Interesse differito

Che cos’è l’interesse differito?

L’interesse differito è quando i pagamenti degli interessi vengono differiti su un prestito durante un periodo di tempo specifico. Non pagherai alcun interesse fintanto che l’intero saldo del prestito sarà saldato prima della fine di questo periodo. Se non si paga il saldo del prestito prima della fine di questo periodo, iniziano ad accumularsi gli interessi.

Opzioni di interesse differito sono disponibili anche sui mutui, noto come mutuo a interesse differito o mutuo a pagamento graduale.

Punti chiave

• Un prestito con interessi differiti posticipa i pagamenti degli interessi fino a un certo periodo di tempo.
• Se il prestito non viene estinto entro il termine specificato, gli interessi iniziano a maturare.
• L’interesse pagato a volte può essere retrodatato all’intero saldo del prestito e includere tassi di interesse elevati.
• I prestiti con interessi differiti si trovano in genere sulle carte di credito o offerti dai rivenditori.
• I mutui possono anche includere opzioni di interesse differito, in cui l’interesse non pagato viene aggiunto al saldo principale del prestito, noto anche come ammortamento negativo.
• In generale, i prestiti con interessi differiti non sono considerati un mezzo di finanziamento finanziariamente prudente.

Capire l’interesse differito

Le opzioni di interesse differito sono generalmente fornite dai rivenditori su articoli di grandi dimensioni, come mobili ed elettrodomestici. Rende più facile e più attraente per un consumatore acquistare questi articoli rispetto a se dovesse pagare in anticipo per intero o contrarre un prestito con interessi, aumentando il costo dell’acquisto.

Le opzioni di interesse differito di solito durano per un periodo di tempo specifico in cui non vengono addebitati interessi. Una volta trascorso questo periodo e se il saldo del prestito non è stato pagato, iniziano ad accumularsi gli interessi passivi, a volte a tassi molto elevati. È importante che un consumatore sia a conoscenza del periodo di interesse differito e di eventuali caratteri piccoli che definiscono i termini dell’offerta. Ovviamente dovrebbero anche assicurarsi di poter estinguere il prestito prima della fine del periodo senza interessi. I rivenditori offrono interessi differiti o articoli “senza interessi” tramite la loro carta di credito al dettaglio o altre opzioni di finanziamento interno.

Prestiti con interessi differiti possono essere offerti anche su carte di credito. In genere come schema di marketing per attirare i consumatori a registrarsi per una carta, le società di carte di credito offrono interessi differiti o carte di credito senza interessi. Queste carte di credito funzionano allo stesso modo di un prestito a interesse differito con un rivenditore, in quanto non offrono alcun addebito di interessi sul saldo della carta di credito per un determinato periodo di tempo. Al termine di tale periodo, gli interessi iniziano a essere addebitati sul saldo rimanente o su qualsiasi saldo futuro. Se stai pensando di passare dalla tua carta attuale a una con un tasso di interesse differito (o nessun tasso di interesse), assicurati che sia una delle migliori carte di trasferimento del saldo attualmente disponibili.

In genere, sui prestiti con interessi differiti, se il saldo non viene completamente estinto prima della fine del periodo, l’interesse viene retrodatato e addebitato sull’intero saldo originale, indipendentemente da quanto resta del saldo.

I mutui che includono caratteristiche di interesse differito funzionano in modo leggermente diverso. L’importo degli interessi che non viene pagato sul pagamento mensile di un mutuo viene quindi aggiunto al saldo principale del prestito. Quando il saldo principale di un prestito aumenta a causa dell’interesse differito, è noto come ammortamento negativo. Ad esempio, l’ opzione di pagamento ARM, un tipo di mutuo a tasso variabile e mutui a tasso fisso con una caratteristica di interesse differibile, comportano il rischio che i pagamenti mensili aumentino sostanzialmente a un certo punto durante la durata del mutuo.

Interessi differiti sui mutui

Prima della crisi dei mutui del 2008, programmi come l’opzione di pagamento ARM consentivano ai mutuatari di scegliere il pagamento mensile. I mutuatari possono scegliere un pagamento di 30 o 15 anni, un  pagamento di soli  interessi che copre gli interessi ma non riduce il saldo del capitale o un pagamento minimo  che non coprirebbe nemmeno gli interessi dovuti. La differenza tra il pagamento minimo e gli interessi dovuti era l’interesse differito, o ammortamento negativo, che veniva aggiunto al saldo del prestito.

Ad esempio, supponiamo che un ipotecario abbia ricevuto un’opzione di pagamento ARM di $ 100.000 a un tasso di interesse del 6%. Il mutuatario può scegliere tra quattro opzioni di pagamento mensili:

• Un pagamento fisso trentennale completamente ammortizzato di $ 599,55
• Un pagamento di 15 anni completamente ammortizzato di $ 843,86
• Un pagamento di soli interessi di $ 500
• Un pagamento minimo di $ 321,64

Effettuare il pagamento minimo significa che l’interesse differito di $ 178,36 viene aggiunto mensilmente al saldo del prestito.

Dopo cinque anni, il saldo del prestito con interessi differiti viene rifuso, il che significa che il pagamento richiesto aumenta abbastanza da poter estinguere il prestito in 25 anni. Il pagamento diventa così alto che il mutuatario non può rimborsare il prestito e finisce in pignoramento. Questo è uno dei motivi per cui i prestiti con interessi differiti sono vietati in alcuni stati e considerati predatori dal governo federale. I mutui a interesse differito in genere aumentano il costo complessivo di un prestito e possono essere un’opzione pericolosa.