Debito non garantito
Cos’è il debito non garantito?
Il debito non garantito si riferisce a prestiti non assistiti da garanzie reali. Se il mutuatario è inadempiente sul prestito, il prestatore potrebbe non essere in grado di recuperare il proprio investimento perché il mutuatario non è tenuto a impegnare alcun bene specifico a garanzia del prestito.
Poiché i prestiti non garantiti sono considerati più rischiosi per il prestatore, generalmente comportano tassi di interesse più elevati rispetto ai prestiti garantiti.
Punti chiave
- I debiti non garantiti sono prestiti che non sono garantiti.
- Generalmente richiedono tassi di interesse più elevati, perché offrono al prestatore una protezione limitata contro il default.
- I finanziatori possono mitigare questo rischio segnalando le inadempienze alle agenzie di rating del credito, stipulando contratti con agenzie di recupero crediti e vendendo i loro prestiti sul mercato secondario.
Comprensione del debito non garantito
Un prestito non è garantito se non è garantito da alcuna attività sottostante. Esempi di debiti non garantiti includono carte di credito, fatture mediche, bollette e altri casi in cui il credito è stato concesso senza alcun requisito di garanzia.
I prestiti non garantiti sono particolarmente rischiosi per i creditori perché il mutuatario potrebbe scegliere di non accettare il prestito a causa del fallimento. In questa situazione, il creditore può cercare di citare in giudizio il mutuatario per il rimborso del prestito. Tuttavia, se nessuna attività specifica è stata costituita in garanzia, il prestatore potrebbe non essere in grado di recuperare il proprio investimento iniziale.
Poiché i prestiti non garantiti sono considerati più rischiosi per il prestatore, generalmente comportano tassi di interesse più elevati rispetto ai prestiti garantiti.
Sebbene il fallimento possa consentire ai mutuatari di evitare di ripagare i propri debiti, non è privo di conseguenze. I mutuatari che hanno dichiarato fallimento in passato potrebbero trovare difficile o impossibile garantire nuovi prestiti in futuro, poiché il fallimento avrà un grave impatto negativo sul loro punteggio di credito, probabilmente per molti anni a venire.
I finanziatori, nel frattempo, possono cercare metodi alternativi per recuperare il loro investimento. Oltre a citare in giudizio il mutuatario, gli istituti di credito possono anche segnalare eventuali casi di insolvenza o insolvenza a un’agenzia di rating del credito. In alternativa, il prestatore può anche assumere un’agenzia di recupero crediti che cercherà quindi di riscuotere il debito non pagato.
Esempio reale di debito non garantito
Max è un prestatore privato specializzato in prestiti non garantiti. Viene avvicinato da un nuovo mutuatario, Elysse, che desidera prendere in prestito $ 20.000.
Poiché il prestito non è garantito, Elysse non è tenuta a costituire in pegno alcun bene specifico come garanzia nel caso in cui sia inadempiente sul prestito. Come compensazione per questo rischio, Max le addebita un tasso di interesse superiore ai tassi associati ai prestiti garantiti.
Sei mesi dopo, il prestito diventa insolvente a causa di una serie di ritardi e mancati pagamenti da parte di Elysse. Max ha diverse opzioni da considerare:
Sebbene Max possa cercare di citare in giudizio Elysse per il rimborso del prestito, sospetta che non ne varrebbe la pena perché non ci sono beni specifici impegnati come garanzia. In alternativa, sceglie di assumere un’agenzia di recupero crediti per perseguire il rimborso del prestito per suo conto. Come compenso per questo servizio, Max si impegna a pagare all’agenzia di recupero crediti una percentuale di qualsiasi importo che l’agenzia di riscossione riesce a recuperare. Le agenzie di recupero crediti addebitano una commissione di emergenza. I tassi di raccolta variano in base al tipo, alle dimensioni e all’età della raccolta. Hanno una media compresa tra il 7,5% e il 50% per ciascun account, con tassi di consumo in genere intorno al 35%.
Un’altra opzione: Max avrebbe potuto vendere il debito a un altro investitore utilizzando il mercato secondario. In quello scenario, avrebbe probabilmente venduto il debito con uno sconto considerevole rispetto al suo valore nominale. In cambio del prezzo di acquisto scontato, il nuovo investitore si assumerebbe il rischio di non essere rimborsato.