Investimenti interaziendali

Che cos’è l’investimento interaziendale?

L’investimento interaziendale può verificarsi quando una società effettua un investimento in un’altra società. Questi tipi di investimenti possono essere contabilizzati in diversi modi a seconda dell’investimento. In generale, il modo più ampio e completo per tenere conto di questi tipi di investimenti è la percentuale della quota di proprietà.

Punti chiave

• Gli investimenti interaziendali si riferiscono a qualsiasi investimento che una società effettua in un’altra società.
• La contabilizzazione degli investimenti interaziendali si basa principalmente sull’ammontare della proprietà che deriva dall’investimento.
• La contabilità per proprietà è tipicamente segmentata in tre classificazioni: minoranza passiva, minoranza attiva e controllo.

Capire gli investimenti interaziendali

L’investimento interaziendale si verifica quando una società effettua un investimento in un’altra società. In generale, ci possono essere tre categorie per classificare un investimento interaziendale, che possono aiutare a guidare e dettare il trattamento contabile utilizzato. Le tre categorie generalmente includono: minoranza passiva (partecipazione inferiore al 20%), minoranza attiva (partecipazione 20% -50%) e partecipazione di  controllo  (partecipazione superiore al 50%). Queste classificazioni sono divisioni generali, ma le società dovrebbero anche consultare il Codice degli standard contabili, in particolare il Codice 805, che descrive in dettaglio i Principi contabili generalmente accettati per le aggregazioni aziendali. Le aziende possono essere in grado di deviare dalle tre classificazioni principali a seconda dei controlli sulla partecipazione.

Ci possono essere diversi modi in cui un’azienda può scegliere di effettuare un investimento interaziendale. Potrebbe essere attraverso l’acquisto di azioni di una società quotata in borsa su una borsa pubblica  o un accordo negoziato privatamente per una quota di una società che non è quotata in borsa. L’investimento può anche comportare l’acquisto del debito di un’altra società, quotata in borsa o altro. L’interesse di controllo di una società verrà comunemente da una fusione o acquisizione.

Tipi di investimenti interaziendali

Di seguito sono riportati alcuni dettagli aggiuntivi su ciascuna delle tre classificazioni per gli investimenti interaziendali:

Minority passive: Minority passive include investimenti che portano a meno del 20% di proprietà in un’azienda. Ciò può coprire un’ampia gamma di investimenti, compreso il debito, poiché la proprietà e i diritti di voto non sono tipicamente offerti con gli investimenti in debito. Quando viene acquisito un interesse passivo di minoranza, l’investimento viene sostanzialmente trattato allo stesso modo degli altri titoli di proprietà della società a fini di investimento.

Minoranza attiva: La minoranza attiva comprende investimenti che portano al 20% -50% di proprietà. In questo segmento le società utilizzano solitamente il metodo del patrimonio netto. Questo è un segmento importante perché molte società effettuano un significativo investimento di proprietà in un’altra società, ma potrebbero non voler necessariamente consolidare l’attività con il bilancio consolidato come richiesto con una partecipazione di controllo. Assumere una quota di proprietà del 20% -50% offre molte opportunità per cose come le joint venture e la rendicontazione fuori bilancio.

Interesse di controllo: le società che detengono una quota di partecipazione pari o superiore al 50% in un’altra società sono generalmente tenute a utilizzare il metodo di consolidamento. Il metodo di consolidamento richiede alle società di combinare la propria informativa finanziaria e il bilancio consolidato. Al livello più alto ciò richiede uno stato patrimoniale, un conto economico e un rendiconto finanziario completi con risultati integrati.

Contabilità per investimenti interaziendali

La quota di proprietà di un investimento interaziendale aiuta a fornire una guida generale per la metodologia utilizzata nella contabilizzazione dell’investimento sui dati finanziari di una società. In generale, ci sono tre metodologie principali che corrispondevano alle tre ampie classificazioni di investimento. Tieni presente che gli investimenti nel debito di solito non vengono forniti con una quota di proprietà o diritti di voto.

Metodo di costo

Il metodo del costo può essere ampiamente utilizzato perché comprende una vasta gamma di investimenti legati a una quota di proprietà inferiore al 20%. Gli investimenti di debito interaziendali sono generalmente contabilizzati utilizzando il metodo del costo perché il debito spesso non è associato a diritti di proprietà o potere di voto.

All’interno del metodo del costo, ci può essere anche un’ulteriore delimitazione degli investimenti. In generale, questi investimenti saranno sostanzialmente trattati allo stesso modo di altri titoli di proprietà della società a fini di investimento. I titoli possono essere designati come detenuti fino alla scadenza (obbligazioni), detenuti per la negoziazione (obbligazioni e azioni), disponibili per la vendita (obbligazioni e azioni) o strettamente detenuti in bilancio al valore equo designato.

Metodo dell’equità

Nel metodo di contabilizzazione del  patrimonio netto, l’investimento iniziale nella società target è registrato in bilancio. Il valore dell’investimento viene adeguato in base alla percentuale di profitto o perdita per il proprietario. I dividendi non sono rilevati come proventi. Piuttosto, i dividendi aumentano la liquidità e riducono il valore dell’investimento per l’investitore.

L’avviamento può anche essere associato a investimenti quando viene utilizzato il metodo del patrimonio netto. Se l’investitore paga più del valore contabile dell’investimento, la società target può riconoscere l’avviamento per la differenza.

Consolidamento

Detenere una partecipazione del 50% o più in un’altra società generalmente richiede il metodo di consolidamento. Con il metodo di consolidamento, le società devono unire i propri dati finanziari nel bilancio consolidato. Il metodo di consolidamento è comune dopo una fusione o un’acquisizione.