Conosci il tuo cliente (KYC)

Cos’è Know Your Client (KYC)?

Conosci il tuo cliente o Conosci il tuo cliente è uno standard nel settore degli investimenti che garantisce ai consulenti per gli investimenti informazioni dettagliate sulla tolleranza al rischio, la conoscenza degli investimenti e la posizione finanziaria dei loro clienti. KYC protegge sia i clienti che i consulenti di investimento. I clienti sono protetti facendo sapere al loro consulente per gli investimenti quali investimenti si adattano meglio alle loro situazioni personali. I consulenti per gli investimenti sono protetti sapendo cosa possono e non possono includere nel portafoglio dei loro clienti. La conformità KYC in genere implica requisiti e politiche come la gestione del rischio, le politiche di accettazione dei clienti e il monitoraggio delle transazioni.

Punti chiave

• Know Your Customer (KYC) è un insieme di standard utilizzati nel settore degli investimenti e dei servizi finanziari per verificare i clienti, i loro profili di rischio e il profilo finanziario.
• Nel settore degli investimenti, KYC stabilisce che ogni broker-dealer dovrebbe fare uno sforzo ragionevole per quanto riguarda i conti dei clienti.
• Il Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) ha stabilito i requisiti minimi KYC, inclusa la verifica dei titolari effettivi e la definizione di standard per trattare con terze parti.
• La SEC richiede che un nuovo cliente fornisca informazioni finanziarie dettagliate prima di aprire un conto.
• Il mercato delle criptovalute non è tenuto a utilizzare gli standard KYC, sebbene alcuni lo abbiano fatto.

Capire Conosci il tuo cliente (KYC)

La regola Know Your Client (KYC) è un requisito etico per coloro che operano nel settore dei titoli e che hanno a che fare con i clienti durante l’apertura e il mantenimento dei conti. Ci sono due regole che sono state implementate nel luglio 2012 che trattano insieme questo argomento: la regola 2090 (Know Your Customer) dell’Autorità di regolamentazione dell’industria finanziaria (FINRA) e la regola 2111 (idoneità) della FINRA. Queste regole sono in atto per proteggere sia il broker-dealer che il cliente e in modo che i broker e le aziende trattino equamente con i clienti.

La regola Know Your Customer 2090 afferma essenzialmente che ogni broker-dealer dovrebbe fare uno sforzo ragionevole quando apre e mantiene i conti dei clienti. È un requisito conoscere e tenere traccia dei fatti essenziali di ciascun cliente, nonché identificare ogni persona che ha l’autorità di agire per conto del cliente.

La regola KYC è importante all’inizio di una relazione cliente-intermediario per stabilire i fatti essenziali di ciascun cliente prima che vengano formulate raccomandazioni. I fatti essenziali sono quelli richiesti per fornire un servizio efficace all’account del cliente e per essere a conoscenza di eventuali istruzioni speciali di gestione dell’account. Inoltre, il broker-dealer deve avere familiarità con ogni persona che ha l’autorità di agire per conto del cliente e deve rispettare tutte le leggi, i regolamenti e le regole del settore dei valori mobiliari.

Regola di idoneità

Come si trova nelle Regole di correttezza della FINRA, la Regola 2111 va in tandem con la regola KYC e copre l’argomento della formulazione di raccomandazioni. La regola di idoneità 2111 rileva che un broker-dealer deve avere motivi ragionevoli quando fa una raccomandazione adatta a un cliente in base alla situazione finanziaria e alle esigenze del cliente. Questa responsabilità significa che il broker-dealer ha effettuato una revisione completa dei fatti attuali e del profilo del cliente, inclusi gli altri titoli del cliente prima di effettuare qualsiasi acquisto, vendita o scambio di un titolo.

Requisiti per la conformità KYC

Il Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) degli Stati Uniti ha stabilito i requisiti di base per KYC insieme ai requisiti di base per il programma di due diligence. Per prevenire il riciclaggio di denaro, le istituzioni finanziarie sono tenute a condurre valutazioni più approfondite dei profili di rischio dei loro clienti.

FinCEN richiede che gli istituti finanziari verifichino le identità dei propri clienti e dei rispettivi titolari effettivi (ovvero titolari con almeno il 25% di proprietà). Per le entità con un elevato rischio di antiriciclaggio e finanziamento del terrorismo (AML), è richiesto un controllo aggiuntivo e la soglia per la proprietà è abbassata.

FinCEN richiede agli istituti finanziari di comprendere il tipo e lo scopo della relazione con il cliente durante lo sviluppo del profilo di rischio del cliente. Questo profilo di rischio viene creato quando viene stabilita la relazione con il cliente e viene utilizzato come base per rilevare attività sospette.

Quando si utilizzano terze parti per raccogliere e verificare i profili dei clienti, le istituzioni finanziarie devono verificare che la terza parte utilizzi specifici controlli dei rischi e abbia una struttura di governance appropriata. Per mantenere la conformità, devono garantire ogni anno i certificati AML e del programma di identificazione del cliente (CIP) da una terza parte.

Infine, le istituzioni finanziarie devono anche mantenere informazioni aggiornate e accurate sui clienti e continuare a monitorare i loro conti per attività sospette e illegali. Quando vengono rilevati, sono tenuti a segnalare tempestivamente i risultati.

Creazione di un profilo cliente

I consulenti per gli investimenti e le aziende sono responsabili della conoscenza della situazione finanziaria di ogni cliente esplorando e rilevando l’età del cliente, altri investimenti, status fiscale, esigenze finanziarie, esperienza di investimento, orizzonte temporale di investimento, esigenze di liquidità e tolleranza al rischio. La SEC richiede che un nuovo cliente fornisca informazioni finanziarie dettagliate che includono nome, data di nascita, indirizzo, stato lavorativo, reddito annuale, patrimonio netto, obiettivi di investimento e numeri di identificazione prima di aprire un conto.

KYC e criptovaluta

La criptovaluta è ampiamente elogiata per essere decentralizzata e un mezzo di scambio che promuove la riservatezza; tuttavia, questi vantaggi presentano anche sfide nella prevenzione del riciclaggio di denaro. I criminali vedono la criptovaluta come un mezzo per promuovere le loro attività illegali e come un veicolo per riciclare denaro; Di conseguenza, gli organi di governo stanno cercando modi per imporre KYC sui mercati delle criptovalute, richiedendo alle piattaforme di criptovaluta di verificare i propri clienti in modo molto simile alle istituzioni finanziarie. Sebbene non sia ancora richiesto, molte piattaforme hanno implementato le pratiche KYC.

Gli scambi sono classificati come crypto-to-crypto o fiat-to-crypto. Poiché gli scambi crittografici non trattano la valuta tradizionale, non hanno le stesse pressioni per utilizzare gli standard KYC degli scambi che trattano valute legali.

Gli scambi da fiat a criptovaluta facilitano le transazioni che coinvolgono valute legali e criptovalute. Poiché la valuta fiat è la valuta ufficiale di una nazione, la maggior parte di questi scambi utilizza una certa misura di KYC. Fortunatamente, le istituzioni finanziarie avrebbero dovuto già controllare i propri clienti in base ai requisiti KYC.

$ 60 milioni

La sanzione inflitta al mixer di Bitcoin Larry Dean Harmon per aver violato le leggi antiriciclaggio.

All’inizio del 2021, FinCEN ha proposto che i partecipanti al mercato delle criptovalute e degli asset digitali presentino, mantengano e verifichino le identità dei clienti. Questa proposta classificherebbe alcune criptovalute come strumenti monetari, sottoponendole ai requisiti KYC.

Domande frequenti su KYC

Cos’è la verifica KYC?

La verifica Know Your Client o Know Your Customer (KYC) è un insieme di standard e requisiti utilizzati nei settori degli investimenti e dei servizi finanziari per garantire che abbiano informazioni sufficienti sui loro clienti, i loro profili di rischio e la posizione finanziaria.

Cos’è KYC nel settore bancario?

KYC nel settore bancario coinvolge banchieri e consulenti che identificano i propri clienti, i titolari effettivi delle attività commerciali e la natura e lo scopo delle relazioni con i clienti, nonché la revisione dei conti dei clienti per attività sospette e illegali. Le banche devono inoltre mantenere e garantire l’accuratezza dei conti dei clienti.

Cosa sono i documenti KYC?

I requisiti differiscono nelle diverse giurisdizioni. Tuttavia, i proprietari degli account in genere devono fornire un documento d’identità rilasciato dal governo come prova d’identità. Alcune istituzioni richiedono due forme di carta d’identità, come la patente di guida, il certificato di nascita, la carta di sicurezza sociale o il passaporto. Oltre a confermare l’identità, l’indirizzo deve essere confermato. Questo può essere fatto con un documento d’identità o con un documento di accompagnamento che conferma l’indirizzo del record.

La linea di fondo

Know Your Customer (KYC) è un insieme di standard e requisiti che le società di servizi finanziari e di investimento utilizzano per verificare l’identità dei propri clienti e qualsiasi rischio associato alla relazione con il cliente. KYC garantisce inoltre che i consulenti per gli investimenti conoscano informazioni dettagliate sulla tolleranza al rischio e sulla posizione finanziaria dei loro clienti. Il Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) degli Stati Uniti ha prescritto le regole che gli istituti finanziari devono seguire quando verificano l’identità dei clienti e dei loro beneficiari, se presenti. Devono verificare le circostanze relative alla relazione con il cliente, nonché monitorare e segnalare qualsiasi attività sospetta o illegale. L’attenzione si sta spostando sui mercati delle criptovalute con l’aumento delle pressioni per conformarsi agli standard KYC.