Copertura delle carenze

Cos’è una copertura per deficit?

Nel riassicurazione in cui una parte accetta di coprire una lacuna specifica nella copertura assicurativa esistente dell’altra parte.

Il termine può anche riferirsi a un tipo di assicurazione del consumatore o individuale che copre una carenza di copertura. Ad esempio, quando un’auto viene totalizzata in un incidente, l’assicurazione dell’auto del proprietario può coprire solo il valore contabile dell’auto anziché il suo valore di sostituzione. Per proteggersi da questo rischio, il proprietario potrebbe acquistare una copertura per le carenze per assicurarsi di ricevere il valore di sostituzione completo dell’auto in tale scenario.

Punti chiave

• Una copertura per deficit è un tipo di assicurazione che protegge da lacune specifiche nella copertura esistente dell’assicurato.
• La copertura delle carenze può essere trovata sia sul mercato assicurativo dei consumatori che su quello commerciale.
• Anche le stesse compagnie di assicurazione acquistano coperture delle carenze utilizzando il mercato della riassicurazione. In quel contesto, sono un tipo di riassicurazione facoltativa.

Come funzionano le coperture del deficit

Le coperture del deficit sono un modo utile per gestire il rischio attraverso l’assicurazione. Realisticamente, è probabile che qualsiasi contratto assicurativo includa alcune lacune, poiché il costo dell’assicurazione contro tutti i possibili rischi può rapidamente diventare proibitivo. Di solito, i clienti assicurativi decidono quali divari tollerare in base alla loro tolleranza al rischio individuale, al rischio percepito che tali eventi si verifichino e al costo probabile se tali eventi si verificano.

Al mutare delle circostanze, tuttavia, un assicurato potrebbe cambiare la propria opinione sull’opportunità di tollerare una particolare lacuna nella copertura. Ad esempio, un individuo che ha recentemente aggiornato la propria auto e ne ha aumentato il valore potrebbe decidere di non accontentarsi di ricevere solo il valore contabile del proprio veicolo se viene distrutto. In questo scenario, quell’individuo potrebbe voler acquistare una copertura per le carenze, dal proprio fornitore di assicurazione auto esistente o da un nuovo assicuratore. Lo stesso principio si applica ai clienti assicurativi commerciali.

Infatti, anche le stesse compagnie di assicurazione possono acquistare coperture per le carenze utilizzando il mercato della riassicurazione. In questo mercato esistono due tipi fondamentali di copertura assicurativa: la riassicurazione contrattuale e l’assicurazione facoltativa.

Nella riassicurazione del trattato, nota anche come riassicurazione del portafoglio, l’assicuratore cede un libro di affari, come una particolare linea di rischio, a un riassicuratore. Il riassicuratore accetta automaticamente tutti questi rischi invece di negoziare quale rischio accetterà. Gli accordi di riassicurazione facoltativa, invece, non richiedono l’accettazione automatica da parte di un riassicuratore. Invece, coprono semplicemente rischi specifici che potrebbero essere esclusi dai trattati di riassicurazione. Una copertura per deficit è quindi un tipo di riassicurazione facoltativa.

Esempio reale di copertura per le perdite

Michael è il proprietario di una compagnia di assicurazioni specializzata in assicurazioni condominiali. È diventato molto abile nel sottoscrivere rischi comuni relativi al suo mercato, come furti e danni causati dall’acqua. Di recente, tuttavia, ha notato un preoccupante aumento delle passività legate ai cani. Michael non è sicuro di cosa stia guidando questa tendenza e, se lasciato incontrollato, potrebbe minare la redditività dei suoi contratti di assicurazione sulla casa.

Per mitigare questo rischio, Michael utilizza il mercato della riassicurazione per acquistare la copertura del deficit. Per fare ciò, trova un’altra compagnia di assicurazioni che accetta di vendergli un’assicurazione facoltativa per coprire eventuali perdite associate alle passività canine. In cambio, Michael accetta di pagare al suo riassicuratore una percentuale dei premi che incassa sulla sua assicurazione condominiale.