Gli US GAAP preferiscono la contabilità FIFO o LIFO?

In base ai principi contabili generalmente accettati (GAAP), le aziende sono libere di scegliere tra tre modi per riportare le ipotesi di flusso dei costi per l’ inventario. Possono utilizzare ilmetodo FIFO (first-in, first-out), LIFO (last-in, first-out) oppure possono calcolare i costi di magazzino utilizzando il metodo del costo medio. In confronto, le società che segnalano in base agli International Financial Reporting Standards (IFRS) devono utilizzare solo FIFO.

LIFO è stato oggetto di alcune controversie sul budget negli Stati Uniti. Nel 2014, l’amministrazione del presidente Barack Obama ha cercato di vietare il LIFO, che ha affermato che consentiva alle aziende di far apparire i loro redditi più piccoli ai fini della tassazione. I sostenitori del mantenimento del LIFO affermano che l’abrogazione aumenterebbe il costo del capitale per le aziende e avrebbe conseguenze negative per la crescita economica.

Altri argomenti per abbandonare LIFO includono l’avvicinamento delle società statunitensi agli standard di rendicontazione IFRS. Nel 2010, la Securities and Exchange Commission (SEC) ha avviato gli sforzi per far convergere GAAP e IFRS. Uno dei principali ostacoli a ciò è stato il problema del LIFO.

LIFO contro FIFO

Considera un’azienda che produce macchinine. I costi di input non vengono fissati nel tempo. Le prime 100 macchinine potrebbero costare $ 10, mentre le ultime 100 unità potrebbero costare $ 12.

In FIFO, la prima unità di inventario è riconosciuta come la prima venduta dagli scaffali. Quindi, con FIFO, il costo delle merci vendute (COGS) per le prime vendite è di $ 10. In LIFO, alle prime vendite viene assegnato un COG di $ 12. Quella differenza di $ 2 avrebbe un impatto significativo sul bilancio della società e sulla dichiarazione dei redditi. La scelta di FIFO avrebbe l’effetto di far apparire i suoi profitti maggiori per gli investitori. Al contrario, la scelta di LIFO avrebbe l’effetto di far sembrare il suo profitto inferiore alle autorità fiscali.

In base ai GAAP, le aziende possono scegliere quale sistema di valutazione dell’inventario è il più vantaggioso ai fini del reporting. Questo non è il caso del metodo IFRS, dove tutte le società sono vincolate a FIFO.