Spese non di interesse
Che cos’è una spesa senza interessi?
Una spesa senza interessi è una spesa operativa di una banca o istituto finanziario che è classificata separatamente dagli interessi passivi e dagli accantonamenti per perdite su crediti. Esempi di spese senza interessi includono:
- Stipendi, bonus e vantaggi dei dipendenti
- Noleggio o leasing di attrezzature
- Costi della tecnologia dell’informazione (IT)
- Affitto, servizi di telecomunicazione, tasse, servizi professionali e marketing
- L’ ammortamento dei beni immateriali
Punti chiave
- Le spese non per interessi sono i costi operativi fissi di una banca (ad esempio, stipendi e affitti).
- Le spese non per interessi sono compensate da commissioni di servizio come commissioni entrate da originazioni di prestiti, addebiti per ritardi su prestiti, commissioni annuali e commissioni per linee di credito.
- Le spese non per interessi sono in genere più elevate per le banche di investimento rispetto alle banche commerciali perché i servizi di negoziazione, gestione patrimoniale e consulenza sui mercati dei capitali sono costosi.
Comprensione delle spese non di interesse
Una banca ha due principali secchi di spese: interesse e noninterest. Gli interessi passivi sono sostenuti da depositi, prestiti a breve e lungo termine e passività del conto di negoziazione. Una spesa senza interessi è una spesa diversa dai pagamenti di interessi su depositi e obbligazioni. Queste spese sono spesso spese operative sostenute nella gestione quotidiana della banca.
Una spesa senza interessi nel caso di una banca per un istituto finanziario rappresenta una spesa che non è direttamente associata all’attrazione e al mantenimento dei fondi del depositante.
I componenti principali delle spese non per interessi
Le spese senza interessi sono considerevoli e una banca deve gestirle con attenzione per massimizzare i propri profitti. In caso contrario, le spese non legate agli interessi eccessive avranno un impatto diretto sui profitti.
Le spese non per interessi rappresentano le spese operative della banca, la maggior parte delle quali sono costituite da costi per il personale. Anche i costi di occupazione e IT sono componenti dei costi materiali, così come gli onorari professionali, in particolare per i servizi legali per negoziare accordi per attività fraudolente passate, in corso e future che interessano la banca.
In aggregato, la spesa non per interessi è considerata un overhead della banca e viene utilizzata per calcolare il overhead ratio della banca per l’analisi delle tendenze e i confronti incrociati con i peer. La spesa senza interessi divisa per il patrimonio medio è il rapporto spese generali. Quando un rapporto spese generali diventa inaccettabilmente alto per un periodo prolungato, una banca in genere affronterà prima i costi del personale perché i costi del capitale umano rappresentano la maggior parte delle spese non legate agli interessi.
Negli ultimi anni gli azionisti hanno prestato maggiore attenzione alla remunerazione dei dirigenti per garantire che i dirigenti non ricevano retribuzioni ingiustificate. Gli azionisti sono generalmente favorevoli a compensi competitivi, ma vogliono vedere che i costi complessivi del personale rientrano in un intervallo ragionevole.
Spese non per interessi per tipo di banca
Le spese per interessi sono in genere più elevate per le banche di investimento rispetto alle banche commerciali. Il motivo principale è che le banche di investimento si affidano maggiormente ai servizi di negoziazione, gestione patrimoniale e consulenza sui mercati dei capitali, che richiedono tutti livelli più elevati di retribuzione dei dipendenti. Le attività di prestito da parte di una banca commerciale non richiedono livelli di compensazione di Wall Street. Le differenze si manifestano nei numeri.
Ad esempio, nel 2018, le spese non per interessi di Morgan Stanley costituivano poco più del 70% dei ricavi. Le sole retribuzioni hanno rappresentato circa il 43% dei ricavi. Per Wells Fargo, le spese totali non per interessi e i costi dei dipendenti hanno rappresentato rispettivamente il 68% e il 40% dei ricavi.