Penny Stock, opzioni e negoziazione a margine
Nella migliore delle ipotesi, investire in penny stock può essere un’impresa entusiasmante e redditizia. Nella maggior parte dei casi, una buona strategia consiste nel massimizzare la leva finanziaria del capitale investito acquistando quante più azioni possibile. Una mossa di pochi centesimi quando moltiplicata per una grande posizione può eguagliare un guadagno sostanziale in un periodo di tempo relativamente breve.
Man mano che gli investitori diventano più sofisticati, si rivolgono a prodotti come le opzioni come metodo per aumentare la quantità di leva finanziaria in una posizione. Dato il richiamo di penny stock e opzioni, è naturale per un investitore provare a combinare i due. Sfortunatamente, nel caso di penny stock, non è possibile negoziare le opzioni associate.
Punti chiave
- I penny stock sono azioni a basso prezzo di società che spesso presentano un maggior grado di rischio e volatilità.
- Poiché hanno prezzi delle azioni bassi, investitori e trader possono acquisire una posizione considerevole, soprattutto se utilizzano la leva finanziaria o contratti di opzione.
- Tuttavia, la leva finanziaria può aumentare il rischio e la volatilità associati ai penny stock, quindi attenzione!
Opzioni su ETF Small Cap
Anche se potrebbe non essere possibile negoziare opzioni in penny stock specifici, è comunque possibile utilizzare le opzioni per sfruttare il potenziale dell’universo small cap o micro-cap. Un prodotto popolare per il trading di azioni a bassa capitalizzazione è iShares Russell 2000 ETF ( IWM ). Per coloro che non hanno familiarità con questo prodotto, IWM cerca di replicare i risultati di investimento di un indice composto da azioni statunitensi a bassa capitalizzazione.
Diamo un’occhiata a un esempio storico: nei dodici mesi terminati il 23 settembre 2014, IWM ha guadagnato il 17,62%. Sebbene non sia possibile scambiare opzioni in molti dei componenti, è possibile negoziare opzioni sullo stesso ETF. I piccoli movimenti nell’ETF sottostante si traducono generalmente in movimenti significativi nelle opzioni. Uno dei maggiori vantaggi del trading di opzioni in ETF a piccola capitalizzazione piuttosto che nelle azioni stesse è che rimuove gran parte del rischio specifico della società.
Conti a margine
Un altro metodo per aumentare la leva finanziaria sui penny stock è creare un conto a margine. Questo tipo di conto di investimento offre agli investitori l’accesso a capitale aggiuntivo basato sulla leva del capitale e dei titoli esistenti all’interno del conto. Essenzialmente questo equivale a prendere in prestito denaro dal proprio broker, utilizzare contanti e titoli esistenti come garanzia e quindi pagare gli interessi sul denaro preso in prestito per il diritto di utilizzare il capitale per l’acquisto e la vendita di azioni.
Sebbene il trading a margine fornisca agli investitori una leva aggiuntiva, può essere estremamente rischioso. L’utilizzo di denaro che non si dispone allo scopo di acquistare qualsiasi tipo di azione è disapprovato da molti e, se non utilizzato correttamente, può portare alla rovina finanziaria. Una buona regola è procedere con cautela ogni volta che si utilizza il margine o la leva finanziaria di qualsiasi tipo per acquistare attività finanziarie.
La linea di fondo
L’acquisto di penny stock in contanti può essere una manovra rischiosa. Detto questo, ci sono alcuni trader che vorrebbero aumentare ancora di più la loro leva finanziaria sui penny stock utilizzando prodotti come le opzioni. Sfortunatamente, nella maggior parte dei casi, le opzioni non sono disponibili per il trading di penny stock. Tuttavia, alcuni trader tolleranti al rischio possono ricorrere a opzioni su fondi negoziati in borsa come soluzione alternativa. Alcuni trader possono persino utilizzare i vantaggi dei loro conti a margine quando fanno trading di penny stock, ma questa dovrebbe essere considerata l’ultima risorsa e utilizzata con estrema cautela.