Come vengono tassati i dividendi qualificati e ordinari?

Il trattamento fiscale dei dividendi negli Stati Uniti dipende dal fatto che l’Internal Revenue Code li classifichi come “dividendi qualificati” o “dividendi ordinari”.(I dividendi ordinari sono indicati anche come dividendi non qualificati.) I dividendi qualificati sono tassati alle stesse aliquotedell’aliquota fiscale sulle plusvalenze ;queste aliquote sono inferiori alle aliquote ordinarie dell’imposta sul reddito.1

Le aliquote fiscali per  i dividendi ordinari  (in genere quelle pagate dalle azioni più comuni o privilegiate) sono le stesse delle aliquote fiscali federali standard sul reddito, o dal 10% al 37% per l’anno fiscale 2020. Gli investitori pagano le tasse sui dividendi ordinari a le stesse tariffe che pagano sul reddito regolare, come stipendio o stipendio. Le aliquote dell’imposta sul reddito e delle plusvalenze cambiano nel tempo, ma negli ultimi anni queste ultime sono state sostanzialmente inferiori alle prime.

Punti chiave

• Il trattamento fiscale dei dividendi negli Stati Uniti dipende dal fatto che l’Internal Revenue Code li classifichi come “dividendi qualificati” o “dividendi ordinari”.
• I dividendi qualificati sono tassati alle stesse aliquote dell’imposta sulle plusvalenze; queste aliquote sono inferiori alle aliquote ordinarie dell’imposta sul reddito.
• Le aliquote fiscali per i dividendi ordinari sono le stesse delle aliquote fiscali federali standard o dal 10% al 37%.

Dividendi qualificati vs dividendi ordinari

Un dividendo è una parte degli utili di una società pagata direttamente agli azionisti. Le aziende che offrono dividendi pagano un importo fisso per azione e possono aumentarlo o diminuirlo con ogni periodo di guadagno (di solito un trimestre solare), in base a come sta andando l’azienda. L’investitore deve pagare le tasse sui suoi dividendi, ma quanto paga dipende dal fatto che i dividendi siano qualificati o ordinari.

I dividendi qualificati, che ricevono un trattamento fiscale più favorevole, devono soddisfare alcuni criteri. Devono essere emessi da società statunitensi quotate in borsa nelle piano di partecipazione azionaria dei dipendenti o emessi da un’organizzazione esentasse, non sono idonei per lo stato qualificato.

Non vi è alcuna differenza significativa tra dividendi qualificati e ordinari a parte il loro trattamento fiscale.

Trattamento fiscale sui dividendi qualificati

Gli investitori prediligono i dividendi qualificati perché sono soggetti ad aliquote fiscali inferiori, vale a dire quelle applicate sulle plusvalenze a lungo termine piuttosto che quelle addebitate sul reddito ordinario. Questo è vero indipendentemente dalla fascia fiscale dell’investitore, sebbene i risparmi maggiori maturino per gli investitori nelle prime due fasce, dove la differenza di aliquota fiscale tra i due tipi di dividendi può arrivare fino al 20%.

Attualmente, il piano fiscale per i dividendi qualificati prevede solo tre livelli: 0%, 15% e 20%. L’aliquota massima dell’imposta sui dividendi qualificati è dello 0% su qualsiasi importo che altrimenti sarebbe tassato con un’aliquota del 10% o del 15%, del 15% su qualsiasi importo che altrimenti sarebbe tassato con aliquote superiori al 15% ma inferiori a 37 % e 20% su qualsiasi importo che altrimenti sarebbe tassato con un’aliquota del 37%.

Gli individui che guadagnano $ 200.000 o più e le coppie sposate che guadagnano $ 250.000 in più, pagano un ulteriore 3,8% sul reddito da investimento, compresi i dividendi qualificati.

Esempio ipotetico

Per vedere la differenza che fanno questi due trattamenti fiscali, immagina un investitore con 5.000 azioni della Società X che generano $ 2 ciascuno in dividendi ordinari, o $ 10.000 all’anno. Supponiamo che sia single e abbia un reddito imponibile di $ 50.000 all’anno, collocandolo nella fascia di reddito marginale del 22% per il reddito ordinario. Poiché i dividendi ordinari non ricevono alcun trattamento fiscale speciale, paga il 22%, o $ 2.200, in tasse sui suoi dividendi. Tuttavia, se il suo dividendo è qualificato, paga un tasso del 15%, in base al suo reddito, o $ 1.500.

Immagina che lo stesso investitore, ancora single, guadagni un reddito imponibile di $ 1 milione all’anno, esclusi i dividendi da 50.000 azioni della società X. A $ 2 per azione, il suo dividendo annuale è di $ 100.000. Tassato all’aliquota marginale massima del 37%, deve $ 37.000 in tasse federali sui dividendi se sono ordinari, ma solo $ 20.000 se sono qualificati, un risparmio di $ 17.000.