Qual è lo Sharpe ratio di due strategie non correlate, ciascuna con Sharpe ratio uguale a 1?
Come interpretare Sharpe ratio?
Le soglie generali considerate in letteratura per quanto riguardano lo Sharpe Ratio sono:
- SR maggiore di 1 indica un buon investimento.
- SR maggiore di 2 indica un ottimo investimento.
- Un investimento è ritenuto eccellente per SR maggiore di 3.
- SR minore di 1 indica un portafoglio con margini di miglioramento.
Qual è un buon indice di Sharpe?
Se l‘indice di Sharpe è negativo, indica un rendimento al di sotto del risk free. Tutti gli Sharpe sotto l‘1 indica che la performance dell’attivo è inferiore al rischio che si sta assumendo investendo nello stesso attivo. Da quest’analisi si capisce perchè è importante avere sempre in considerazione questo indicatore.
Quale indice di rischio si trova al denominatore della formula dell Indice di Sharpe?
A denominatore la volatilità o deviazione standard (variazione del prezzo di uno strumento finanziario rispetto alla media) che misura il rischio del fondo.
Cosa è SRRI?
I fondi di investimento si suddividono in classi di rischio, calcolato in base all’indicatore sintetico di rischio e rendimento detto SRRI.
Cosa misura l information ratio?
L‘Information Ratio è un indicatore calcolato come rapporto tra l‘extra-rendimento del portafoglio rispetto all’indice di riferimento e la Tracking Error Volatility (volatilità dei rendimenti differenziali del portafoglio rispetto ad un indice di riferimento o benchmark).
Quale indice prende in considerazione il coefficiente beta?
Il coefficiente Beta è il rapporto tra la covarianza del rendimento di un’attività i-esima riguardo il rendimento di mercato, e la varianza del rendimento di mercato.
Cosa indica la deviazione standard del rendimento di un mercato?
Essa indica quindi, il grado di dispersione dei rendimenti intorno alla loro media e rappresenta l’incertezzaassociata alla possibilità di ottenere un ritorno dall’investimento pari alla media stessa. Più è piccola la deviazione standard, maggiore è la probabilità di ottenere un rendimento vicino a quello medio.
Che cosa è il rendimento MWRR?
Il money weighted rate return (MWRR) è il tasso di rendimento di un portafoglio ponderato per il capitale effettivamente investito. Tale misura serve all’investitore per valutare il rendimento effettivo del proprio investimento.
Cosa prevede l asset allocation tattica di tipo puro?
L’approccio dell’asset allocation tattica prevede la scelta degli investimenti in base a un orizzonte temporale di breve termine, per migliorare la gestione del capitale tenendo conto delle dinamiche dei mercati e dei fattori macroeconomici in ogni momento specifico.
Cosa sono gli Eltif?
Acronimo di European Long-Term Investment Funds (fondi di investimento europei a lungo termine), gli ELTIF sono fondi di natura chiusa che realizzano investimenti in strumenti finanziari di piccole e medie imprese europee non quotate, in imprese quotate con bassa capitalizzazione di mercato ma anche, più in generale, …
Quali sono i PRIIPs?
Il termine PRIIPs, acronimo di Packaged Retail Investment and Insurance-based Investments Products, indica i prodotti di investimento e assicurativi pre-assemblati destinati agli investitori al dettaglio.
Quante sono le classi di rischio nel Kid?
L’indicatore SRI è suddiviso in 7 classi ed effettua le sue analisi in base al rischio di mercato e al rischio di credito del prodotto, in modo da offrire al cliente una visione chiara. Il KID dovrà inoltre proporre una valutazione di tre tipologie di performance: favorevole, moderata e sfavorevole.
Come deve essere strutturato il Kid?
Quanto al KID, si tratta come detto di un documento di natura precontrattuale che deve essere redatto in forma concisa (al massimo tre facciate di formato A4) e il cui contenuto deve essere accurato e presentato in modo imparziale, trasparente e non fuorviante.
Quali sono le sezioni presenti nel Kid?
Il KIID comunica principalmente le finalità, i rischi e i costi di un investimento e si compone di 5 sezioni: “Obiettivi e politica di investimento”, “Profilo di rischio e di rendimento”, “Spese”, “Risultati ottenuti nel passato” e “Informazioni pratiche”.
Cosa contiene un Kid?
Il KID deve “contenere le informazioni-chiave destinate a guidare gli investitori nell’assunzione di decisioni d’investimento consapevoli”. Deve essere un documento breve, al massimo di tre facciate di formato A4 quando stampate, e chiaro, sintetico ma comprensibile.
Cosa è compreso nel Kid?
Il KID (Key Information Document) è il documento contenente le informazioni chiave, che deve essere messo a disposizione per tutti i prodotti d’investimento al dettaglio e assicurativi preassemblati PRIIP (Packaged Retail and Insurance-Based Investment Products).
Cosa disciplina il Kid?
La finalità del KID è quella di informare l’investitore sullo strumento finanziario che sta per comprare infatti, permette di comprendere non solo il prodotto d’investimento, ma anche i suoi relativi rischi, costi, perdite potenziali e guadagni.
Quante sezioni ha il Kid?
Quanto al contenuto, il KID è diviso in 8 sezioni[3]: la prima deve contenere all’inizio del documento il nome del PRIIP, l’identità e i dati di contatto dell’ideatore del PRIIP, informazioni sull’autorità competente dell’ideatore di PRIIP e la data del documento.
Che differenza c’è tra Kid e KIID?
In primo luogo i KID, Key Information Document, sono una documentazione resasi necessaria per i PRIIPs, ossia per i prodotti assicurativi e di investimento pre-assemblati. I KIID invece, acronimo per Key Investor Information Document, sono un documento necessario per ogni OICR armonizzato (Fondo/Comparto) gestito.