Finanziamento della contabilità clienti

Che cos’è il finanziamento della contabilità clienti?

Il finanziamento della contabilità clienti (AR) è un tipo di accordo di finanziamento in cui una società riceve capitale finanziario relativo a una parte dei suoi crediti. Gli accordi di finanziamento della contabilità clienti possono essere strutturati in più modi, di solito con la base come vendita di attività o prestito.

Comprensione del finanziamento della contabilità clienti

Il finanziamento della contabilità clienti è un accordo che coinvolge il capitale in relazione ai crediti di una società. I crediti commerciali sono attività pari ai saldi in sospeso delle fatture fatturate ai clienti ma non ancora pagate. I crediti verso clienti sono riportati nel bilancio di una società come un’attività, di solito un’attività corrente con pagamento della fattura richiesto entro un anno.

I crediti verso clienti sono un tipo di attività liquida considerata quando si identifica e calcola l’indice rapido di un’azienda che analizza le sue attività più liquide:

Rapporto rapido = (Equivalenti in contanti + Titoli negoziabili + Crediti esigibili entro un anno) / Passività correnti

In quanto tali, sia internamente che esternamente, i crediti verso clienti sono considerati attività altamente liquide che si traducono in valore teorico per istituti di credito e finanziatori. Molte aziende possono considerare i crediti come un onere poiché ci si aspetta che le attività vengano pagate ma richiedono riscossioni e non possono essere convertite in contanti immediatamente. In quanto tale, l’attività di finanziamento della contabilità clienti è in rapida evoluzione a causa di questi problemi di liquidità e commerciali. Inoltre, finanzieri esterni sono intervenuti per soddisfare questa esigenza.

Il processo di finanziamento della contabilità clienti è spesso noto come factoring e le società che si concentrano su di esso possono essere chiamate società di factoring. Le società di factoring di solito si concentrano sostanzialmente sull’attività di finanziamento dei crediti verso clienti, ma il factoring in generale può essere un prodotto di qualsiasi finanziatore. I finanzieri possono essere disposti a strutturare accordi di finanziamento della contabilità clienti in modi diversi con una varietà di diverse potenziali disposizioni.

Punti chiave

• Il finanziamento della contabilità clienti fornisce capitale finanziario in relazione a una parte dei crediti di una società.
• Le operazioni di finanziamento di conti attivi sono generalmente strutturate come vendite di attività o prestiti.
• Molte società di finanziamento della contabilità clienti si collegano direttamente ai record della contabilità clienti di una società per fornire un capitale facile e veloce per i saldi dei crediti.

Strutturazione

Il finanziamento della contabilità clienti sta diventando sempre più comune con lo sviluppo e le integrazioni di nuove tecnologie che aiutano a collegare i record della contabilità clienti aziendale alle piattaforme di finanziamento della contabilità clienti. In generale, il finanziamento della contabilità clienti può essere leggermente più facile da ottenere per un’azienda rispetto ad altri tipi di finanziamento del capitale. Ciò può essere particolarmente vero per le piccole imprese che soddisfano facilmente i criteri di finanziamento della contabilità clienti o per le grandi imprese che possono integrare facilmente soluzioni tecnologiche.

In generale, ci sono alcuni tipi generali di strutture di finanziamento dei crediti verso clienti.

Vendite di asset

Il finanziamento della contabilità clienti è tipicamente strutturato come una vendita di attività. In questo tipo di accordo, una società vende crediti a un finanziatore. Questo metodo può essere simile alla vendita di porzioni di prestiti spesso concessi dalle banche.

Un’azienda riceve capitale come attività in contanti che sostituisce il valore dei crediti in bilancio. Un’azienda potrebbe anche dover accettare una cancellazione per eventuali saldi non finanziati che varierebbero a seconda del rapporto tra capitale e valore concordato nell’operazione.

A seconda dei termini, un finanziere può pagare fino al 90% del valore delle fatture in sospeso. Questo tipo di finanziamento può essere effettuato anche collegando i record di contabilità clienti con un finanziatore di contabilità clienti. La maggior parte delle piattaforme di società di factoring sono compatibili con i più diffusi sistemi di contabilità per piccole imprese come Quickbooks. Il collegamento attraverso la tecnologia aiuta a creare convenienza per un’azienda, consentendo loro di vendere potenzialmente singole fatture mentre vengono registrate, ricevendo capitale immediato da una piattaforma di factoring.

Con la vendita di beni, il finanziatore prende in carico le fatture della contabilità clienti e si assume la responsabilità degli incassi. In alcuni casi, il finanziere può anche fornire addebiti in contanti retroattivamente se le fatture vengono completamente riscosse.

La maggior parte delle società di factoring non cercherà di acquistare crediti inadempienti, concentrandosi piuttosto su crediti a breve termine. Nel complesso, l’acquisto di attività da una società trasferisce il rischio di insolvenza  associato ai crediti verso la società finanziaria, che le società di factoring cercano di minimizzare.

Nella strutturazione della vendita di attività, le società di factoring guadagnano dalla diffusione principale del valore. Le società di factoring applicano anche commissioni che rendono il factoring più redditizio per il finanziere.

BlueVine è una delle principali società di factoring nel settore del finanziamento dei crediti verso clienti. Offrono diverse opzioni di finanziamento relative alla contabilità clienti, comprese le vendite di asset. L’azienda può connettersi a più programmi software di contabilità tra cui QuickBooks, Xero e Freshbooks. Per le vendite di beni, pagano circa il 90% del valore di un credito e pagheranno il resto meno le commissioni una volta che una fattura è stata pagata per intero.

Prestiti

Il finanziamento della contabilità clienti può anche essere strutturato come contratto di prestito. I prestiti possono essere strutturati in vari modi in base al finanziere. Uno dei maggiori vantaggi di un prestito è che i crediti non vengono venduti. Una società ottiene solo un anticipo in base ai saldi dei crediti. I prestiti possono essere non garantiti o garantiti con fatture come garanzia. Con un prestito di crediti commerciali, un’azienda deve rimborsare.

Aziende come Fundbox, offrono prestiti per conti attivi e linee di credito basati sui saldi di crediti. Se approvato, Fundbox può anticipare il 100% del saldo della contabilità clienti. Un’azienda deve quindi rimborsare il saldo nel tempo, di solito con alcuni interessi e commissioni.

Anche le società che concedono crediti verso clienti beneficiano del vantaggio del collegamento di sistema. Il collegamento ai record della contabilità clienti di una società tramite sistemi come QuickBooks, Xero e Freshbooks, può consentire anticipi immediati su singole fatture o la gestione dei limiti di linea di credito in generale.

Sottoscrizione

Le società di factoring prendono in considerazione diversi elementi nel determinare se integrare una società sulla sua piattaforma di factoring. Inoltre, i termini di ogni operazione e quanto viene offerto in relazione ai saldi dei crediti vari varieranno.

I crediti verso clienti di grandi aziende o società possono essere più preziosi delle fatture dovute da piccole società o privati. Allo stesso modo, le fatture più recenti sono generalmente preferite rispetto alle fatture più vecchie. In genere, l’età dei crediti influenzerà pesantemente i termini di un contratto di finanziamento con crediti a breve termine che portano a condizioni migliori e crediti a più lungo termine o insolventi che potenzialmente portano a importi di finanziamento inferiori e a rapporti più bassi tra capitale e valore.

Vantaggi e svantaggi

Il finanziamento della contabilità clienti consente alle aziende di ottenere l’accesso immediato al contante senza fare i salti mortali o affrontare le lunghe attese associate all’ottenimento di un prestito aziendale . Quando una società utilizza la propria contabilità clienti per la vendita di attività, non deve preoccuparsi dei programmi di rimborso. Quando un’azienda vende i propri crediti, non deve nemmeno preoccuparsi degli incassi dei crediti. Quando un’azienda riceve un prestito di factoring, può essere in grado di ottenere immediatamente il 100% del valore.

Sebbene il finanziamento della contabilità clienti offra una serie di vantaggi diversi, può anche avere una connotazione negativa. In particolare, il finanziamento della contabilità clienti può costare di più rispetto al finanziamento tramite istituti di credito tradizionali, soprattutto per le società percepite per avere scarso credito. Le aziende possono perdere denaro dallo spread pagato per i crediti in una vendita di attività. Con una struttura di prestito, la spesa per interessi può essere elevata o può essere molto più di quanto ammonterebbero sconti o cancellazioni di inadempienze.