che copre tutti i costi di gestione, le spese amministrative e le commissioni. Account gestiti di questo tipo originariamente erano stati creati per clienti facoltosi. Tuttavia, più investitori ora hanno accesso ad essi perché in molti casi i minimi dell’account sono scesi a circa $ 25.000. Le commissioni tipiche su questi conti vanno dall’1% al 3% del patrimonio del cliente.

Che aspetto ha la doppia immersione

Un esempio di double dipping sarebbe un consulente che acquista un fondo comune di investimento a carico parziale che paga una commissione e la inserisce in un conto a pagamento che pagherà anche il consulente. Un consulente etico, poiché ha già guadagnato una commissione per la gestione del conto, farebbe immediatamente accreditare l’importo della commissione sul conto del cliente. In caso contrario, si tratterebbe di una doppia immersione.

Il double dipping può anche assumere la forma di manipolare i dati in modo che le commissioni e le commissioni siano sepolte nei record delle transazioni. La Securities and Exchange Commission (SEC), ad esempio, ha rilevato che un intermediario di sconti aveva dati inesatti e aveva addebitato ai clienti due volte.

Penalità per doppio tuffo

La doppia immersione, sebbene rara, è fortemente scoraggiata dal settore finanziario in generale, che considera la pratica altamente non etica.

I broker che vengono scoperti a farlo possono essere multati pesantemente e anche la loro azienda può essere multata. La SEC può vietare un broker e anche la Financial Industry Regulation Authority (FINRA) può vietare i broker.2 Entrambe le organizzazioni possono imporre sanzioni pecuniarie, che si traducono in quella che è effettivamente una doppia ammenda.

Come capire se il tuo broker è in doppia immersione

Se il tuo broker ti addebita una commissione di gestione, quindi suggerisce fondi comuni di investimento emessi dalla stessa società per cui lavora, le bandiere rosse dovrebbero aumentare. La società in genere dà ai broker una commissione per vendere i propri fondi comuni di investimento. Quindi il broker viene pagato due volte: una da te e una dalla compagnia.

Un’altra cosa a cui prestare attenzione è l’eccessivo contenuto legale nelle comunicazioni e nelle dichiarazioni aziendali. La prova della doppia immersione potrebbe essere proprio lì di fronte a te, ma è così confusa che non puoi capirla. Chiedi a un avvocato di leggere eventuali dichiarazioni su onorari e commissioni e di spiegartelo.

Se ricevi molte assicurazioni dal tuo broker che una cifra discutibile sul tuo account non è nulla, potrebbe succedere qualcosa. Fatti spiegare da un avvocato o un contabile. Non fare affidamento sulle assicurazioni verbali della società di intermediazione.

Tre errori che spesso fanno gli investitori

1. Non aprire la posta dall’agenzia di intermediazione:  apri sempre tutte le email del tuo broker. Nella maggior parte dei casi, l’intermediazione è tenuta per legge a inviarti questa mail. Se non lo apri, spetta a te non sapere cosa sta succedendo con i tuoi soldi.
2. Non leggendo la posta dalla tua agenzia di intermediazione:  molte persone aprono la loro posta e la guardano, forse guardando la linea di fondo per vedere come stanno andando in generale. Non lasciare che la posta non letta si accumuli, quando potrebbe contenere informazioni per te vitali.
3. Non ricevere un’istruzione finanziaria:  è necessario capire in cosa si è investito. È inoltre necessario sapere come funzionano gli investimenti, come calcolare i profitti e come comprendere le spese. Un piccolo studio può fare molto. Un broker non può sostituire la tua due diligence.

La linea di fondo

La doppia immersione avviene in segreto. È nascosto dal broker o nascosto perché non lo hai esaminato. Sì, le autorità di regolamentazione sono attente a questa truffa, ma quando la trovano, potresti essere fuori un sacco di soldi. Informati, stai attento e assicurati di comprendere le transazioni sul tuo account.