In che modo le banche devono utilizzare il moltiplicatore di deposito nel calcolare le proprie riserve?
Il moltiplicatore di deposito, o moltiplicatore di deposito semplice, si riferisce alla quantità di denaro che una banca deve tenere a portata di mano per soddisfare il requisito di riserva. L’importo massimo di depositi controllabili, o depositi in conti di deposito a vista su cui possono essere scritti assegni, che una banca crea prestando denaro non può superare l’importo delle riserve della banca moltiplicato per il moltiplicatore del deposito. Il moltiplicatore di deposito si riferisce a una percentuale di depositi controllabili.
Il moltiplicatore di deposito fa parte dell’attività di espansione dell’offerta di moneta da parte di una banca resa possibile con la riserva frazionaria. Le banche creano moneta, o espandono l’offerta di moneta, sotto forma di depositi controllabili moltiplicando la loro quantità di riserva richiesta in una quantità maggiore di depositi. Il moltiplicatore del deposito riflette la variazione dei depositi controllabili che è possibile da una variazione delle riserve, una variazione che è sempre uguale a un multiplo della variazione delle riserve.
Punti chiave
- Il moltiplicatore di deposito è la quantità di denaro che la banca tiene a portata di mano.
- Il coefficiente di riserva obbligatoria determina l’importo della riserva e l’importo che le banche possono prestare
- Il moltiplicatore di deposito è la base del moltiplicatore di denaro.
Il coefficiente di riserva richiesta
La chiave per comprendere il moltiplicatore dei depositi è innanzitutto comprendere il coefficiente di riserva obbligatoria, o la proporzione di riserve che le banche devono mantenere per gestire i potenziali prelievi dei clienti. Il coefficiente di riserva obbligatoria determina l’importo che le banche devono tenere in riserva e l’importo che le banche possono prestare, creando depositi aggiuntivi. A partire da gennaio 2020, le banche negli Stati Uniti con un deposito da 0 a 16,9 milioni di dollari hanno un obbligo di riserva dello 0%, mentre le banche con un obbligo di riserva da oltre 16,9 milioni di dollari a $ 127,5 milioni hanno un obbligo di riserva del 3% e le banche con più di 127,5 milioni di dollari in deposito hanno un obbligo di riserva del 10%.
Il moltiplicatore del deposito dipende dal coefficiente di riserva obbligatoria. Il sistema bancario a riserva frazionaria consente alle banche di aumentare l’offerta di moneta prestando riserve in eccesso. L’importo massimo di depositi controllabili creati dalle banche attraverso l’erogazione di prestiti è limitato dal coefficiente di riserva obbligatoria. Il moltiplicatore del deposito è l’inverso del coefficiente di riserva obbligatoria. Ad esempio, se la banca ha un coefficiente di riserva del 20% , il moltiplicatore del deposito è 5, il che significa che l’importo totale dei depositi controllabili di una banca non può superare un importo pari a cinque volte le sue riserve.
Il moltiplicatore di denaro
Il moltiplicatore di deposito costituisce la base del moltiplicatore di denaro. Il moltiplicatore monetario indica la variazione dell’offerta di moneta effettiva che risulta da una variazione delle riserve bancarie. Le due cifre differiscono perché le banche non prestano l’importo totale delle loro riserve in eccesso e perché l’intero importo dei prestiti bancari non viene convertito in depositi controllabili poiché i mutuatari normalmente impegnano alcuni fondi per risparmiare e convertono alcuni fondi in valuta.
Moltiplicatore di deposito in azione
Se l’obbligo di riserva è del 10%, il moltiplicatore di deposito significa che le banche devono mantenere il 10% di tutti i depositi in riserva, ma possono creare denaro e stimolare l’attività economica prestando il restante 90%. Quindi, se qualcuno deposita $ 100, la banca deve mantenere $ 10 di riserva ma può prestare $ 90. Se il mutuatario cede quei $ 90 a un’altra parte che li deposita nuovamente in banca, la banca deve mantenere $ 9 di riserva ma può prestare $ 81.
In questo modo, la banca può espandere un deposito iniziale di $ 100 a $ 1.000. Tuttavia, maggiore è il requisito di riserva, minore è la quantità di denaro che la banca è in grado di creare utilizzando il moltiplicatore di deposito.