4 migliori ETF sul mercato monetario per preservare il capitale

I fondi negoziati in borsa (ETF) del mercato monetario sono una parte necessaria dei portafogli di molti investitori perché forniscono sicurezza e conservazione del capitale in un mercato turbolento. Questi fondi generalmente investono in strumenti di debito a breve termine di alta qualità e molto liquidi come i buoni del Tesoro USA e le carte commerciali, che di solito non forniscono un reddito significativo.

Sebbene gli ETF del mercato monetario investano la maggior parte dei loro fondi in strumenti equivalenti a liquidità o in titoli con rating elevato con scadenze a brevissimo termine, alcuni possono investire una parte del proprio patrimonio in titoli a più lungo termine o con rating inferiore. Gli investitori dovrebbero comprendere che i titoli presentano rischi maggiori.

Sebbene tutti gli investimenti comportino alcuni rischi, i seguenti ETF del mercato monetario sono un’opzione relativamente sicura per gli investitori:

• ETF iShares Short Treasury Bond ( SHV )
• ETF iShares Short Maturity Bond ( VICINO )
• SPDR Bloomberg Barclays ETF T-Bill 1-3 mesi ( BIL )
• Invesco Ultra Short Duration ETF ( GSY )

Continua a leggere per saperne di più su questi investimenti. Le informazioni fornite qui sono aggiornate al 25 luglio 2019.

Punti chiave

• Gli ETF sul mercato monetario sono una parte necessaria dei portafogli di molti investitori perché forniscono sicurezza e conservazione del capitale in un mercato turbolento.
• Questi ETF investono la maggior parte dei loro fondi in equivalenti di liquidità e titoli con scadenze a brevissimo termine, mentre altri investono parte delle loro attività in titoli a più lungo termine.
• Quattro ETF che forniscono opzioni sicure sono iShares Short Treasury Bond ETF, iShares Short Maturity Bond ETF, SPDR Bloomberg Barclays 1-3 Month T-Bill ETF e Invesco Ultra Short Duration ETF.

ETF iShares Short Treasury Bond

L’ETF iShares Short Treasury Bond è negoziato sul Nasdaq e investe nell’estremità più breve della curva dei rendimenti concentrandosi sui titoli del Tesoro USA che hanno una scadenza compresa tra un mese e un anno. Il fondo assume un rischio di credito o di tasso di interesseminimoe, pertanto, offre generalmente rendimenti molto bassi. Il tasso di rendimento medio annuo dell’ETF dal suo inizio nel 2007 è dello 0,99%. Ma è un fondo molto sicuro in cui parcheggiare le risorse durante i mercati turbolenti.

Il fondo ha 48 partecipazioni, investendo circa il 71% dei suoi 24,6 miliardi di dollari di patrimonio netto in titoli del Tesoro USA. Il restante 29% è investito in liquidità e / o derivati. Tutti gli investimenti obbligazionari del fondo hanno ilrating obbligazionario più altodi AAA. L’ETF ha un basso rapporto di spesa dello 0,15%.

A partire da luglio 2016, l’ETF ha iniziato a replicare l’indice ICE US Treasury Short Bond. Ha leggermente sottoperformato il suo benchmark con un rendimento a un anno del 2,35% rispetto al 2,49% dell’indice.

ETF iShares Short Maturity Bond

L’ETF iShares Short Maturity Bond investe la maggior parte delle proprie attività in titoli a reddito fisso investment-grade con una durata media generalmente inferiore a un anno. Il fondo è gestito attivamente, il che significa che non cerca di eguagliare la performance di un indice.

Dei 6,5 miliardi di dollari di patrimonio netto del fondo, il 7,41% è in contanti e il 17,96% in titoli garantiti da attività.Circa il 34% delle obbligazioni del fondo riceve rating AAA, circa il 10% riceve rating AA e circa il 22% ottiene rating A. Le restanti obbligazioni ricevono rating BBB.

Le prime cinque partecipazioni nell’ETF sono:

• Fondo del Tesoro BCF
• Nota del tesoro
• Charter Communications Operating LLC
• CVS Health Corp.
• Abbvie

Questo ETF ha un coefficiente di spesa dello 0,25%.

SPDR Bloomber Barclays ETF T-Bill 1-3 mesi

L’ETF SPDR Bloomberg Barclays 1-3 Month T-Bill mira a replicare la performance dell’indice Bloomberg Barclays US Treasury Bill a 1-3 mesi ed è negoziato sul NYSE Arca Exchange. Il fondo investe nell’estremità più breve della curva dei rendimenti e si concentra su titoli del Tesoro USA a cedola zero con scadenze rimanenti comprese tra uno e tre mesi. Ci vuole pochissimo rischio di credito o di tasso e, quindi, cerca di fornire rendimenti sicuri. A causa della breve durata degli investimenti in portafoglio, l’ETF viene ribilanciato alla fine del mese.

Gli investitori non dovrebbero aspettarsi rendimenti elevati dall’ETF SPDR Barclays 1-3 Month T-Bill.Dalla sua istituzione nel 2007, il fondo ha generato un rendimento medio annuo dello 0,64%. Tuttavia, il fondo può essere un’opzione di investimento ragionevole durante i mercati volatili. Tieni presente che anche gli investimenti di durata molto breve comportano rischi di mercato, soprattutto quando i tassi di interesse a breve termine sono volatili.

Il fondo ha un patrimonio netto di 9,2 miliardi di dollari, con oltre 29 milioni di dollari investiti in liquidità. L’indice di spesa del fondo pari allo 0,14% .

Invesco Ultra Short Duration ETF

L’ETF Invesco Ultra Short Duration cerca di massimizzare il reddito corrente, preservare il capitale e mantenere la liquidità per gli investitori. Il fondo è gestito attivamente e mira a sovraperformare l’indice Bloomberg Barclays US Treasury Bill da 1 a 3 mesi e l’indice ICE Bank of America-Merrill Lynch US Treasury Bill. Ha ricevuto una valutazione media di quattro stelle da Morningstar su 151 fondi.

Questo ETF detiene titoli con durate medie inferiori a un anno, inclusi titoli del Tesoro USA, obbligazioni societarie e fino al 10% in obbligazioni ad alto rendimento. La quota ad alto rendimento può aumentare i rendimenti ma può anche aumentare leggermente il rischio del fondo. Ma la durata a breve termine delle partecipazioni ad alto rendimento potrebbe mitigarne il rischio.

Il portafoglio leggermente più rischioso del fondo ha generato rendimenti leggermente superiori alla media rispetto ad altri fondi ETF del mercato monetario. Rendimenti a un anno del 3,12%, rendimenti a tre anni del 2,36% e rendimenti a cinque anni dell’1,81%.Il fondo aveva un patrimonio netto di $ 2,5 miliardi e un rapporto di spesa dello 0,25%, che è superiore alla media del fondo del mercato monetario.