Come vengono tassati i buoni del tesoro (Buoni del Tesoro)?
Gli interessi guadagnati su tutti Modulo 1099-INT dal Dipartimento del Tesoro. Questo modulo descrive in dettaglio quanti interessi sono stati guadagnati sui titoli di stato per l’anno, informazioni che vengono anche depositate presso l’Internal Revenue Service (IRS).
Punti chiave
- Gli interessi sui buoni del tesoro (Buoni del Tesoro) sono soggetti alle imposte sul reddito federali ma non alle imposte statali o locali.
- Il reddito da interessi percepito in un anno è registrato sul modulo 1099-INT.
- Gli investitori possono scegliere di trattenere automaticamente fino al 50% degli interessi sui buoni del tesoro.
- Se vivi in uno stato con tasse locali elevate, i buoni del tesoro potrebbero essere più vantaggiosi di altri strumenti fissi a breve termine, come i CD.
Capire i buoni del tesoro (Buoni del Tesoro)
Ma prima, un rapido riepilogo dell’asset. I buoni del tesoro sono obbligazioni di debito a breve termine completamente garantite dalla fede e dal credito del governo degli Stati Uniti. Sono venduti in tagli da $ 100 a $ 5 milioni. Le durate di scadenza dei buoni del tesoro sono tutte inferiori a un anno solare. Le durate comuni di scadenza sono un mese, tre mesi (13 settimane) o sei mesi (26 settimane).
Come tutti i titoli del Tesoro, i Buoni del Tesoro sono considerati attività prive di rischio. La probabilità che il governo degli Stati Uniti sia inadempiente sugli obblighi di debito è incredibilmente bassa, data la sua capacità di tassare e stampare denaro e, naturalmente, la forza e la reputazione generale degli Stati Uniti
È stata questa reputazione di sicurezza che, durante la crisi finanziaria del 2007-2008, ha spinto gli investitori ad accorrere ai titoli del Tesoro con l’aumento delle perdite in azioni e altre attività nei loro portafogli. Coloro che avevano già investito molto in titoli del Tesoro prima della crisi hanno salvaguardato con successo il proprio capitale.
Aliquota fiscale sui buoni del tesoro
L’interesse guadagnato da un buono del tesoro è tassabile come reddito da investimento nell’anno di scadenza del conto. Deve essere riportato nella dichiarazione dei redditi federale, Modulo 1040, ed è tassato all’aliquota fiscale marginale dell’investitore.
Anche se per qualche motivo non ricevi un modulo 1099-INT, sei responsabile della segnalazione del reddito da interessi generato dai tuoi buoni del tesoro e del pagamento delle tasse su tale importo.
Se acquisti un buono del tesoro a un prezzo scontato e poi lo vendi a un prezzo maggiorato, tale profitto potrebbe anche essere tassabile come plusvalenza.
L’onere fiscale federale può essere alleviato mediante ritenuta fiscale automatica. Gli investitori che possiedono buoni del Tesoro possono scegliere di trattenere automaticamente fino al 50% dei loro guadagni da interessi;la percentuale esatta può essere specificata tramite qualsiasi sito di titoli al dettaglio. Il Tesoro trasferisce automaticamente le ritenute all’Internal Revenue Service (IRS) degli Stati Uniti e riporta l’importo trattenuto sul modulo 1099-INT.
Vantaggi fiscali dei Buoni del Tesoro
Sebbene i buoni del tesoro non paghino il tasso di interesse più alto (il compromesso per essere così a basso rischio), la loro esenzione dalle tasse locali può dare loro un vantaggio rispetto ad altre attività a reddito fisso a breve termine, come i certificati di deposito ( CD) —specialmente per gli investitori che vivono in stati con tasse ad alto reddito, come California, Massachusetts, New York e Oregon. I CD sono completamente tassabili.
Per confrontare il tasso di interesse di un CD con il tasso di un buono del tesoro e vedere quale funziona meglio dal punto di vista fiscale, è necessario calcolare il rendimento equivalente imponibile dello Stato del T-bill. Il rendimento equivalente è determinato dividendo il Buono del Tesoro per uno meno l’aliquota fiscale marginale.
Ad esempio, supponiamo che l’aliquota dell’imposta sul reddito statale sia del 10,9% (come a New York) e che il buono del tesoro di un anno che stai osservando abbia un rendimento dello 0,07% (dato che è al 21 aprile 2021).5 Uno meno 0,109 equivale a 0,891. Dividi lo 0,07% per 0,891 per ottenere un rendimento equivalente imponibile dello 0,0786% percento. Un CD deve rendere più dello 0,0786% per essere un affare migliore del Buono del Tesoro.