Modulo SEC U-5S
Cos’è il modulo SEC U-5S?
Il modulo SEC U-5S era un deposito presso la Securities and Exchange Commission (SEC) che doveva essere presentato ogni anno da ogni holding di pubblica utilità registrata. Il modulo doveva contenere informazioni sulla holding madre, tutte le controllate statutarie, numero di azioni ordinarie possedute, percentuale di potere di voto e valore contabile delle azioni, nonché sintesi di acquisizioni, vendite, funzionari, amministratori, contributi, contratti e rendiconti finanziari.
La SEC ha utilizzato queste informazioni per monitorare le partecipazioni, le finanze e le operazioni del sistema di pubblica utilità registrato.
Comprensione del modulo SEC U-5S
Il modulo U-5S, noto anche come “rapporto annuale”, era richiesto ai sensi della Sezione Cinque, Regola Uno del Public Utility Holding Company Act del 1935. La legge del 1935 regolava le holding delle società di servizi elettrici e di gas naturale. Il modulo U-5S richiedeva informazioni specifiche sulle holding di pubblica utilità, comprese informazioni dettagliate sulle società di sistema e sugli investimenti, nonché sulle acquisizioni. Il modulo U-5S era obbligatorio in aggiunta alla segnalazione standard di 10-Q e 10-K per le società registrate alla SEC.
La legge del 1935 è stata abrogata l’8 agosto 2005, con l’approvazione dell’Energy Policy Act del 2005. La legge del 2005 si è concentrata principalmente su nuovi incentivi fiscali e prestiti per il settore dei servizi pubblici. Non includeva disposizioni per ulteriori dichiarazioni di U-5S nel settore dei servizi di pubblica utilità. In quanto tale, l’atto del 2005 ha reso obsoleto il modulo U-5S.
La funzione del modulo FINRA U-5
Il modulo U-5 dell’Autorità di regolamentazione del settore finanziario (FINRA) è l’Avviso di risoluzione uniforme per la registrazione del settore dei valori mobiliari. I broker-dealer, i consulenti per gli investimenti e gli emittenti di titoli utilizzano il modulo U-5 per segnalare la cessazione e la separazione definitiva di un individuo nelle giurisdizioni appropriate o con una precedente organizzazione di autoregolamentazione (SRO).
Un ex datore di lavoro deve presentare il modulo U-5 alla FINRA ogni volta che un rappresentante registrato lascia un’impresa promotrice per qualsiasi motivo. Il modulo deve essere presentato entro 30 giorni dalla separazione. I filer devono rispondere a tutte le domande e inviare tutte le informazioni richieste, se non diversamente indicato nelle istruzioni specifiche per ogni elemento del modulo U-5. Il modulo viene solitamente archiviato tramite il Web CRD di FINRA.
Esistono tre tipi di modulo U-5 che possono essere archiviati. La data del deposito U-5 può essere importante perché inizia il periodo di due anni per il mantenimento della registrazione che un rappresentante ha a disposizione se non inizia immediatamente a lavorare con un’altra azienda. Una volta archiviati, i dettagli inviati con il modulo U-5 possono essere soggetti a controlli in background e visualizzazione da parte di FINRA, SEC e altre parti interessate.
3 tipi di presentazione del modulo U-5
- Completo : se una persona viene licenziata, il datore di lavoro deve compilare il modulo U-5 per una risoluzione completa. Il datore di lavoro deve compilare la Sezione Tre, scegliere Sì in caso di risoluzione totale e fornire il motivo della risoluzione.
- Parziale : una risoluzione parziale pone fine al rapporto del rappresentante registrato con SRO selezionati o in giurisdizioni selezionate. Il datore di lavoro deve completare la sezione cinque del modulo U-5, che include la sezione 5A: risoluzione parziale SRO e la sezione 5B: risoluzione parziale giurisdizione.
- Emendamento : è possibile presentare un modulo di modifica U-5 per aggiornare un modulo originariamente depositato. Le sezioni che possono essere modificate includono la divulgazione, la data di cessazione, il motivo della cessazione e le informazioni sulla residenza.
Sezioni del modulo U-5
- Informazione Generale
- Indirizzo di residenza attuale
- Risoluzione completa
- Data terminata
- Risoluzione parziale
- Cessazione dell’azienda affiliata
- Domande sulla divulgazione
- Firma
- Pagine di segnalazione della divulgazione