Prestito della corona
Che cos’è un prestito corona?
Un prestito corona è un prestito senza interessi senza una data di scadenza. Viene tipicamente fatto da un adulto in una fascia di imposta ad alto reddito a una persona in una fascia di imposta bassa o minima, come un figlio minorenne o un altro parente, per evitare o ridurre il morso fiscale sui fondi. Nel 1984, il Congresso e la Corte Suprema degli Stati Uniti hanno chiuso le scappatoie che rendevano attraenti tali prestiti.1
Come funziona un prestito corona
I prestiti della corona prendono il nome da Henry Crown, un ricco industriale e rinomato filantropo di Chicago che per primo fece uso dei prestiti a vista come un modo per trasferire ricchezza ai suoi figli e nipoti. I prestiti a vista non hanno una data di scadenza prestabilita, quindi il loro rimborso è dovuto solo su richiesta del prestatore. Gli individui che utilizzano questi prestiti in genere lo facevano per trarre vantaggio dalla diversa aliquota fiscale che i loro figli o nipoti avrebbero pagato sui guadagni dell’investimento del denaro preso in prestito.
Nell’attuale contesto della legislazione fiscale, i vantaggi di un prestito della Corona senza interessi sono svaniti;infatti, il destinatario potrebbe affrontare le tasse per aver ricevuto “debiti condonati”.
La struttura finanziaria tipica di un simile accordo prevedeva il prestito di fondi a un figlio oa un nipote. Questi fondi sarebbero quindi investiti in un’attività o in uno strumento finanziario che offre un alto tasso di interesse o tasso di rendimento. Poiché il mutuatario di solito occupava una fascia fiscale inferiore rispetto al prestatore, l’importo dell’imposta dovuta sui guadagni degli investimenti sarebbe stato molto inferiore. Poiché i fondi rappresentavano un prestito piuttosto che un dono, il prestatore poteva evitare di pagare le tasse sulle donazioni sull’importo del prestito e il prestatore poteva evitare l’esposizione alle tasse sugli interessi chiedendo il rimborso del solo capitale.
Sfide ai prestiti della corona
L’Internal Revenue Service (IRS) degli Stati Uniti ha iniziato a considerare i prestiti della Corona negli anni ’60. Nel 1973, ha cercato di imporre una tassa sulle donazioni su $ 18 milioni di tali prestiti concessi a trust costituiti per bambini e altri parenti stretti nientemeno che da Lester Crown, uno dei figli di Henry Crown. Lester Crown ha contestato la tassa in tribunale tributario e ha vinto: sebbene l’IRS abbia fatto appello, la Corte d’appello degli Stati Uniti per il settimo circuito, in Crown v. Commissioner, ha confermato la decisione della Corte tributaria.
Tuttavia, pochi anni dopo, l’IRS ha avuto la meglio in un altro caso. Nel 1984, in Dickman v. Commissioner, la Corte Suprema confermò una sentenza dell’11 ° Circuito che stabiliva una tassa sulle donazioni sui prestiti senza interessi concessi da Paul ed Esther Dickman ai loro figli ea una società familiare strettamente controllata. Questa sentenza, insieme a una legislazione aggiuntiva pereliminare lescappatoie fiscali relative ai prestiti con tassi di interesse inferiori a quelli di mercato nel Tax Reform Act del 1984, ha effettivamente rimosso l’incentivo finanziario a concedere prestiti della Corona.2
Attuale trattamento fiscale dei prestiti della corona
Sebbene esistano ancora, un individuo ad alto reddito che cerca di beneficiare dei prestiti della Corona oggi probabilmente non troverebbe la pratica vantaggiosa, dal punto di vista fiscale. In base ai termini della sezione 7872 del codice delle entrate interne, l’IRS può generalmente considerare tali prestiti (e prestiti a vista in generale) come prestiti inferiori al mercato o prestiti regalo, a seconda del tasso di interesse applicato e della natura dei pagamenti di interessi a cui si rinuncia da il creditore.
Tecnicamente, questo significa che parte o tutto il prestito – il capitale e / o l’importo degli interessi che potrebbe aver addebitato – è considerato “condonato” e i debiti condonati da un creditore sono tassabili come cancellazione del reddito da debito. La linea di fondo, in termini pratici: i prestiti senza interessi in generale, e i prestiti della Corona in particolare, diventano soggetti a tassazione.