Come utilizzare il volume per migliorare il tuo trading

Il volume degli scambi è una misura di quanto di una determinata attività finanziaria è stata scambiata in un periodo di tempo. Per le azioni, il volume è misurato nel numero di azioni scambiate e, per i futures e le opzioni, si basa sul numero di contratti passati di mano. I numeri e altri indicatori che utilizzano i dati sul volume sono spesso forniti con grafici in linea.

Guardare i modelli di volume nel tempo può aiutare a ottenere un senso della forza o della convinzione che sta dietro ad avanzamenti e cali di azioni specifiche e interi mercati. Lo stesso vale per i trader di opzioni, poiché il volume degli scambi è un indicatore dell’interesse corrente di un’opzione. In effetti, il volume gioca un ruolo importante nell’analisi tecnica e occupa un posto di rilievo tra alcuni indicatori tecnici chiave.

Punti chiave

• Il volume misura il numero di azioni negoziate in un’azione o di contratti negoziati in futures o opzioni.
• Il volume può essere un indicatore della forza del mercato, poiché i mercati in aumento all’aumentare del volume sono generalmente considerati forti e sani.
• Quando i prezzi scendono all’aumentare del volume, la tendenza si rafforza al ribasso.
• Quando i prezzi raggiungono nuovi massimi (o nessun minimo) al diminuire del volume, fai attenzione; potrebbe prendere forma un capovolgimento.
• On Balance Volume e Klinger Indicator sono esempi di strumenti grafici basati sul volume.

Linee guida di base per l’utilizzo del volume

Quando si analizza il volume, di solito ci sono linee guida utilizzate per determinare la forza o la debolezza di una mossa. Come trader, siamo più inclini a unirci a mosse forti e non prendere parte a mosse che mostrano debolezza, o potremmo persino guardare per un’entrata nella direzione opposta di una mossa debole. Queste linee guida non sono valide in tutte le situazioni, ma offrono una guida generale per le decisioni di trading.

1. Conferma del trend

Un mercato in crescita dovrebbe vedere un volume in aumento. Gli acquirenti richiedono un numero crescente e un entusiasmo crescente per continuare a spingere i prezzi più in alto. L’aumento del prezzo e la diminuzione del volume potrebbero suggerire una mancanza di interesse, e questo è un avvertimento di una potenziale inversione. Questo può essere difficile da comprendere, ma il semplice fatto è che un calo (o aumento) del prezzo su un volume ridotto non è un segnale forte. Un calo (o aumento) del prezzo su un volume elevato è un segnale più forte che qualcosa nel titolo è cambiato radicalmente.

2. Movimenti di esaurimento e volume

In un mercato in aumento o in calo, possiamo vedere le mosse dell’esaurimento. Si tratta generalmente di brusche variazioni di prezzo combinate con un forte aumento del volume, che segnala la potenziale fine di una tendenza. I partecipanti che hanno aspettato e hanno paura di perdere più mosse si accumulano ai massimi del mercato, esaurendo il numero di acquirenti.

Ai minimi del mercato, il calo dei prezzi alla fine costringe un gran numero di trader, con conseguente volatilità e aumento del volume. Vedremo una diminuzione del volume dopo il picco in queste situazioni, ma il modo in cui il volume continua a riprodursi nei prossimi giorni, settimane e mesi può essere analizzato utilizzando le altre linee guida sul volume.

3. Segni rialzisti

Il volume può essere utile per identificare i segnali rialzisti. Ad esempio, immagina che il volume aumenti con un calo del prezzo e quindi il prezzo si sposti verso l’alto, seguito da un movimento indietro verso il basso. Se il prezzo al ribasso non scende al di sotto del minimo precedente e il volume diminuisce al secondo ribasso, questo viene solitamente interpretato come un segno rialzista.

4. Inversioni di volume e prezzo

Dopo un movimento lungo del prezzo verso l’alto o verso il basso, se il prezzo inizia a variare con un piccolo movimento di prezzo e un volume pesante, ciò potrebbe indicare che è in corso un’inversione ei prezzi cambieranno direzione.

5. Volume e sblocchi contro falsi sblocchi

Al breakout iniziale da un range o da un altro pattern grafico, un aumento del volume indica forza nel movimento. Una piccola variazione di volume o una diminuzione del volume durante un breakout indica una mancanza di interesse e una maggiore probabilità di un falso breakout.

6. Cronologia del volume

Il volume dovrebbe essere considerato rispetto alla storia recente. Il confronto tra oggi e il volume di 50 anni fa potrebbe fornire dati irrilevanti. Più recenti sono i set di dati, più è probabile che siano pertinenti.

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Il volume è spesso visto come un indicatore di liquidità, poiché le azioni oi mercati con il volume maggiore sono i più liquidi e considerati i migliori per il trading a breve termine; ci sono molti acquirenti e venditori pronti a negoziare a prezzi diversi.

Tre indicatori di volume

Gli indicatori di volume sono formule matematiche rappresentate visivamente nelle piattaforme di creazione di grafici più comunemente utilizzate. Ogni indicatore utilizza una formula leggermente diversa e i trader dovrebbero trovare l’indicatore che funziona meglio per il loro particolare approccio al mercato.

Gli indicatori non sono richiesti, ma possono aiutare nel processo decisionale commerciale. Sono disponibili molti indicatori di volume tra cui scegliere e di seguito viene fornito un esempio di come possono essere utilizzati diversi di essi.

1. On Balance Volume (OBV)

OBV è un indicatore semplice ma efficace. Il volume viene aggiunto (iniziando con un numero arbitrario) quando il mercato finisce più in alto, o il volume viene sottratto quando il mercato finisce più in basso. Questo fornisce un totale parziale e mostra quali scorte vengono accumulate. Può anche mostrare divergenze, come quando un prezzo aumenta ma il volume aumenta a un ritmo più lento o addirittura inizia a diminuire.

2. Flusso di denaro Chaikin

L’aumento dei prezzi dovrebbe essere accompagnato da un aumento del volume, quindi Chaikin Money Flow si concentra sull’espansione del volume quando i prezzi terminano nella parte superiore o inferiore del loro intervallo giornaliero e quindi fornisce un valore per la forza corrispondente.

Quando i prezzi di chiusura si trovano nella parte superiore dell’intervallo giornaliero e il volume è in espansione, i valori saranno alti. Quando i prezzi di chiusura sono nella parte inferiore dell’intervallo, i valori saranno negativi. Il flusso di denaro Chaikin può essere utilizzato come indicatore a breve termine perché oscilla, ma è più comunemente usato per vedere la divergenza.

3. Oscillatore Klinger

La fluttuazione sopra e sotto la linea dello zero può essere utilizzata per aiutare altri segnali di trading. L’ oscillatore Klinger somma i volumi di accumulo (acquisto) e distribuzione (vendita) per un determinato periodo di tempo.

La linea di fondo

Il volume è uno strumento utile per studiare le tendenze e, come puoi vedere, ci sono molti modi per usarlo. Le linee guida di base possono essere utilizzate per valutare la forza o la debolezza del mercato, nonché per verificare se il volume sta confermando un movimento di prezzo o segnalando che potrebbe essere a portata di mano un’inversione. Gli indicatori basati sul volume vengono talvolta utilizzati per aiutare nel processo decisionale. In breve, sebbene il volume non sia uno strumento preciso, a volte i segnali di ingresso e di uscita possono essere identificati osservando l’azione dei prezzi, il volume e un indicatore di volume.