Modulo SEC 15-12G

Che cos’è il modulo SEC 15-12G?

Il modulo SEC 15-12G è un modulo che consente la certificazione della cessazione della registrazione di una classe di titoli ai sensi della Sezione 12 (g) o l’avviso di sospensione dell’obbligo di presentare segnalazioni ai sensi delle sezioni 13 e 15 (d) del Securities Exchange Act del 1934.

Punti chiave

• Il modulo SEC 15-12G è la certificazione e l’avviso di cessazione della registrazione di una classe di titoli ai sensi della Sezione 12 (g) del Securities Exchange Act del 1934.
• Il Modulo viene utilizzato anche per fornire avviso di sospensione dell’obbligo di presentare segnalazioni ai sensi delle sezioni 13 e 15 (d) del Securities Exchange Act.
• Quando una società registra titoli, è obbligata per regolamento a presentare rapporti periodici e aggiornati alla SEC. Il modulo 15-12G può porre fine a tali obblighi quando i titoli vengono annullati.

Comprensione del modulo SEC 15-12G

Il modulo SEC 15-12G è fornito dalla Securities and Exchange Commission (SEC) in riferimento alle Sezioni 12 (g), 13 e 15 (d) del 1934 Securities Exchange Act. Il modulo consente agli emittenti di richiedere la cessazione di una classe di titoli registrati o la sospensione del dovere per la presentazione di rapporti obbligatori SEC.

Il modulo SEC 15-12G rilascia alle società alcuni dei loro obblighi di segnalazione ai sensi delle sezioni 12 (g), 12 (h), 13 e 15 (d) del 1934 Securities Exchange Act. Le aziende possono utilizzare questo modulo se intendono terminare un elenco di classi di sicurezza. Il modulo SEC 15-12G può anche aiutare le aziende a essere sollevate da determinati requisiti di segnalazione. Quando compilano il modulo SEC 15-12G, gli emittenti hanno la possibilità di terminare o sospendere la segnalazione in base a quanto segue: regola 12g-4 (a) (1), regola 12g-4 (a) (2), regola 12h-3 (b ) (1) (i), regola 12h-3 (b) (1) (ii), regola 15d-6 e regola 15d-22 (b).2

Sezione 12 (g)

Il modulo SEC 15-12G consente alle società di terminare la registrazione come depositato in base alle disposizioni richieste nella sezione 12 (g). La sezione 12 del Securities Exchange Act del 1934 descrive in dettaglio i requisiti di registrazione per tutti i tipi di titoli. La sezione 12 (g) discute specificamente i requisiti di registrazione per le società coinvolte nel commercio interstatale. La Sezione 12 (h) delinea l’autorità della SEC di fornire esenzioni dalla segnalazione per la Sezione 12 (g).

Sezioni 13 e 15 (d)

Il modulo SEC 15-12G consente alle aziende di presentare istanza di sospensione degli obblighi di segnalazione ai sensi delle sezioni 13 e 15 (d). La Sezione 13 delinea i requisiti di segnalazione completi che le società devono mantenere come registrato nella Sezione 12. La Sezione 15 (d) descrive in dettaglio il processo di segnalazione degli analisti di titoli e potenziali conflitti di interesse che possono verificarsi dagli analisti e dai rapporti di ricerca forniti dagli analisti della sicurezza.

Il Securities Exchange Act del 1934

Il Securities Exchange Act del 1934 faceva parte di un movimento legislativo che cercava di aumentare la trasparenza e l’efficienza delle infrastrutture di negoziazione del mercato finanziario dopo il crollo del mercato del 1929. Il Securities Exchange Act del 1934 creò la Securities and Exchange Commission e le conferì ampi poteri per monitorare tutti i tipi di transazioni nel settore degli investimenti negli Stati Uniti.

Tutti i titoli che cercano di negoziare pubblicamente su borse aperte devono registrarsi presso la SEC. I requisiti di registrazione dettagliati per le società e i fondi gestiti sono delineati nel Securities Act del 1933, nel Securities Exchange Act del 1934 e nell’Investment Company Act del 1940. Questi tre atti costituiscono il quadro per la registrazione delle società, la registrazione dei titoli, l’emissione di titoli di offerte di investimento private e quotate in borsa e il commercio di titoli.