Cos’è un orizzonte temporale di investimento?
Cos’è un orizzonte temporale di investimento?
Un orizzonte temporale di investimento, o semplicemente orizzonte temporale, è il periodo di tempo in cui ci si aspetta di mantenere un investimento fino a quando non avranno bisogno dei soldi indietro. Gli orizzonti temporali sono in gran parte dettati da obiettivi e strategie di investimento. Ad esempio, il risparmio per un acconto su una casa, forse per due anni, sarebbe considerato un orizzonte temporale a breve termine, mentre il risparmio per il college sarebbe un orizzonte temporale a medio termine e l’investimento per la pensione, un tempo a lungo termine orizzonte.
KEY Takeaway
- Gli orizzonti temporali sono periodi in cui gli investimenti vengono mantenuti finché non sono necessari.
- Gli orizzonti temporali variano a seconda dell’obiettivo di investimento, breve o lungo.
- Gli orizzonti temporali variano anche in base al momento in cui inizi a investire.
- Più lungo è l’orizzonte temporale, più a lungo deve funzionare il potere della composizione.
- In generale, più lungo è l’orizzonte temporale, più un investitore può essere aggressivo nel proprio portafoglio e viceversa.
Le basi degli orizzonti temporali degli investimenti
Un orizzonte temporale di investimento è il periodo in cui ci si aspetta di mantenere un investimento per un obiettivo specifico. Gli investimenti sono generalmente suddivisi in due categorie principali: azioni (più rischiose) e obbligazioni (meno rischiose). Più lungo è l’orizzonte temporale, più aggressivo o rischioso è il portafoglio che un investitore può costruire. Più breve è l’orizzonte temporale, più prudente o meno rischioso è il portafoglio che l’investitore potrebbe voler adottare.
Un esempio di orizzonte temporale di investimento
Diciamo che due persone si sposano e, sebbene ora vivano in città, alla fine vorrebbero trasferirsi in periferia tra qualche anno. Ma non hanno i soldi per un acconto su una casa, quindi dovranno iniziare a risparmiare. Questo è un orizzonte di investimento a breve termine, quindi probabilmente vorranno optare per qualcosa di relativamente conservatore, come un fondo del mercato monetario, per evitare brusche oscillazioni delle azioni.
Nel frattempo, entrambi hanno approfittato dei fondi di risparmio 401 (k) dei loro datori di lavoro (un fondo pensione sponsorizzato dal datore di lavoro, a volte con datore di lavoro corrispondente). E poiché sono entrambi giovani, questo è un orizzonte temporale a lungo termine. Dato il periodo di tempo fino al loro pensionamento, possono permettersi di essere molto aggressivi nella loro asset allocation, fino al 90% delle azioni, poiché il lungo orizzonte di investimento dovrebbe consentire al loro portafoglio di riprendersi da eventuali flessioni a breve termine.
Poi arriva un bambino! Ora devono iniziare a pensare di risparmiare per il college. Questo è più un obiettivo a medio o lungo termine, quindi possono essere piuttosto aggressivi all’inizio e poi diventare un po ‘più conservatori quando arriva il diploma di scuola superiore per il bambino. Ma esiste un piano di risparmio governativo ( 529 ) che consente ai tuoi contributi di crescere esentasse, a condizione che vengano utilizzati per le spese educative.