Life Estate

Cos’è un patrimonio di vita?

Un patrimonio di vita è una proprietà che un individuo possiede solo per la durata della sua vita. Viene anche definito inquilino a vita e inquilino a vita. Una proprietà immobiliare è restrittiva in quanto impedisce al beneficiario di vendere la proprietà che produce il reddito prima della morte del beneficiario. Ma l’eredità non può continuare oltre la vita del beneficiario.

Capire la proprietà della vita

Una tenuta di vita è il veicolo mediante il quale il proprietario dell’immobile, o il concedente, trasferisce la proprietà legale a un’altra persona o al conduttore di vita. In molti casi, il concedente e l’inquilino a vita sono le stesse persone, ma non sempre. Tipicamente, l’atto stabilirà che l’occupante della proprietà è autorizzato a usarlo per tutta la durata della sua vita. Quasi tutti gli atti che creano una tenuta di vita nomineranno anche un rimanente, la persona o le persone che ottengono la proprietà quando l’inquilino in vita muore.

Punti chiave

• Una persona possiede una proprietà in una tenuta di vita solo per tutta la vita.
• I beneficiari non possono vendere proprietà in una tenuta di vita prima della morte del beneficiario.
• Un vantaggio di una proprietà immobiliare è che la proprietà può passare quando l’inquilino della vita muore senza far parte del patrimonio dell’inquilino.

Dettagli della proprietà di vita

Uno dei principali vantaggi di un atto di proprietà immobiliare è che può essere utilizzato per trasferire la proprietà alla morte del conduttore di vita senza che faccia parte del patrimonio dell’inquilino di vita. Di conseguenza, la proprietà non deve essere sottoposta a verifica. Qualsiasi interesse che l’affittuario a vita aveva nella proprietà terminò con la morte e non divenne parte del patrimonio dell’affittuario a vita.

Un fattore complicante per gli atti di proprietà immobiliare, specialmente nei rapporti immobiliari, è che tutte le parti devono essere consapevoli del fatto che sia l’inquilino a vita che il rimanente hanno interessi di proprietà, nonostante ciascuno abbia un diverso diritto di possesso. L’inquilino a vita è il proprietario della proprietà fino alla morte. Tuttavia, il rimanente ha anche un interesse di proprietà nella proprietà mentre l’inquilino a vita è vivo. L’inquilino a vita è legalmente responsabile della manutenzione della proprietà.

Creazione di proprietà di vita

Le persone che credono che il loro beneficiario potrebbe beneficiare di più dal reddito della proprietà rispetto a un’eredità forfettaria spesso creano proprietà di vita. Molte volte, tali proprietà vengono investite in vari strumenti che producono reddito, come obbligazioni, CD, contratti di locazione di petrolio e gas, REIT e altri investimenti simili.

Tuttavia, se l’inquilino a vita desidera vendere o ipotecare la proprietà prima della morte, il rimanente dovrebbe acconsentire a concordare e firmare. Come parte della transazione, il rimanente potrebbe richiedere una parte dei proventi sulla base di una scala predeterminata che riflette l’età dell’inquilino a vita e i tassi di interesse correnti. In genere, più anziano è l’inquilino a vita, maggiore è la quota che il rimanente può aspettarsi di ricevere.

Notevole, inoltre, è che qualsiasi problema legale in cui incorre un remainderman può interessare anche l’inquilino a vita. Ad esempio, se un figlio viene citato in giudizio o è tenuto a pagare le tasse, potrebbe essere presentato un privilegio contro la casa dei genitori se tra i due è stato stabilito un patrimonio di vita.