Costo degli interessi

Cos’è il costo degli interessi?

Il costo degli interessi è l’importo cumulativo degli interessi che un mutuatario paga su un’obbligazione debitoria per tutta la durata del prestito. Gli interessi vengono pagati sul debito oltre al rimborso del capitale. Tuttavia, eventuali punti negativi o sconti che un prestatore paga a un mutuatario devono essere sottratti dal costo degli interessi in quanto sono in effetti un rimborso di interessi futuri. Nei prestiti ipotecari al consumo, questo importo dovrebbe includere tutti i punti pagati per ridurre il tasso di interesse su un prestito, poiché i punti sono in effetti interessi prepagati.

Punti chiave

Il costo degli interessi è l’importo degli interessi che un mutuatario paga per la durata del debito.
I punti negativi e gli sconti dovrebbero essere sottratti dai costi degli interessi.
I costi degli interessi sono solo un fattore nell’analisi di un prestito, altre cose da considerare includono i costi di opportunità, i vantaggi fiscali e i costi di chiusura, tra gli altri.
Alcuni tipi di interessi possono avere vantaggi fiscali, come mutui e interessi sui prestiti studenteschi.

Comprensione del costo degli interessi

Il costo degli interessi è una misura dell’economia di un prestito o del tasso di rendimento interno. Tuttavia, altre misure, come le commissioni del prestatore e i costi iniziali, inclusi i costi di chiusura del prestito, i benefici e le conseguenze fiscali, la riduzione del capitale e i costi di opportunità sotto forma di tassi di reinvestimento, dovrebbero essere inclusi anche in un’analisi approfondita delle scelte di prestito.

Il costo degli interessi entra in gioco in una varietà di obblighi finanziari dei consumatori, tra cui mutui, prestiti per studenti e auto e carte di credito. Il costo degli interessi è anche una considerazione importante per i prestiti societari come commercial paper, linee di credito revolving e prestiti bancari a lungo termine, obbligazioni e costi di locazione sono anch’essi fortemente influenzati dal costo degli interessi. Le banche sostengono anche costi per interessi quando accreditano gli interessi dei depositanti sui loro conti bancari.

considerazioni speciali

Il costo degli interessi può essere indicato come tasso annuo effettivo globale (TAEG). Ma per avere una comprensione accurata del tuo obbligo finanziario, è importante capire come i finanziatori calcolano gli interessi che si accumulano sul tuo prestito. Gli interessi possono maturare su base giornaliera, mensile o trimestrale. Inoltre, alcuni istituti di credito offrono prestiti per i quali il costo degli interessi non è pagabile per un periodo iniziale, ma viene invece aggiunto all’importo dovuto dal mutuatario.

Il costo degli interessi può essere fissato a un titolo di riferimento, come il titolo del Tesoro USA a 10 anni, per la durata del prestito o fluttuante (chiamato anche variabile). Il costo dell’interesse sul debito con tassi che si adeguano periodicamente è legato da una formula a un benchmark di tasso di interesse, come il London Interbank Offered Rate (LIBOR).

Per il debito con tassi di interesse variabili, i finanziatori spesso includono disposizioni che forniscono una certa misura di protezione dalle fluttuazioni estreme del costo degli interessi offrendo limiti ai tassi di interesse. Questi di solito contengono anche pavimenti, per assicurare al prestatore un tasso di interesse minimo accettabile.