Audit Trail

Che cos’è un audit trail?

Una traccia di controllo è una registrazione dettagliata in base alla quale è possibile risalire alla fonte della contabilità, dei dettagli commerciali o di altri dati finanziari. Gli audit trail vengono utilizzati per verificare e tenere traccia di molti tipi di transazioni, comprese le transazioni contabili e le negoziazioni nei conti di intermediazione.

Un audit trail viene utilizzato più spesso quando l’accuratezza di un elemento deve essere verificata, come nel caso di un audit. Gli audit trail possono essere strumenti utili per determinare la validità di una registrazione contabile, una fonte di fondi o un commercio.

Punti chiave

• Un audit trail è un record sequenziale che descrive in dettaglio la cronologia e gli eventi relativi a una specifica transazione o registrazione contabile.
• Il mantenimento di una traccia di controllo è spesso un requisito normativo in molti settori finanziari, nonché una best practice contabile.
• Gli audit trail degli ordini forniscono prove e informazioni per le autorità di regolamentazione in caso di sospetta frode o attività finanziaria illegale.

Comprensione dell’Audit Trail

Gli audit trail possono essere utilizzati in contabilità quando un revisore o un esaminatore deve verificare cifre come entrate, guadagni netti o guadagni per azione (EPS). Le transazioni che sono coinvolte nel calcolo dei ricavi, dei guadagni netti o degli utili per azione di una società vengono riviste e i calcoli possono essere rifatti se i dati sono stati classificati in modo errato.

Ad esempio, il costo delle merci vendute (COGS) è una voce di spesa sottratta dal ricavo lordo utilizzato per il calcolo dell’utile netto. Il valore del costo delle merci vendute verrebbe ricontrollato verificando le transazioni e le fonti di dati utilizzate per il calcolo del costo delle merci vendute. Tutti gli elementi dei numeri finali vengono ricontrollati lungo la pista di controllo per verificare il dato finale. Tutte le società pubbliche sono sottoposte a revisione contabile nell’ambito delle loro responsabilità di rendicontazione.

Come vengono utilizzati gli audit trail

Gli audit trail, o meglio il processo di seguire un audit trail, si trovano in molti settori diversi della finanza. Quando si acquista una casa, ad esempio, un creditore ipotecario può utilizzare una traccia di controllo per determinare la fonte dei fondi per un acconto. Possono chiedere di vedere un estratto conto bancario che mostra il deposito di fondi sul conto e chiedere un’ulteriore verifica in merito alla fonte del deposito.

La Securities and Exchange Commission (SEC) e il NYSE utilizzeranno gli audit trail per la ricostruzione esplicita delle operazioni in caso di dubbi sulla validità o l’accuratezza dei dati commerciali. Questo per garantire che le negoziazioni che si svolgono sulle principali borse siano conformi alle normative vigenti.

Naturalmente, gli audit trail possono essere utilizzati anche per tracciare attività di mercato improprie. Ad esempio, se si ritiene che una particolare entità stia negoziando grandi volumi di azioni scarsamente negoziate allo scopo di manipolare il prezzo delle azioni, un regolatore può utilizzare una traccia di controllo per identificare il colpevole. Un regolatore quindi documenterà e analizzerà tutte le case e gli intermediari coinvolti in operazioni specifiche per la sicurezza incriminata per determinare quale attività è anormale e chi potrebbe essere il manipolatore. A seconda della complessità dello schema di negoziazione utilizzato, la ricostruzione della cronologia commerciale può richiedere una contabilità forense oltre ai dati della traccia di controllo.

Esempio di audit trail dell’ordine: OATS

L’ Ordine Audit Trail System (avena – ora si chiama CATS) è un sistema di entrata commercio automatizzato stabilito dalla  Financial Industry Regulatory Authority  (FINRA) utilizzato per registrare le informazioni relative agli ordini, preventivi e altri dati commerciali da tutti i titoli azionari scambiati sulla  Nazionale Sistema di mercato  (NMS). Questo sistema semplifica la progressione di un ordine dalla ricezione iniziale dell’ordine alla sua eventuale esecuzione o cancellazione, per un facile monitoraggio o per scopi di controllo.

Uno degli scopi di OATS è monitorare i comportamenti sospetti e fornire una traccia di controllo per gli investigatori. A causa dei dati registrati, le persone che intraprendono l’attività sospetta sono più facili da trovare.

Un caso significativo si è   verificato il 6 maggio 2010, quando un day trader ha ” arrestato. Nel 2016 si è  dichiarato colpevole  di spoofing e frode telematica. Sebbene diverse parti siano state coinvolte nel fornire testimonianze e prove, e questo caso riguardava  futures, non azioni, mostra l’importanza delle tracce di controllo degli ordini e della supervisione finanziaria. I regolatori sono stati in grado di vedere che  eseguiti  su di essi, ma piuttosto al solo scopo di manipolare il mercato nella sua direzione preferita.