Impegno back-to-back

Che cos’è un impegno back-to-back?

Un impegno back-to-back è un impegno a concedere un secondo prestito da asporto che si accompagna a un altro prestito. Con un impegno back-to-back, una volta soddisfatti i termini del primo prestito, verranno inseriti nel secondo prestito.

Punti chiave

• Un impegno back-to-back è un impegno a concedere un secondo prestito in aggiunta a un primo prestito.
• Un prestito back-to-back attenua il rischio per il prestatore utilizzando i termini del primo prestito come garanzia per il secondo.
• I prestiti di impegno back-to-back sono comuni nel settore delle costruzioni.

Capire un impegno back-to-back

Il miglior esempio di impegno back-to-back è quando una banca concede un prestito di costruzione per costruire una casa. Una volta costruita la casa e rilasciato l’attestato di occupazione, la banca effettuerà un nuovo finanziamento, probabilmente un primo mutuo ipotecario, per accendere il mutuo edilizio. L’impegno della banca specificherà le condizioni che devono essere soddisfatte affinché l’impegno a finanziare il secondo finanziamento sia valido. Il termine “impegno back-to-back” può essere utilizzato anche per descrivere un accordo per l’acquisto di un mutuo di costruzione in una data successiva.

Vantaggi di un impegno back-to-back

Gli impegni back-to-back aiutano gli istituti di credito a limitare il rischio. Ad esempio, se una banca emette un prestito con l’accordo che una seconda banca lo riacquisterà in una data successiva, la banca originante mitiga il rischio essendo responsabile solo per un breve periodo della vita del prestito. La responsabilità passa alla banca che acquista il prestito dopo un periodo predeterminato.

Quando un impegno back-to-back viene utilizzato per trasformare un prestito di costruzione in un mutuo ipotecario, il prestatore mitiga il rischio ottenendo l’accesso alla garanzia per garantire ulteriormente il prestito in caso di insolvenza del mutuatario. Un prestito di costruzione non dà al prestatore l’accesso a molte garanzie. Tuttavia, se il prestito viene trasformato in un mutuo ipotecario una volta completata la costruzione, il prestatore può utilizzare la nuova struttura come garanzia.

Esempio di impegno back-to-back

Un mutuatario ottiene un prestito di costruzione dalla Banca A per costruire un nuovo ristorante. La banca A accetta il prestito a condizione che venga assunto un impegno back-to-back con la banca B, con la banca B che accetta di riacquistare il prestito di costruzione entro un anno.