Quanto sono liquidi i conti del mercato monetario?
Ci sono molte cose che dovresti considerare quando crei il tuo portafoglio di investimenti. Dovresti sapere qual è la tua propensione al rischio e la tua strategia di investimento, per non parlare del tipo di attività in cui prevedi di investire i tuoi soldi. Tutto questo dipende dai tuoi obiettivi: da cosa intendi a lungo termine come la pianificazione per l’istruzione dei tuoi figli e il pensionamento, ma anche dai tuoi obiettivi a breve termine.
Potresti scoprire che arriva il momento in cui hai bisogno di accedere immediatamente ai contanti, ad esempio per un’emergenza medica o se vuoi fare una vacanza. Mettere i tuoi soldi in un conto che ti fa guadagnare interessi ma che ti permette di effettuare prelievi facilmente può aiutarti a realizzare questi obiettivi. Potresti considerare di mettere del denaro in un conto di risparmio, oppure puoi provare un conto del mercato monetario (MMA), un asset liquido che fornisce un tasso di interesse più alto.
Punti chiave
- Un conto del mercato monetario è un conto di deposito presso una banca, un’unione di credito o un altro istituto finanziario che paga interessi e viene fornito con la scrittura di assegni e privilegi di carta di debito.
- Gli MMA sono diversi da altri investimenti perché possono essere facilmente liquidati, a differenza di altri investimenti.
- Due fattori limitano la liquidità del conto del mercato monetario, compresi i requisiti minimi di saldo e le limitazioni al numero di prelievi mensili.
Conti del mercato monetario
Un conto del mercato monetario è un conto di deposito presso una banca, un’unione di credito o un altro istituto finanziario. Questo conto paga interessi, molto più alti dei normali conti di risparmio. Le banche utilizzano il denaro in un conto del mercato monetario per investire in attività liquide a breve termine, inclusi buoni del tesoro ( Buoni del Tesoro ) o obbligazioni municipali. Le banche guadagnano interessi su questi investimenti e, in effetti, dividono l’interesse con i titolari dei conti.
Effettuare un prelievo da un conto del mercato monetario è semplice come qualsiasi altro conto di deposito. Molti di loro sono dotati di carte di debito e altre funzionalità, inclusa la possibilità di scrivere assegni. I titolari di conto possono anche essere in grado di visitare la loro banca o filiale della cooperativa di credito per effettuare i loro prelievi.
Sebbene possano condividere alcune somiglianze con i conti correnti e di risparmio standard, presentano alcune restrizioni, il che li rende meno flessibili. Possono venire con requisiti di saldo minimo, un numero limitato di prelievi e spesso con commissioni e altri addebiti.
Conti del mercato monetario e liquidità
I conti del mercato monetario non sono come gli altri investimenti perché sono attività altamente liquide. Fatta eccezione per alcuni limiti alla disponibilità di fondi depositati di recente, i depositi sul conto del mercato monetario sono disponibili per il ritiro immediato. Ciò significa che questi conti possono essere rapidamente convertiti in contanti senza perdere valore. I conti del mercato monetario sono depositi a lungo termine, quindi non esiste una data di scadenza. I titolari di conto non perdono alcun interesse quando liquidano i propri conti. I depositi a termine, d’altra parte, richiedono al titolare del conto di mantenere il conto aperto fino alla data di scadenza. I prelievi anticipati di solito comportano la decadenza degli interessi.
Ci sono due fattori che limitano la liquidità del conto del mercato monetario. A differenza dei conti correnti o di risparmio, le banche richiedono che le persone che detengono conti del mercato monetario mantengano un saldo minimo, da $ 5.000 a $ 10.000 sul lato basso. E poiché è un conto di risparmio, deve seguire i regolamenti federali. Tutti i titolari di account sono limitati a sei prelievi al mese. Qualsiasi transazione di addebito aggiuntiva comporta una commissione di servizio o una commissione di transazione.
La liquidità di un conto del mercato monetario può essere limitata da saldi minimi e da un numero limitato di prelievi.
Base di deposito per le banche
Le banche commerciali e le unioni di credito forniscono conti del mercato monetario per attrarre depositi relativamente grandi e stabili in cambio di tassi di interesse leggermente superiori a quelli dei conti di risparmio e dei conti correnti fruttiferi. Questa base di depositi stabile aumenta la capacità dell’istituto finanziario di concedere prestiti.
Questa esigenza di stabilità dà luogo alle uniche limitazioni sostanziali di liquidità, che sono il requisito di mantenere determinati saldi e il limite al numero di prelievi. La violazione di questi requisiti di equilibrio e dei limiti di transazione può ridurre gli interessi guadagnati sui depositi o aumentare le commissioni pagate.
È importante notare che i conti del mercato monetario, che sono conti di deposito assicurati a livello federale, sono diversi dai fondi del mercato monetario offerti dalle banche di investimento.
Conti del mercato monetario e fondi del mercato monetario
Il fatto che i conti del mercato monetario siano assicurati, e quindi regolamentati, dalla Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) fornisce un supporto normativo e strutturale per questi conti. Ovviamente, la capacità di recuperare la perdita attraverso l’assicurazione non è una fonte pratica di liquidità poiché tale recupero può richiedere fino a due giorni lavorativi. Tuttavia, questa assicurazione federale è una distinzione importante e spesso fraintesa tra conti del mercato monetario e fondi del mercato monetario.
I fondi del mercato monetario sono un tipo di fondo comune di investimento. Sono in qualche modo simili a un conto del mercato monetario in quanto sono attività a basso rischio che investono anche in veicoli a breve termine e altamente liquidi. Securities and Exchange Commission (SEC) e non sono assicurati dalla FDIC.