Il sistema di 3 sessioni forex

Una delle caratteristiche interessanti del mercato dei cambi è che è aperto 24 ore al giorno. Il trading 24 ore su 24 consente agli investitori di tutto il mondo di fare trading durante il normale orario lavorativo, dopo il lavoro o anche nel cuore della notte. Tuttavia, non tutti i momenti della giornata sono uguali quando si tratta di fare trading sul forex.

Sebbene esista sempre un mercato per questa delle classi di attività più liquide chiamate forex, ci sono momenti in cui l’azione dei prezzi è costantemente volatile e periodi in cui è attenuata. Inoltre, diverse coppie di valute mostrano attività variabili in determinati momenti della giornata di negoziazione a causa della demografia generale di quei partecipanti al mercato che sono online in quel momento.

In questo articolo, tratteremo tre principali sessioni di trading, esploreremo quale tipo di attività di mercato ci si può aspettare nei diversi periodi e mostreremo come questa conoscenza può essere adattata in un piano di trading.

Analisi del mercato Forex di 24 ore

Un mercato forex aperto 24 ore su 24 offre un vantaggio considerevole per molti trader istituzionali e individuali perché garantisce liquidità e l’opportunità di fare trading in qualsiasi momento immaginabile. Tuttavia, sebbene le valute possano essere scambiate in qualsiasi momento, un singolo trader può monitorare una posizione solo per così tanto tempo.

Punti chiave

• La sessione di trading forex di 24 ore può essere suddivisa in tre periodi di trading gestibili.
• I trader spesso si concentrano su uno dei tre periodi di trading, piuttosto che tentare di negoziare sui mercati 24 ore al giorno.
• I periodi di massima attività sono le sessioni asiatiche, europee e nordamericane, chiamate anche Tokyo, Londra e New York.
• A volte le sessioni si sovrappongono, ad esempio un periodo di quattro ore per il picco di attività sia in Europa che in Nord America.
• La volatilità a volte è elevata quando le sessioni di trading forex si sovrappongono.

Dal momento che la maggior parte dei trader non può guardare il mercato 24 ore su 24, 7 giorni su 7, ci saranno momenti di opportunità perse, o peggio, quando un salto di volatilità porta a un movimento contro una posizione stabilita quando il trader non è presente. Per questo motivo, un trader deve essere consapevole dei tempi di volatilità del mercato e decidere quando è meglio ridurre al minimo questo rischio in base al proprio stile di trading.

Tradizionalmente, il mercato è suddiviso in tre sessioni di attività di punta: le sessioni asiatiche, europee e nordamericane, che sono anche chiamate sessioni di Tokyo, Londra e New York. Questi nomi sono usati in modo intercambiabile, poiché le tre città rappresentano i principali centri finanziari per ciascuna delle regioni. I mercati sono più attivi quando queste tre potenze stanno conducendo affari, poiché la maggior parte delle banche e delle società nelle rispettive regioni effettua le loro transazioni quotidiane e c’è anche una maggiore concentrazione di speculatori online.

Sessione Forex asiatica (Tokyo)

Quando la liquidità viene ripristinata sul mercato forex (o FX) all’inizio della settimana, i mercati asiatici sono naturalmente i primi a vedere l’azione. Ufficiosamente, l’attività da questa parte del mondo è rappresentata dai mercati dei capitali di Tokyo e si estende da mezzanotte alle 6:00 ora di Greenwich (GMT).

Ci sono molti altri paesi importanti che sono presenti durante questo periodo, tuttavia, tra cui Cina, Australia, Nuova Zelanda e Russia. Considerando quanto siano sparsi questi mercati, ha senso che l’inizio e la fine della sessione asiatica siano allungati oltre l’orario standard di Tokyo. L’orario asiatico è spesso considerato tra le 23:00 e le 8:00 GMT, tenendo conto dell’attività all’interno di questi diversi mercati.

European Forex Session (Londra)

La sessione europea prende il sopravvento nel mantenere attivo il mercato valutario poco prima della chiusura dell’orario di negoziazione asiatico. Questo fuso orario FX è molto denso e include una serie di importanti mercati finanziari che potrebbero rappresentare il capitale simbolico.

Finora Londra ha avuto l’onore di definire i parametri per la sessione europea. L’orario lavorativo ufficiale a Londra è compreso tra le 7:30 e le 15:30 GMT. Questo periodo di negoziazione è stato ampliato anche a causa della presenza di altri mercati dei capitali (tra cui Germania e Francia) prima dell’apertura ufficiale nel Regno Unito, mentre la fine della sessione viene rimandata poiché la volatilità si mantiene fino a dopo la chiusura. Pertanto, l’orario europeo in genere va dalle 7:00 alle 16:00 GMT.

Sessione Forex nordamericana (New York)

I mercati asiatici sono già chiusi da diverse ore quando la sessione nordamericana torna online, ma la giornata è solo a metà per i trader europei. La sessione occidentale è dominata dall’attività negli Stati Uniti, con contributi da Canada, Messico e paesi del Sud America. Pertanto, non sorprende che l’attività a New York City segni l’elevata volatilità e partecipazione alla sessione.

Ora orientale

Quando è mezzogiorno GMT di venerdì, l’ora è le 8:00 ET di venerdì a New York.

Tenendo conto delle prime attività nei futures finanziari, nel commercio di materie prime e nella concentrazione dei rilasci economici, l’orario nordamericano inizia ufficiosamente alle 12 pm GMT. Con un considerevole divario tra la chiusura dei mercati statunitensi e l’apertura delle negoziazioni asiatiche, una pausa nella liquidità imposta la chiusura delle negoziazioni di New York alle 8 pm GMT, alla chiusura della sessione nordamericana.

Le sessioni asiatiche / europee si sovrappongono, a volte creando maggiore volatilità, a causa dell’aumento dell’attività di trading durante quelle ore. La figura seguente mostra l’aumento degli intervalli orari in varie coppie di valute alle 7:00 GMT.

Se la coppia di valute è un incrocio composto da valute che vengono scambiate più attivamente durante le ore asiatiche ed europee (come EUR / JPY e GBP / JPY), ci sarà una maggiore risposta alle sovrapposizioni di sessione asiatica / europea e un aumento meno drammatico azione sui prezzi durante la simultaneità delle sessioni europea / USA. Ovviamente, la presenza del rischio di eventi programmati per ciascuna valuta avrà comunque un’influenza sostanziale sull’attività, indipendentemente dalle rispettive sessioni della coppia o dei suoi componenti.

Per i trader a lungo termine o fondamentali, provare a stabilire una posizione durante le ore più attive di una coppia potrebbe portare a un prezzo di entrata basso, a un’entrata mancata o ad uno scambio che contrasta le regole della strategia. Al contrario, la volatilità è vitale per i trader a breve termine che non mantengono una posizione durante la notte.

La linea di fondo

Quando si fa trading di valute, un partecipante al mercato deve prima determinare se la volatilità alta o bassa funzionerà meglio con il proprio stile di trading. Il trading durante la sessione, le sovrapposizioni oi tipici tempi di rilascio economico possono essere l’opzione preferibile se si desidera un’azione di prezzo più sostanziale. Il prossimo passo sarebbe decidere quali sono i tempi migliori per fare trading, tenendo conto di un bias di volatilità. Un trader dovrà quindi determinare quali intervalli di tempo sono più attivi per la propria coppia di trading preferita.

Quando si considera la coppia EUR / USD, il crossover della sessione europea / statunitense troverà il maggior movimento. Di solito ci sono alternative al trading in questa sessione e un trader dovrebbe bilanciare la necessità di condizioni di mercato favorevoli con fattori periferici, come il benessere fisico. Se un partecipante al mercato statunitense preferisce negoziare l’orario attivo per GBP / JPY, deve svegliarsi presto la mattina per stare al passo con il mercato. Se questa persona non è un trader professionista, la mancanza di sonno potrebbe portare all’esaurimento e ad errori di giudizio. Un’alternativa potrebbe essere il trading durante le ore che comprendono la sovrapposizione della sessione europea / statunitense, dove la volatilità è ancora elevata, anche se i mercati giapponesi sono offline.