Controllata non consolidata
Che cos’è una controllata non consolidata?
Una controllata non consolidata è una società posseduta da una società madre ma il cui bilancio individuale non è incluso nel bilancio consolidato o combinato della società madre a cui appartiene. Invece, una controllata non consolidata appare nel bilancio consolidato della controllante come una partecipazione. Questo di solito si applica quando la società madre non ha una partecipazione di controllo nella controllata.
Punti chiave
- Le società controllate non consolidate sono di proprietà di una società controllante, ma il loro bilancio individuale non è incluso nel bilancio consolidato della società controllante.
- Piuttosto che il loro bilancio individuale, le controllate non consolidate appaiono come investimenti nel bilancio consolidato della capogruppo.
- Le società sono considerate controllate non consolidate quando la società controllante non ha il controllo della controllata, ne ha solo il controllo temporaneo o se le attività aziendali della controllante sono diverse da quelle della controllata.
- A seconda della quota di partecipazione della società madre nella controllata, la partecipazione deve essere contabilizzata utilizzando il metodo del patrimonio netto o il metodo del costo storico.
- Le società madri hanno molto spesso una quota di partecipazione inferiore al 50% nella controllata non consolidata. Il metodo di contabilizzazione utilizzato dipende se la quota di partecipazione è maggiore o minore del 20%.
Comprensione di una controllata non consolidata
Una società può essere trattata come una controllata non consolidata quando la società madre non ha il controllo di una controllata, ha il controllo temporaneo della controllata o se le operazioni commerciali della società madre sono notevolmente diverse da quelle della controllata.
Si applicano trattamenti contabili differenti, a seconda della percentuale posseduta dalla capogruppo. La quota di proprietà, tuttavia, è sempre inferiore al 50%. Se la quota di partecipazione è pari o superiore al 20% (ma inferiore al 50%), la società madre in genere può esercitare un certo tipo di controllo sulla controllata.
In questo caso, la controllante utilizzerà il metodo del patrimonio netto in quanto la controllata non consolidata viene trattata come un investimento con una partecipazione superiore al 20% nelle azioni con diritto di voto della controllata. Questo è noto come un investimento influente. Secondo questo metodo, la controllante deve registrare nel proprio conto economico eventuali utili o perdite realizzati dalla controllata.
Le società controllanti con una quota inferiore al 20% e senza controllo della controllata si limitano a registrare la partecipazione al costo storico o al prezzo di acquisto nel proprio bilancio. Questo è noto come investimento passivo. Tuttavia, se vengono pagati dividendi, che sono pagamenti in contanti agli azionisti, la società madre registra il reddito da dividendi ma non registra alcun reddito da investimento guadagnato dalla controllata.
Motivi per avere una controllata non consolidata
Molto spesso, una società madre creerà essa stessa la controllata non consolidata. Ci sono una serie di ragioni per cui può farlo, inclusa la creazione di joint venture (JV) per dividere i costi con un’altra società o veicoli per scopi speciali (SPV) per separare ricavi, costi e profitti per progetti speciali da quelli della società madre.
Quando una controllata o un’entità affiliata è un’operazione di considerevoli dimensioni, il bilancio di una società madre può non riflettere completamente la sua reale esposizione a tutti gli elementi collegati della sua attività.
Sebbene una società madre possa non avere il controllo gestionale di una controllata, potrebbe avere un’esposizione significativa ai rapporti finanziari e operativi della controllata. Ad esempio, un’impresa multinazionale potrebbe subire rischi politici in un’altra regione. Da un punto di vista contabile, potrebbe non avere senso contabilizzare la controllata oltre a un investimento nel bilancio di una controllante, ma l’esposizione si estende all’attività principale della controllante.
Esempio di società controllata non consolidata
Ad esempio, supponiamo che la società ABC abbia una partecipazione di controllo del 40% nella sua controllata non consolidata, Business XYZ, che ha creato come società veicolo per un nuovo progetto di costruzione in un paese straniero che durerà solo un anno.
XYZ registra $ 1 miliardo di profitti per l’anno. Poiché ABC possiede più del 20% di XYZ (ma meno del 50%), utilizzerà il metodo del patrimonio netto per la contabilizzazione della sua controllata non consolidata. ABC deve registrare $ 400 milioni di guadagni sul suo conto economico poiché ABC ha una partecipazione del 40% ed esercita un certo controllo su XYZ. Inoltre, ABC deve registrare l’aumento del valore dell’investimento iniziale, elencato in bilancio, di 400 milioni di dollari.