Analista quantitativo: descrizione del lavoro e stipendio medio

Un analista quantitativo è un professionista che utilizza metodi quantitativi per aiutare le aziende a prendere decisioni commerciali e finanziarie. Banche di investimento, asset manager, hedge fund, società di private equity e compagnie di assicurazione impiegano tutti analisti quantitativi, o “quanti”, per aiutarli a identificare opportunità di investimento redditizie e gestire il rischio.

Nel mondo del trading, gli analisti quantitativi sono particolarmente richiesti. Il 21 ° secolo ha visto un’esplosione nella popolarità del commercio elettronico basato su algoritmi numerici. Piuttosto che commercianti vivi che percorrono freneticamente il pavimento della Borsa di New York (NYSE) chiamando ordini di acquisto e vendita, il software per computer si infiltra in varie borse, acquistando e vendendo azioni quando i prezzi raggiungono i livelli predeterminati dall’algoritmo sono redditizi.

Anche se l’algoritmo del computer fa il lavoro sporco, sono gli analisti quantitativi che sono i cervelli dietro questi algoritmi. I migliori del settore fanno guadagnare ai loro datori di lavoro milioni di dollari su base mensile semplicemente programmando algoritmi che sono abbastanza veloci ed efficienti da individuare i migliori scambi prima della concorrenza.

Punti chiave

• Un analista quantitativo è un professionista che utilizza metodi quantitativi per aiutare le aziende a prendere decisioni commerciali e finanziarie.
• Nel mondo del trading, gli analisti quantitativi sono particolarmente richiesti.
• La gestione del rischio è un campo di analisi quantitativa che è cresciuta in domanda e importanza percepita dalla crisi finanziaria del 2008.

Sul versante delle vendite, gli analisti quantitativi aiutano le banche a valutare i propri titoli. Dal lato dell’acquisto, identificano opportunità di investimento redditizie e misurano il rischio contro la ricompensa. Al di fuori del mondo bancario, un analista quantitativo potrebbe lavorare per una compagnia di assicurazioni aiutando a sviluppare modelli di prezzo e strategie di valutazione del rischio.

Alcuni analisti quantitativi, invece di elaborare dati reali per prendere decisioni di investimento o di gestione del rischio, lavorano sul back-end sviluppando software per computer per valutare i dati finanziari. Questi professionisti hanno quasi invariabilmente un background avanzato di programmazione di computer oltre a matematica e statistica.

Analisti quantitativi di front office

Gli analisti quantitativi del front office lavorano per le società che vendono e negoziano titoli finanziari. Il ruolo dell’analista quantitativo presso queste società è identificare operazioni redditizie, sviluppare strategie di prezzo e gestire il rischio in modo efficiente.

Nei giorni precedenti al decollo del trading elettronico, gli analisti quantitativi lavoravano in genere separatamente dai desk trader; gli analisti hanno sviluppato le strategie e i trader le hanno eseguite. Con così tanto trading fatto tramite algoritmi informatici, i due ruoli si sono ampiamente amalgamati. I desk trader fanno affidamento sul software di navigazione per computer per eseguire operazioni; ottenere il massimo da questo software richiede un livello di abilità intrinseca nell’analisi quantitativa.

Nell’ambiente di trading moderno, lo sviluppo di modelli di trading efficaci tramite l’analisi quantitativa richiede un’attenzione quasi miope sulla velocità. Il nome del gioco è eseguire un commercio redditizio prima della concorrenza. Considera un algoritmo programmato per eseguire un ordine di acquisto quando un’azione scende a un certo prezzo per azione.

Nel trading elettronico esiste sempre un ritardo tra il momento in cui viene immesso un ordine e il momento in cui viene eseguito. Frazioni di secondo fattore poiché esiste una buona probabilità che il calo dei prezzi abbia anche attivato algoritmi concorrenti per effettuare ordini di acquisto. Quelli che eseguono i loro ordini di acquisto per primi ottengono il prezzo migliore; poiché l’attività di acquisto fa salire i prezzi, restare indietro rispetto a una linea di concorrenti significa accettare un prezzo peggiore nel momento in cui l’operazione viene eseguita e perdere una misura del profitto.

In definitiva, gli analisti quantitativi del front office svolgono molti ruoli nella cultura finanziaria. Come sempre, il loro obiettivo principale è sviluppare modelli di investimento redditizi che funzionino nel modo più efficiente possibile. Oltre a lavorare con numeri grezzi, un moderno analista quantitativo di front office deve avere una profonda familiarità con il processo di negoziazione stesso. Inoltre, le competenze informatiche ad alta tecnologia stanno diventando sempre più richieste per questo ruolo di giorno in giorno.

Gestione del rischio

La gestione del rischio è un campo di analisi quantitativa che è cresciuta in domanda e importanza percepita dalla crisi finanziaria del 2008. Per molti anni le banche hanno assunto rischi sproporzionati rispetto ai rendimenti attesi, il risultato culminato in uno dei periodi più spaventosi il mercato ha visto dal 1929.

Sulla scia della crisi, le istituzioni finanziarie si sono impegnate a mettere a punto le loro pratiche di gestione del rischio in modo da poter continuare a perseguire grandi profitti senza esporsi alle perdite subite nel 2008.

Gli analisti della gestione del rischio sviluppano modelli quantitativi per tenere sotto controllo il rischio per i loro datori di lavoro. Gli stress test condotti sulle banche per determinare la loro capacità di resistere a crisi finanziarie di proporzioni variabili sono spesso sviluppati e condotti da analisti quantitativi specializzati nella gestione del rischio.

$ 106.751

Lo stipendio medio annuo per un analista quantitativo nel 2020.

Convalida del modello

Il ruolo di questo analista è quello di testare nuovi e vecchi modelli quantitativi sviluppati da analisti che lavorano a vario titolo e determinarne la validità. Questo è una sorta di ruolo tuttofare poiché la convalida del modello richiede una conoscenza pratica di molti aspetti dell’analisi quantitativa ma non richiede esperienza con nessuno. L’analisi quantitativa è come molte industrie in quanto l’esperienza specializzata tende ad essere ricompensata con una retribuzione più elevata. Pertanto, gli analisti che lavorano nella convalida dei modelli spesso riportano salari inferiori rispetto ai loro colleghi del front office.

Competenze

Un analista quantitativo, prima di tutto, deve essere un esperto di numeri. Questa non è una carriera per coloro che lottano con la matematica. Anche abilità quantitative leggermente superiori alla media sono probabilmente insufficienti per brillare davvero in questa professione; l’analisi quantitativa è una carriera per i maghi della matematica.

Le competenze informatiche avanzate stanno diventando sempre più importanti ogni anno per gli analisti quantitativi. Questa è una funzione del rapido cambiamento nel mondo del trading verso il trading elettronico e ad alta frequenza basato su algoritmi.

Questi algoritmi sono programmati nel software del computer, che inserisce ed esegue le operazioni. Analisti quantitativi in ​​grado di sviluppare algoritmi che individuano le migliori operazioni e raggiungerle prima che la concorrenza non manchi mai di opportunità di carriera remunerative nell’attuale settore del trading.

Sebbene gli analisti quantitativi lavorino in molti settori, sono concentrati in modo sproporzionato nei grandi centri bancari e di investimento. Come tutti i lavori in questo ambito, l’analisi quantitativa tende a richiedere molte ore e raramente offre il miglior equilibrio tra lavoro e vita privata. Affrontare questa carriera richiede un’etica del lavoro imperturbabile e un impegno ferreo a dedicare il tempo necessario per avere successo.

Stipendio medio

A partire dal 2020, lo stipendio medio annuo per un analista quantitativo è di 106.751 $. L’intervallo medio, ovvero dal 25 ° al 75 ° percentile, va da circa $ 76.000 a $ 156.000.1 Il punto in cui un nuovo analista rientra in questo intervallo dipende dalla posizione geografica, dal datore di lavoro, dalle competenze e dall’esperienza. Il potenziale di rialzo per questa carriera è enorme per quanto riguarda il reddito. I migliori analisti quantitativi di Wall Street guadagnano diverse centinaia di migliaia di dollari all’anno.

Le prospettive di lavoro per gli analisti quantitativi sono solide. Il Bureau of Labor Statistics (BLS) degli Stati Uniti raggruppa l’analisi quantitativa sotto l’ombrello più ampio dell’analisi finanziaria, un campo che prevede di crescere di almeno il 6% tra il 2018 e il 2028.