Vantaggi e svantaggi della capitalizzazione degli interessi ai fini fiscali
I vantaggi e gli svantaggi della capitalizzazione degli interessi ai fini fiscali risiedono nella capacità di una società di gestire o manipolare sia il periodo in cui l’interesse capitalizzato è rilevato come costo a conto economico, sia il modo in cui l’interesse capitalizzato è riconosciuto a conto economico dichiarazione.
Punti chiave
- L’interesse capitalizzato è associato al costo del prestito per acquisire o costruire un’attività a lungo termine.
- A differenza delle tipiche spese per interessi, gli interessi capitalizzati non vengono spesi immediatamente sul conto economico di una società.
- Ai fini fiscali, non è possibile detrarre l’intera spesa per interessi nel periodo corrente, ma è possibile ammortizzarla nel tempo.
Che cos’è l’interesse capitalizzato?
Gli interessi capitalizzati si riferiscono al costo dei fondi utilizzati per finanziare la costruzione di un bene a lungo termine che un’azienda costruisce. Questo trattamento degli interessi è un requisito ai sensi della contabilità per competenza e aumenta l’ammontare delle immobilizzazioni nel bilancio di una società.
Quando una società capitalizza interessi, il costo dell’interesse viene aggiunto al valore contabile dell’attività a lungo termine e viene rilevato come costo di ammortamento periodico a conto economico piuttosto che come costo per interessi.
Vantaggi fiscali della capitalizzazione degli interessi
Le spese di ammortamento sono un costo al lordo delle imposte che riduce il profitto di un’azienda senza ridurre il flusso di cassa.
Quando un’azienda capitalizza il proprio interesse e aggiunge il costo al proprio asset a lungo termine, rimanda effettivamente le spese per interessi a un periodo contabile successivo. Quando si tratta di tasse, la società può riconoscere gli interessi passivi sotto forma di ammortamenti in un periodo successivo quando la sua fattura fiscale è più alta. Ciò riduce l’ammontare delle tasse dovute alla società.
Svantaggi fiscali della capitalizzazione degli interessi
Quando una società è tenuta a capitalizzare i propri interessi sul prestito utilizzato per costruire un bene a lungo termine, non può ridurre la sua fattura fiscale nel periodo corrente perché gli interessi passivi sono differiti a un periodo successivo. Non è in grado di realizzare le agevolazioni fiscali nel periodo per il quale è stato contratto il finanziamento.
Esempio di interesse capitalizzato
Considera un’azienda che costruisce un piccolo impianto di produzione del valore di 5 milioni di dollari con una vita utile di 20 anni. Prende in prestito l’importo per finanziare questo progetto ad un tasso di interesse del 10%. Il completamento del progetto richiederà un anno per riportare l’edificio alla destinazione d’uso prevista e all’azienda è consentito capitalizzare la spesa per interessi annuali su questo progetto, che ammonta a $ 500.000.
La società capitalizza gli interessi registrando una voce di addebito di $ 500.000 su un conto immobilizzazioni e una voce di credito compensativa in contanti. Alla fine della costruzione, l’impianto di produzione dell’azienda ha un valore contabile di 5,5 milioni di dollari, di cui 5 milioni di dollari in costi di costruzione e 500.000 dollari di interessi capitalizzati.
L’anno successivo, quando viene utilizzato l’impianto di produzione, la società contabilizza una spesa di ammortamento lineare di $ 275.000 ($ 5,5 milioni del valore contabile della struttura diviso per 20 anni di vita utile) di cui $ 25.000, ($ 500.000 di interessi capitalizzati diviso per 20 anni), è attribuibile agli interessi capitalizzati.