Linee di credito: le basi
Quando le persone hanno bisogno di denaro, spesso l’ultima cosa che gli viene in mente è cercare una linea di credito. La prima cosa che mi viene in mente è generalmente rivolgersi a una banca per un prestito tradizionale a tasso fisso o variabile, utilizzare carte di credito, prendere in prestito da amici o familiari o rivolgersi a siti specializzati peer-to-peer o social lending o donazioni sul web. Nella peggiore delle circostanze, ci sono banchi di pegno o prestatori di giorno di paga.
Le aziende utilizzano da anni linee di credito per soddisfare le esigenze di capitale circolante e / o trarre vantaggio da opportunità di investimento strategico, ma non hanno mai avuto successo con i singoli. Alcuni di questi possono essere dovuti al fatto che le banche spesso non pubblicizzano linee di credito e i potenziali mutuatari non pensano di chiedere. L’unico prestito di linea di credito che potrebbe emergere è una linea di credito di equità domestica o HELOC. Ma questo è un prestito garantito dalla casa del mutuatario, con i suoi problemi e rischi.
Ecco quindi alcune delle nozioni di base sulle linee di credito.
Punti chiave
- Una linea di credito è un prestito flessibile di un istituto finanziario che consiste in una quantità di denaro definita a cui è possibile accedere in base alle esigenze e rimborsare immediatamente o nel tempo.
- L’interesse viene addebitato su una linea di credito non appena il denaro viene preso in prestito.
- Le linee di credito vengono spesso utilizzate per coprire le lacune nel reddito mensile irregolare o per finanziare un progetto il cui costo non può essere previsto in anticipo.
Cos’è una linea di credito?
Una linea di credito è un prestito flessibile di una banca o di un istituto finanziario. Simile a una carta di credito che ti offre un importo limitato di fondi – fondi che puoi utilizzare quando, se e come desideri – una linea di credito è una quantità definita di denaro a cui puoi accedere secondo necessità e poi rimborsare immediatamente o più un periodo di tempo prestabilito. Come per un prestito, una linea di credito addebiterà gli interessi non appena il denaro viene preso in prestito e i mutuatari devono essere approvati dalla banca, con tale approvazione un sottoprodotto del rating del credito del mutuatario e / o del rapporto con la banca. Nota che il tasso di interesse è generalmente variabile, il che rende difficile prevedere quanto ti costeranno effettivamente i soldi presi in prestito.
Le linee di credito tendono ad essere fonti di reddito a basso rischio rispetto ai prestiti con carta di credito, ma complicano in qualche modo la gestione dei guadagni di una banca, poiché i saldi in sospeso non possono essere controllati una volta che la linea di credito è stata approvata. Affrontano il fatto che le banche non sono particolarmente interessate a sottoscrivere prestiti personali una tantum, in particolare prestiti non garantiti, per la maggior parte dei clienti. Allo stesso modo, non è economico per un mutuatario contrarre un prestito ogni mese o due, rimborsarlo e poi prendere nuovamente in prestito. Le linee di credito rispondono a entrambi questi problemi mettendo a disposizione una determinata quantità di denaro se e quando il mutuatario ne ha bisogno.
Quando è utile una linea di credito
In generale, le linee di credito non sono destinate ad essere utilizzate per finanziare acquisti una tantum come case o automobili, che è ciò a cui servono rispettivamente mutui e prestiti auto, sebbene le linee di credito possano essere utilizzate per acquisire oggetti per i quali un la banca potrebbe normalmente non sottoscrivere un prestito. Più comunemente, le singole linee di credito hanno lo stesso scopo fondamentale delle linee di credito aziendali: appianare i capricci di entrate e spese mensili variabili o finanziare progetti in cui può essere difficile accertare in anticipo i fondi esatti necessari.
Si consideri un lavoratore autonomo il cui reddito mensile è irregolare o che subisce un ritardo significativo, spesso imprevedibile, tra lo svolgimento del lavoro e la riscossione della paga. Sebbene tale persona possa solitamente fare affidamento sulle carte di credito per far fronte alle ristrettezze del flusso di cassa, una linea di credito può essere un’opzione più economica (in genere offre tassi di interesse più bassi) e offrire programmi di rimborso più flessibili. Le linee di credito possono anche aiutare a finanziare i pagamenti fiscali trimestrali stimati, in particolare quando c’è una discrepanza tra la tempistica del “profitto contabile” e l’effettiva ricezione di denaro contante.
In breve, le linee di credito possono essere utili in situazioni in cui si verificheranno esborsi in contanti ripetuti, ma gli importi potrebbero non essere noti in anticipo e / o i fornitori potrebbero non accettare carte di credito e in situazioni che richiedono grandi depositi in contanti, i matrimoni sono uno buon esempio. Allo stesso modo, le linee di credito erano spesso molto popolari durante il boom immobiliare per finanziare progetti di miglioramento domestico o di ristrutturazione. Le persone spesso ricevevano un mutuo per acquistare l’abitazione e contemporaneamente ricevevano una linea di credito per aiutare a finanziare qualsiasi ristrutturazione o riparazione fosse necessaria.
Le linee di credito personali sono apparse anche come parte dei piani di protezione dello scoperto offerti dalle banche. Sebbene non tutte le banche siano particolarmente desiderose di spiegare la protezione dello scoperto come un prodotto di prestito (“È un servizio, non un prestito!”), E non tutti i piani di protezione dello scoperto sono sostenuti da linee di credito personali, molti lo sono. Anche in questo caso, tuttavia, è un esempio dell’utilizzo di una linea di credito come fonte di fondi di emergenza in modo rapido e in base alle necessità.
C’è sempre un processo di valutazione del credito quando si richiede una linea di credito a una banca.
I problemi con le linee di credito
Come ogni prodotto di prestito, le linee di credito sono potenzialmente sia utili che pericolose. Se gli investitori attingono a una linea di credito, quel denaro deve essere rimborsato (e i termini per tali rimborsi sono specificati al momento in cui la linea di credito viene inizialmente concessa). Di conseguenza, esiste un processo di valutazione del credito e gli aspiranti mutuatari con scarso credito avranno molte più difficoltà ad essere approvati.
Allo stesso modo, non è denaro gratuito. Le linee di credito non garantite, ovvero le linee di credito non legate al capitale della tua casa o ad altri beni di valore, sono certamente più economiche dei prestiti dei banchi dei pegni o dei prestatori di stipendio e di solito più economiche delle carte di credito, ma sono più costose delle tradizionali prestiti garantiti, come mutui o prestiti auto. Nella maggior parte dei casi l’interesse su una linea di credito non è deducibile dalle tasse.
Alcune banche addebiteranno una commissione di mantenimento (mensile o annuale) se non si utilizza la linea di credito e l’interesse inizia ad accumularsi non appena viene preso in prestito il denaro. Poiché le linee di credito possono essere utilizzate e rimborsate su base non programmata, alcuni mutuatari potrebbero trovare più complicati i calcoli degli interessi per le linee di credito ed essere sorpresi di ciò che finiscono per pagare in interessi.
Confronto delle linee di credito con altri tipi di prestito
Come suggerito sopra, ci sono molte somiglianze tra le linee di credito e altri metodi di finanziamento, ma ci sono anche differenze importanti che i mutuatari devono comprendere.
Carte di credito
Come le carte di credito, le linee di credito hanno effettivamente dei limiti prestabiliti: sei autorizzato a prendere in prestito una certa somma di denaro e non di più. Inoltre, come le carte di credito, le politiche per superare tale limite variano a seconda dell’istituto di credito, sebbene le banche tendano ad essere meno disposte delle carte di credito ad approvare immediatamente le eccedenze (invece, spesso cercano di rinegoziare la linea di credito e aumentare il limite di prestito). Ancora una volta, come con la plastica, il prestito è essenzialmente preapprovato e il denaro è accessibile ogni volta che il mutuatario lo desidera, per qualsiasi uso. Infine, mentre le carte di credito e le linee di credito possono avere commissioni annuali, non addebitano interessi fino a quando non c’è un saldo dovuto.
A differenza delle carte di credito, le linee di credito possono essere garantite con beni immobili. Prima del crollo degli alloggi, le linee di credito azionarie domestiche (HELOC) erano molto apprezzate sia dai funzionari addetti ai prestiti che dai mutuatari. Mentre gli HELOC sono più difficili da ottenere ora, sono ancora disponibili e tendono a portare tassi di interesse più bassi. Le carte di credito avranno sempre pagamenti mensili minimi e le aziende aumenteranno significativamente il tasso di interesse se tali pagamenti non vengono rispettati. Le linee di credito possono o meno avere requisiti di rimborso mensile immediato simili.
Prestiti
Come un prestito tradizionale, una linea di credito richiede un credito accettabile e il rimborso dei fondi e addebita gli interessi sui fondi presi in prestito. Inoltre, come un prestito, contrarre, utilizzare e rimborsare una linea di credito può migliorare il punteggio di credito di un mutuatario.
A differenza di un prestito, che generalmente è di importo fisso per un tempo determinato con un programma di rimborso prestabilito, una linea di credito ha sia maggiore flessibilità che, generalmente, un tasso di interesse variabile. Quando i tassi di interesse aumentano, la tua linea di credito costerà di più, non il caso di un prestito a interesse fisso. In genere, ci sono anche meno restrizioni sull’uso dei fondi presi in prestito tramite una linea di credito. Un mutuo deve andare verso l’acquisto della proprietà elencata e un prestito auto deve andare verso l’auto specificata, ma una linea di credito può essere utilizzata a discrezione del mutuatario.
Giorno di paga e prestiti su pegno
Ci sono alcune somiglianze superficiali tra le linee di credito e i prestiti con anticipo sullo stipendio e su pegno, ma in realtà ciò è dovuto solo al fatto che molti mutuatari di prestiti con anticipo sullo stipendio o su pegno sono “frequent flyer” che ripetutamente prendono in prestito, rimborsano o estendono i loro prestiti (pagando molto tasse e interessi lungo il percorso). Allo stesso modo, un prestatore di pegno o un prestatore di giorno di paga non si preoccupa per cosa un mutuatario utilizza i fondi, a condizione che il prestito sia rimborsato e tutte le sue commissioni siano rimesse.
Le differenze, tuttavia, sono notevoli. Per chiunque possa qualificarsi per una linea di credito, il costo dei fondi sarà notevolmente inferiore a quello di un giorno di paga o di un prestito su pegno. Allo stesso modo, il processo di valutazione del credito è molto più semplice e meno impegnativo per un giorno di paga o un prestito su pegno (potrebbe non esserci alcun controllo del credito) e ottieni i tuoi fondi molto, molto più rapidamente. È anche vero che gli istituti di credito con anticipo sullo stipendio e i prestatori di pegno raramente offrono le somme di denaro spesso approvate in linee di credito. E da parte loro, le banche raramente si preoccupano di linee di credito piccole come il giorno di paga medio o il prestito su pegno.
La linea di fondo
Le linee di credito sono come qualsiasi prodotto finanziario, né intrinsecamente buone né cattive. Sta tutto nel modo in cui le persone li usano. Da un lato, un indebitamento eccessivo contro una linea di credito può causare problemi finanziari a qualcuno tanto quanto spendere con le carte di credito. D’altra parte, le linee di credito possono essere soluzioni convenienti per i capricci finanziari di mese in mese o per l’esecuzione di una transazione complicata come un matrimonio o la ristrutturazione della casa. Come nel caso di qualsiasi prestito, i mutuatari dovrebbero prestare molta attenzione ai termini (in particolare le commissioni, il tasso di interesse e il programma di rimborso), guardarsi intorno e non aver paura di fare molte domande prima di firmare.