Pagamento completamente ammortizzato
Che cos’è un pagamento completamente ammortizzato?
Un pagamento completamente ammortizzato si riferisce a un tipo di rimborso periodico di un debito. Se il mutuatario effettua i pagamenti in base al piano di ammortamento del prestito, il debito è completamente estinto entro la scadenza del termine stabilito. Se il prestito è un prestito a tasso fisso, ogni pagamento completamente ammortizzato equivale a un importo in dollari uguale. Se il prestito è un prestito a tasso variabile, il pagamento completamente ammortizzato cambia al variare del tasso di interesse sul prestito.
Punti chiave
- Un pagamento completamente ammortizzato è un pagamento periodico del prestito effettuato secondo una pianificazione che garantisce che venga estinto entro la scadenza del prestito.
- I prestiti per i quali vengono effettuati pagamenti completamente ammortizzati sono noti come prestiti auto-ammortizzanti.
- I mutui tradizionali a tasso fisso a lungo termine in genere richiedono pagamenti completamente ammortizzati.
- I pagamenti di soli interessi, tipici di alcuni mutui a tasso variabile, sono l’opposto dei pagamenti completamente ammortizzati.
Comprensione di un pagamento completamente ammortizzato
I prestiti per i quali vengono effettuati pagamenti completamente ammortizzati sono noti come prestiti auto-ammortizzanti. I mutui sono tipici prestiti auto ammortizzanti e di solito comportano pagamenti completamente ammortizzati.
Per illustrare un pagamento completamente ammortizzato, immagina che un uomo stipuli un mutuo a tasso fisso di 30 anni con un tasso di interesse del 4,5% e che i suoi pagamenti mensili siano $ 1.266,71. All’inizio della vita del prestito, la maggior parte di questi pagamenti è dedicata agli interessi e solo una piccola parte al capitale del prestito; verso la fine della durata del prestito, la maggior parte di ciascun pagamento copre il capitale e solo una piccola parte viene assegnata agli interessi. Poiché questi pagamenti sono completamente ammortizzabili, se il mutuatario li effettua ogni mese, ripaga il prestito entro la fine della sua durata.
Pagamenti completamente ammortizzati rispetto a pagamenti di soli interessi
Un pagamento di soli interessi è l’opposto di un pagamento completamente ammortizzato. Se il nostro mutuatario copre solo gli interessi su ogni pagamento, non è in programma per estinguere il prestito entro la fine della sua durata. Se un prestito consente al mutuatario di effettuare pagamenti iniziali inferiori al pagamento completamente ammortizzato, i pagamenti completamente ammortizzati più avanti nella vita del prestito sono significativamente più alti. Questo è tipico di molti mutui a tasso variabile (ARM).
Per illustrare, immagina che qualcuno stipuli un mutuo da $ 250.000 con una durata di 30 anni e un tasso di interesse del 4,5%. Tuttavia, anziché essere fisso, il tasso di interesse è regolabile e l’istituto di credito garantisce solo il tasso del 4,5% per i primi cinque anni del prestito. Dopo quel punto, si regola automaticamente.
Se il mutuatario effettuasse pagamenti completamente ammortizzati, pagherebbe $ 1.266,71, come indicato nel primo esempio, e tale importo aumenterebbe o diminuirà quando il tasso di interesse del prestito si adeguerà. Tuttavia, se il prestito è strutturato in modo che il mutuatario paghi solo i pagamenti degli interessi per i primi cinque anni, i suoi pagamenti mensili sono solo $ 937,50 durante quel periodo. Ma non sono completamente ammortizzabili. Di conseguenza, dopo la scadenza del tasso di interesse introduttivo, i suoi pagamenti potrebbero aumentare fino a $ 1.949,04. Accettando pagamenti non completamente ammortizzati all’inizio della vita del prestito, il mutuatario si impegna essenzialmente a effettuare pagamenti più ampi e completamente ammortizzati più tardi nel termine del prestito.
Altri tipi di pagamenti di prestiti
In alcuni casi, i mutuatari possono scegliere di effettuare pagamenti completamente ammortizzati o altri tipi di pagamenti sui loro prestiti. In particolare, se un mutuatario sottoscrive un’opzione di pagamento ARM, riceve quattro diverse opzioni di pagamento mensile: un pagamento completamente ammortizzato di 30 anni, un pagamento completamente ammortizzato di 15 anni, un pagamento di soli interessi e un pagamento minimo. Deve pagare almeno il minimo. Tuttavia, se vuole restare sulla buona strada per far estinguere il prestito in 15 o 30 anni, deve effettuare il corrispondente pagamento completamente ammortizzato.