Indicatori di mercato
Cosa sono gli indicatori di mercato?
Gli indicatori di mercato sono di natura quantitativa e cercano di interpretare i dati di un indice azionario o finanziario nel tentativo di prevedere i movimenti del mercato. Gli indicatori di mercato sono un sottoinsieme di indicatori tecnici e sono generalmente costituiti da formule e rapporti. Aiutano le decisioni di investimento / trading degli investitori.
Punti chiave
- Gli indicatori di mercato sono di natura quantitativa e cercano di interpretare i dati di un indice azionario o finanziario nel tentativo di prevedere i movimenti del mercato.
- Gli indicatori di mercato sono un sottoinsieme di indicatori tecnici e sono generalmente costituiti da formule e rapporti.
- Gli indicatori di mercato più diffusi includono l’ampiezza del mercato, il sentimento del mercato, il declino anticipato e le medie mobili.
Comprensione degli indicatori di mercato
Gli indicatori di mercato sono simili agli indicatori tecnici in quanto entrambi applicano una formula statistica a una serie di punti di dati per trarre una conclusione. La differenza è che titoli anziché un solo titolo. Spesso, gli indicatori di mercato vengono tracciati su un grafico separato piuttosto che apparire sopra o sotto un grafico del prezzo dell’indice.
La maggior parte degli indicatori del mercato azionario vengono creati analizzando il numero di società che hanno raggiunto nuovi massimi rispetto al numero che ha creato nuovi minimi, noto come ampiezza del mercato, poiché mostra dove è diretto il trend generale.
I due tipi più comuni di indicatori di mercato sono:
- Gli indicatori di ampiezza del mercato confrontano il numero di azioni che si muovono nella stessa direzione di una tendenza più ampia. Ad esempio, la linea Advance-Decline esamina il numero di azioni in aumento rispetto al numero di azioni in calo.
- Gli indicatori del sentimento di mercato confrontano prezzo e volume per determinare se gli investitori sono rialzisti o ribassisti sul mercato generale. Ad esempio, il Put Call Ratio considera il numero di opzioni put rispetto alle opzioni call durante un determinato periodo.
Ecco un esempio dell’indice NASDAQ Advance-Decline Issues:
Indicatori di mercato popolari
Esistono centinaia di diversi indicatori di mercato che coprono vari indici negli Stati Uniti e in tutto il mondo, inclusi NYSE, NASDAQ, AMEX, TSX, TSX-V e varie borse di opzioni.
Alcuni degli indicatori di mercato più popolari includono:
- Problemi di anticipo / declino – Il rapporto tra l’avanzamento e il declino dei titoli in un dato momento. Poiché gli indici sono ponderati in base alla capitalizzazione di mercato, ciò è utile per determinare il vero sentiment piuttosto che limitarsi a guardare la performance delle società più grandi in un dato indice. Esempi: $ NYAD e $ NAAD.
- Nuovi massimi-Nuovi minimi: il rapporto tra nuovi massimi e nuovi minimi in un dato momento. Quando ci sono molti nuovi massimi, è un segno che il mercato potrebbe diventare schiumoso, mentre molti nuovi minimi suggeriscono che un mercato potrebbe toccare il fondo.
- Oscillatore McClellan – Questo oscillatore utilizza una media mobile di alti e bassi per aiutare a smussare l’ampiezza del mercato e renderlo più facile da interpretare piuttosto che guardare grafici mossi che mostrano i numeri grezzi. Va da +150 a -150.
- Medie mobili – Molti indicatori di mercato esaminano la percentuale di azioni al di sopra o al di sotto delle medie mobili chiave, come le medie mobili a 50 e 200 giorni. Esempi: $ NYA50, $ NYA200, $ NAA50 e $ NAA200.